信诚幸福消费混合型证券投资基金2019年半年度报告摘要
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基金管理人:中信保诚基金管理有限公司

基金托管人:中国建设银行股份有限公司

送出日期:2019 年 08 月 26 日





信诚幸福消费混合型证券投资基金 2019 年半年度报告摘要
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§1 重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其
内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本半年度报告已经三分之二以上独立董事
签字同意,并由董事长签发。
基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定,于 2019 年 8 月 23 日复核了本报告中
的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚
假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的
招募说明书及其更新。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2019年 1月 1日起至 2019年 6月 30日止。
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§2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金简称 信诚幸福消费混合
基金主代码 000551
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2014年 04月 29日
基金管理人 中信保诚基金管理有限公司
基金托管人 中国建设银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 5,679,909.88份
基金合同存续期 不定期

2.2 基金产品说明
投资目标
本基金主要投资于消费服务行业中具有持续增长潜力的优质上
市公司,追求超越业绩比较基准的投资回报,力争实现基金资产
的中长期稳定增值。
投资策略
本基金从各子行业国家政策、经济周期和行业估值等三个维度
来对消费服务行业各个子类行业进行研究和分析,并在此基础
之上实现基金权益资产在各个子行业之间的合理配置和灵活调
整。本基金在进行个股筛选时,主要从定性和定量两个角度对行
业内上市公司的投资价值进行综合评价,精选具有较高投资价
值的上市公司。
本基金将按照相关法律法规通过利用权证进行套利、避险交易,
控制基金组合风险,获取超额收益。本基金进行权证投资时,将
在对权证标的证券进行基本面研究及估值的基础上,结合股价
波动率等参数,运用数量化期权定价模型,确定其合理内在价
值,从而构建套利交易或避险交易组合。
基金管理人可运用股指期货,以提高投资效率更好地达到本基
金的投资目标。本基金在股指期货投资中将根据风险管理的原
则,以套期保值为目的,在风险可控的前提下,本着谨慎原则,参
与股指期货的投资,以管理投资组合的系统性风险,改善组合的
风险收益特性。此外,本基金还将运用股指期货来对冲诸如预期
大额申购赎回、大量分红等特殊情况下的流动性风险以进行有
效的现金管理。
业绩比较基准 80%×沪深 300指数收益率+20%×中证综合债指数收益率。
风险收益特征
本基金属于混合型基金,预期风险与预期收益高于债券型基金
与货币市场基金,低于股票型基金,属于较高风险、较高收益的
品种。

2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 中信保诚基金管理有限公司 中国建设银行股份有限公司
信息披露负责 姓名 周浩 田青
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人 联系电话 021-68649788 010-67595096
电子邮箱 hao.zhou@citicprufunds.com.cn tianqing1.zh@ccb.com
客户服务电话 400-666-0066 010-67595096
传真 021-50120888 010-66275853
注:本基金管理人法定名称于 2017年 12月 18日起变更为“中信保诚基金管理有限公司”。
本基金管理人已于 2017年 12月 20日在中国证监会指定媒介以及公司网站上刊登了公司法定名称
变更的公告。
2.4 信息披露方式
登载基金半年度报告正文的管理人互联网网址 www.citicprufunds.com.cn
基金半年度报告备置地点 基金管理人及基金托管人住所

§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位:人民币元
3.1.1 期间数据和指标 报告期(2019年 01月 01日-2019年 06月 30日)
本期已实现收益 1,909,134.11
本期利润 3,385,967.74
加权平均基金份额本期利润 0.5264
本期基金份额净值增长率 38.22%
3.1.2 期末数据和指标 报告期末(2019年 06月 30日)
期末可供分配利润 4,881,636.18
期末可供分配基金份额利润 0.8595
期末基金资产净值 10,561,546.06
期末基金份额净值 1.859
1、上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所
列数字。
2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关
费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
3、期末可供分配利润,采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
份额净值
增长率①
份额净值增长
率标准差②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①-③ ②-④
过去一个月 6.11% 0.91% 4.42% 0.93% 1.69% -0.02%
过去三个月 4.56% 1.17% -0.72% 1.22% 5.28% -0.05%
过去六个月 38.22% 1.29% 21.89% 1.24% 16.33% 0.05%
过去一年 6.23% 1.46% 8.87% 1.22% -2.64% 0.24%
过去三年 9.42% 1.17% 20.08% 0.89% -10.66% 0.28%
自基金合同
生效起至今
85.90% 1.71% 71.90% 1.25% 14.00% 0.46%
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注:自 2015年 10月 1日起,本基金的业绩比较基准由“沪深 300指数收益率*80%+中信标普全债指
数收益率*20%”变更为“沪深 300指数收益率*80%+中证综合债指数收益率*20%”。
3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

注:1、本基金建仓期自 2014 年 4月 29日至 2014年 10 月 30日,建仓期结束时资产配置比例符合本
基金基金合同规定。
2、自 2015年 10月 1日起,本基金的业绩比较基准由“沪深 300指数收益率*80%+中信标普全债指
数收益率*20%”变更为“沪深 300指数收益率*80%+中证综合债指数收益率*20%”。
§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
本基金管理人中信保诚基金管理有限公司经中国证监会批准,于 2005年 9月 30日正式成立,注册资
本 2亿元,注册地为上海。公司股东为中信信托有限责任公司、英国保诚集团股份有限公司和中新苏州
工业园区创业投资有限公司,各股东出资比例分别为 49%、49%、2%。因业务发展需要,经国家工商行政
管理总局核准,本基金管理人法定名称于 2017年 12月 18日起由“信诚基金管理有限公司”变更为“中
信保诚基金管理有限公司”。本基金管理人已于 2017年 12月 20日在中国证监会指定媒介以及公司网
站上刊登了公司法定名称变更的公告。
截至 2019年 6月 30日,本基金管理人管理的运作中基金为 67只, 分别为信诚四季红混合型证券投
资基金、中信保诚精萃成长混合型证券投资基金、中信保诚盛世蓝筹混合型证券投资基金、信诚三得益
债券型证券投资基金、信诚优胜精选混合型证券投资基金、信诚中小盘混合型证券投资基金、信诚深度
价值混合型证券投资基金(LOF)、信诚增强收益债券型证券投资基金(LOF)、信诚金砖四国积极配置证券
投资基金(LOF)、信诚中证 500指数分级证券投资基金、信诚货币市场证券投资基金、信诚新机遇混合
型证券投资基金(LOF)、信诚全球商品主题证券投资基金(LOF)、信诚沪深 300指数分级证券投资基金、
信诚双盈债券型证券投资基金(LOF)、信诚周期轮动混合型证券投资基金(LOF)、信诚理财 7日盈债券型
证券投资基金、信诚至远灵活配置混合型证券投资基金、信诚优质纯债债券型证券投资基金、信诚新双
盈分级债券型证券投资基金、信诚新兴产业混合型证券投资基金、信诚中证 800医药指数分级证券投资
基金、信诚中证 800有色指数分级证券投资基金、信诚年年有余定期开放债券型证券投资基金、信诚中
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证 800金融指数分级证券投资基金、信诚幸福消费混合型证券投资基金、信诚薪金宝货币市场基金、信
诚中证 TMT产业主题指数分级证券投资基金、信诚新选回报灵活配置混合型证券投资基金、信诚新锐回
报灵活配置混合型证券投资基金、信诚新旺回报灵活配置混合型证券投资基金(LOF)、信诚中证信息安
全指数分级证券投资基金、信诚中证智能家居指数分级证券投资基金、信诚中证基建工程指数型证券投
资基金(LOF)、信诚鼎利灵活配置混合型证券投资基金(LOF)、中信保诚稳利债券型证券投资基金、信
诚惠盈债券型证券投资基金、信诚稳健债券型证券投资基金、信诚至利灵活配置混合型证券投资基金、
中信保诚惠泽 18个月定期开放债券型证券投资基金、信诚稳瑞债券型证券投资基金、中信保诚稳益债
券型证券投资基金、信诚至裕灵活配置混合型证券投资基金、信诚至瑞灵活配置混合型证券投资基金、
信诚至选灵活配置混合型证券投资基金、信诚景瑞债券型证券投资基金、信诚新悦回报灵活配置混合型
证券投资基金、中信保诚稳丰债券型证券投资基金、信诚永益一年定期开放混合型证券投资基金、信诚
稳悦债券型证券投资基金、信诚稳泰债券型证券投资基金、信诚稳鑫债券型证券投资基金、信诚至诚灵
活配置混合型证券投资基金、信诚理财 28日盈债券型证券投资基金、信诚至泰灵活配置混合型证券投
资基金、信诚多策略灵活配置混合型证券投资基金(LOF)、信诚新泽回报灵活配置混合型证券投资基金、
信诚量化阿尔法股票型证券投资基金、信诚智惠金货币市场基金、中信保诚嘉鑫定期开放债券型发起式
证券投资基金、中信保诚稳鸿债券型证券投资基金、中信保诚至兴灵活配置混合型证券投资基金、中信
保诚稳达债券型证券投资基金、中信保诚新蓝筹灵活配置混合型证券投资基金、中信保诚景泰债券型证
券投资基金、中信保诚景丰债券型证券投资基金、中信保诚创新成长灵活配置混合型证券投资基金。。
4.1.2 基金经理(或基金经理小组)及基金经理助理简介
姓名 职务
任本基金的基金经理
(助理)期限
证券从
业年限
说明
任职日期 离任日期
张光成
本基金基金经理,兼
任股票投资总监,信
诚周期轮动混合基金
(LOF)的基金经理。
2015年 04
月 30日
- 15
工商管理硕士,CFA。曾任职于欧
洲货币(上海)有限公司,担任研
究总监;于兴业全球基金管理有
限公司,担任基金经理。2011年 7
月加入中信保诚基金管理有限公
司,担任投资经理。现任股票投资
总监,信诚周期轮动混合基金
(LOF)、信诚幸福消费混合基金的
基金经理。
闾志刚
本基金基金经理,中
信保诚至兴灵活配置
混合基金的基金经
理。
2016年 09
月 26日
- 18
工商管理硕士。曾任职于世纪证
券有限责任公司,担任投行部高
级经理;于平安证券有限责任公
司,担任投行事业部项目经理;于
平安资产管理有限责任公司,担
任股票投资部投资经理。2008 年
7 月加入中信保诚基金管理有限
公司,曾担任保诚韩国中国龙 A股
基金(QFII)投资经理(该基金由
中信保诚基金担任投资顾问)。现
任信诚幸福消费混合基金、中信
保诚至兴灵活配置混合基金的基
金经理。
注:1.上述任职日期、离任日期根据本基金管理人对外披露的任免日期填写。
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2.证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
在本报告期内,本基金管理人严格按照《证券投资基金法》和其他相关法律法规的规定以及《信诚
幸福消费混合型证券投资基金基金合同》、《信诚幸福消费混合型证券投资基金招募说明书》的约定,本
着诚实信用、勤勉尽职的原则管理和运用基金财产。本基金管理人通过不断完善法人治理结构和内部控
制制度,加强内部管理,规范基金运作。本报告期内,基金运作合法合规,没有发生损害基金份额持有人利
益的行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
根据中国证监会颁布的《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》,以及公司拟定的《信诚
基金公平交易管理制度》,公司采取了一系列的行动实际落实公平交易管理的各项要求。各部门在公平
交易执行中各司其职,投资研究前端不断完善研究方法和投资决策流程,确保各投资组合享有公平的投
资决策机会,建立公平交易的制度环境;交易环节加强交易执行的内部控制,利用恒生交易系统公平交易
相关程序,及其它的流程控制,确保不同基金在一、二级市场对同一证券交易时的公平;公司同时不断完
善和改进公平交易分析系统,在事后加以了严格的行为监控,分析评估以及报告与信息披露。当期公司整
体公平交易制度执行情况良好,未发现有违背公平交易的相关情况。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
本报告期内,未发现本基金与其它投资组合之间有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。报
告期内,未出现参与交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量 5%的
交易(完全复制的指数基金除外)。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
上半年,相对过去几年,市场普遍获得了一个不错的回报。这个回报主要来自于这样几个方面:一
是经过去年的大幅下跌,市场估值水平处于低位;二是年初开始的社融大幅增长,去杠杆变为稳杠杆,
流动性宽裕;三是中美元首在阿根廷会晤后启动的中美谈判改善了市场的悲观预期;四是资本市场获得
的高度定位改善了市场预期。从这几个方面来看,上半年市场给予的回报主要来自于估值的修复和提升。
在这半年中,一季度是由于风险偏好的提升,市场出现了快速的上涨,主题性的 5G、猪瘟引发的
养殖产能缺口、AI、智能驾驶、Fintech、以及受益于市场牛市预期的证券等,均获得了很快速的上涨,
换手率急剧提高,市场由极度悲观快速转变为极度亢奋的状态;二季度,由于流动性预期边际变化、叠
加中美贸易谈判恶化,市场出现了调整,在这调整过程中,由于北向资金的流入、机构采取防御性的投
资策略等原因,食品饮料、家电、银行等获得了正收益,市场格局分化明显。
从披露出来的宏观数据来看,经济处于下行之中,而且在未来给经济带来下行压力的仍有这样几个
因素:一是特朗普对中国出口的 2000亿美金加征 25%关税的影响;二是包商银行事件带来的信用紧缩
对实体经济的影响;三是地产行业逐渐下行带来的拖累;四是美国周期见顶对国内经济的影响。这些影
响短期没有看到,但在未来会逐渐反映,整体企业的盈利依然存在下行的压力,这会对市场产生一定的
影响。因此,从基本面和盈利的角度来看,市场依然有下行压力。
4.4.2 报告期内的基金业绩表现
本报告期内,本基金份额净值增长率为 38.22%,同期业绩比较基准收益率为 21.89%,基金超越业绩
比较基准 16.33%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
鉴于美国大概率即将进入降息周期,这将减轻人民币汇率的压力,国内的货币政策也有望宽松,这
会有利于提升权益类资产的估值水平,从而部分对冲基本面下行的压力。在流动性宽裕和整体企业盈利
见底尚不确定的情况下,市场可能正如目前所表现的一样,呈现出结构性的机会。不过,经过这一轮的
上涨,食品饮料的估值已至历史估值水平的高位,但即使如此,在没有因素打破目前的市场逻辑的情况
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下,这些优质公司大概率依然会获得超额收益,我们需要警惕的是打破目前市场逻辑的因素的出现和变
化,做好风险收益比较,争取为持有人获得可持续的稳定的回报。
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
1.基金估值程序
为了向基金投资人提供更好的证券投资管理服务,本基金管理人对估值和定价过程进行了严格控制。
本基金管理人通过估值决策委员会来更有效的完善估值服务。估值决策委员会包括下列成员: 分管基金
运营业务的领导(委员会主席)、风险管理部负责人、权益投资负责人、固定收益投资负责人、研究部
负责人、交易部负责人、运营部负责人、基金会计主管(委员会秘书)。本基金管理人在充分衡量市场
风险、信用风险、流动性风险、货币风险、衍生工具和结构性产品等影响估值和定价因素的基础上,综
合运营部、稽核部、投资部、风控部和其它相关部门的意见,确定本基金管理人采用的估值政策。
估值政策和程序的确立和修订须经本基金管理人总经理批准后方可实行。基金在采用新投资策略或
投资新品种时,应评价现有估值政策和程序的适用性,并在不适用的情况下,及时召开估值决策委员会。
在每个估值日,本基金管理人的运营部使用估值政策确定的估值方法,确定证券投资基金的份额净
值。
基金管理人采用专用的估值业务系统进行基金核算及账务处理,对基金资产进行估值后,将基金份
额净值结果发送基金托管人,基金托管人按照托管协议中“基金资产净值计算和会计核算”确定的规则
复核,复核无误后,由基金管理人对外公布。
2.基金管理人估值业务的职责分工
本基金管理人的估值业务采用双人双岗,所有业务操作需经复核方可生效。
3.基金管理人估值人员的专业胜任能力和相关工作经历
本基金管理人的估值人员均具备估值业务所需的专业胜任能力,具有基金从业人员资格。
4.基金经理参与或决定估值的程度
本基金管理人的后台与投资业务隔离,基金经理不直接参与或决定估值。
基金经理持续保持对基金估值所采用估值价格的关注,在认为基金估值所采用的估值价格不足够公
允时,可申请召开估值决策委员会临时会议,通过会议讨论决定是否调整基金管理人所采用的估值政策。
5.参与估值流程各方之间存在的任何重大利益冲突
参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突。
6.已签约的与估值相关的任何定价服务的性质与程度
本基金未与任何第三方签订定价服务协议。
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本基金收益分配应遵循下列原则:
1、在符合有关基金分红条件的前提下,本基金每年收益分配次数最多为 12次,每份基金份额每次收
益分配比例不得低于该次每份基金份额可供分配利润的 25%,若《基金合同》生效不满 3个月可不进行
收益分配;
2、本基金收益分配方式分两种:现金分红与红利再投资,投资者可选择现金红利或将现金红利自动
转为基金份额进行再投资;若投资者不选择,本基金默认的收益分配方式是现金分红;
3、基金收益分配后基金份额净值不能低于面值,即基金收益分配基准日的基金份额净值减去每单位
基金份额收益分配金额后不能低于面值;
4、每一基金份额享有同等分配权;
5、法律法规或监管机关另有规定的,从其规定。
本基金于本期间未进行过利润分配,该处理符合基金利润分配原则。
4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
本报告期内,本基金自 2015 年 4月 3日起至 2019年 6月 28日止基金资产净值低于五千万元,已经
连续六十个工作日以上。本基金管理人已按规定向中国证监会进行了报告并提交了解决方案。
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§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期,中国建设银行股份有限公司在本基金的托管过程中,严格遵守了《证券投资基金法》、基
金合同、托管协议和其他有关规定,不存在损害基金份额持有人利益的行为,完全尽职尽责地履行了基金
托管人应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
本报告期,本托管人按照国家有关规定、基金合同、托管协议和其他有关规定,对本基金的基金资产
净值计算、基金费用开支等方面进行了认真的复核,对本基金的投资运作方面进行了监督,未发现基金管
理人有损害基金份额持有人利益的行为。
报告期内,本基金未实施利润分配。
5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本托管人复核审查了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报
告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
§6 半年度财务会计报告(未经审计)
6.1 资产负债表
会计主体:信诚幸福消费混合型证券投资基金
报告截止日: 2019年 06月 30日
单位:人民币元
资产 附注号
本期末
(2019 年 06月 30日)
上年度末
(2018年 12月 31日)
资 产:
银行存款 6.4.7.1 968,842.58 1,989,159.30
结算备付金 626,791.06 636,938.28
存出保证金 10,976.98 8,489.81
交易性金融资产 6.4.7.2 9,116,534.20 6,445,156.00
其中:股票投资 9,096,240.20 6,445,156.00
基金投资 - -
债券投资 20,294.00 -
资产支持证券投资 - -
贵金属投资 - -
衍生金融资产 6.4.7.3 - -
买入返售金融资产 6.4.7.4 - -
应收证券清算款 - 226,055.60
应收利息 6.4.7.5 379.19 499.30
应收股利 - -
应收申购款 306.41 295.57
递延所得税资产 - -
其他资产 6.4.7.6 - -
资产总计 10,723,830.42 9,306,593.86
负债和所有者权益 附注号 本期末 上年度末
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(2019 年 06月 30日) (2018年 12月 31日)
负 债:
短期借款 - -
交易性金融负债 - -
衍生金融负债 6.4.7.3 - -
卖出回购金融资产款 - -
应付证券清算款 - -
应付赎回款 51,877.58 -
应付管理人报酬 12,592.46 11,995.95
应付托管费 2,098.75 1,999.34
应付销售服务费 - -
应付交易费用 6.4.7.7 21,462.76 23,879.92
应交税费 0.03 -
应付利息 - -
应付利润 - -
递延所得税负债 - -
其他负债 6.4.7.8 74,252.78 84,500.00
负债合计 162,284.36 122,375.21
所有者权益:
实收基金 6.4.7.9 5,679,909.88 6,826,787.75
未分配利润 6.4.7.10 4,881,636.18 2,357,430.90
所有者权益合计 10,561,546.06 9,184,218.65
负债和所有者权益总计 10,723,830.42 9,306,593.86
注: 截止本报告期末,基金份额净值 1.859元,基金份额总额 5,679,909.88份。
6.2 利润表
会计主体:信诚幸福消费混合型证券投资基金
本报告期:2019年 01月 01 日-2019年 06月 30日
单位:人民币元
项 目 附注号
本期
(2019年 01月 01日至
2019年 06月 30日)
上年度可比期间
(2018年 01月 01日至
2018年 06月 30日)
一、收入 3,609,305.43 -1,422,312.81
1.利息收入 9,731.94 6,257.84
其中:存款利息收入 6.4.7.11 9,716.55 6,252.53
债券利息收入 15.39 5.31
资产支持证券利息收入 - -
买入返售金融资产收入 - -
其他利息收入 - -
2.投资收益(损失以“-”填列) 2,114,814.62 -805,706.33
其中:股票投资收益 6.4.7.12 1,988,326.17 -896,597.75
基金投资收益 - -
债券投资收益 6.4.7.13 4,045.67 2,244.42
资产支持证券投资收益 6.4.7.13.1 - -
信诚幸福消费混合型证券投资基金 2019 年半年度报告摘要
11
贵金属投资收益 6.4.7.14 - -
衍生工具收益 6.4.7.15 - -
股利收益 6.4.7.16 122,442.78 88,647.00
3.公允价值变动收益(损失以“-”号
填列)
6.4.7.17 1,476,833.63 -625,355.03
4.汇兑收益(损失以“-”号填列) - -
5.其他收入(损失以“-”号填列) 6.4.7.18 7,925.24 2,490.71
减:二、费用 223,337.69 251,953.94
1.管理人报酬 78,713.29 103,325.65
2.托管费 13,118.88 17,220.93
3.销售服务费 - -
4.交易费用 6.4.7.19 92,052.70 91,972.73
5.利息支出 - -
其中:卖出回购金融资产支出 - -
6.税金及附加 0.04 0.04
7.其他费用 6.4.7.20 39,452.78 39,434.59
三、利润总额(亏损总额以“-”号填
列)
3,385,967.74 -1,674,266.75
减:所得税费用 - -
四、净利润(净亏损以“-”号填列) 3,385,967.74 -1,674,266.75

6.3 所有者权益(基金净值)变动表
会计主体:信诚幸福消费混合型证券投资基金
本报告期:2019年 01月 01 日-2019年 06月 30日
单位:人民币元
项目
本期
(2019 年 01月 01日至 2019年 06 月 30日)
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益(基金净值) 6,826,787.75 2,357,430.90 9,184,218.65
二、本期经营活动产生的基金净值变动数
(本期利润)
- 3,385,967.74 3,385,967.74
三、本期基金份额交易产生的基金净值变
动数(净值减少以“-”号填列)
-1,146,877.87 -861,762.46 -2,008,640.33
其中:1.基金申购款 1,262,390.81 884,476.12 2,146,866.93
2.基金赎回款 -2,409,268.68 -1,746,238.58 -4,155,507.26
四、本期向基金份额持有人分配利润产生
的基金净值变动(净值减少以“-”号填列)
- - -
五、期末所有者权益(基金净值) 5,679,909.88 4,881,636.18 10,561,546.06
项目
上年度可比期间
(2018 年 01月 01日至 2018年 06 月 30日)
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益(基金净值) 7,407,923.79 7,377,723.94 14,785,647.73
二、本期经营活动产生的基金净值变动数 - -1,674,266.75 -1,674,266.75
信诚幸福消费混合型证券投资基金 2019 年半年度报告摘要
12
(本期利润)
三、本期基金份额交易产生的基金净值变
动数(净值减少以“-”号填列)
-721,721.71 -687,237.14 -1,408,958.85
其中:1.基金申购款 430,228.78 422,925.76 853,154.54
2.基金赎回款 -1,151,950.49 -1,110,162.90 -2,262,113.39
四、本期向基金份额持有人分配利润产生
的基金净值变动(净值减少以“-”号填列)
- - -
五、期末所有者权益(基金净值) 6,686,202.08 5,016,220.05 11,702,422.13

报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 6.1至 6.4财务报表由下列负责人签署:
唐世春 陈逸辛 刘卓
基金管理人负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人
6.4 报表附注
6.4.1 基金基本情况
信诚幸福消费混合型证券投资基金(原名为信诚幸福消费股票型证券投资基金,以下简称“本基
金”)经中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)证监许可[2014]第 124号《关于核准信诚
幸福消费股票型证券投资基金募集的批复》核准,由中信保诚基金管理有限公司(原名为“信诚基金管
理有限公司”)依照《中华人民共和国证券投资基金法》及其配套规则和《信诚幸福消费股票型证券投
资基金基金合同》公开募集。本基金为契约型开放式基金,存续期限不定,首次设立募集不包括认购资
金利息共募集 361,651,790.77元,业经普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙)普华永道中天验字
(2014)第 214号验资报告予以验证。经向中国证监会备案,《信诚幸福消费股票型证券投资基金基金合
同》于 2014年 4月 29日正式生效,基金合同生效日的基金份额总额为 361,697,425.15 份基金份额,
其中认购资金利息折合 45,634.38 份基金份额。本基金的基金管理人为中信保诚基金管理有限公司,基
金托管人为中国建设银行股份有限公司。
根据中信保诚基金管理有限公司于 2017 年 12 月 20 日发布的《中信保诚基金管理有限公司关于
公司名称变更的函》,经中华人民共和国国家工商行政管理总局核准,公司名称由“信诚基金管理有限
公司”变更为“中信保诚基金管理有限公司”,并由上海市工商行政管理局于 2017 年 12 月 18 日核
发新的营业执照。
根据 2014年中国证监会令第 104号《公开募集证券投资基金运作管理办法》,信诚幸福消费股票型
证券投资基金于 2015年 8月 3日公告后更名为信诚幸福消费混合型证券投资基金。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《信诚幸福消费混合型证券投资基金基金合同》的有关
规定,本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具,包括国内依法发行上市的股票(含中小板、创
业板及其他经中国证监会核准上市的股票)、债券、货币市场工具、权证、资产支持证券、股指期货以
及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具。本基金所持有的股票市值和买入、卖出股指期
货合约价值,合计(轧差计算)占基金资产的 60%-95%,其中投资于股票的资产不低于基金资产的 60%,
其中投向消费服务行业上市公司发行的股票的比例不低于非现金基金资产的 80%;每个交易日日终在扣
除股指期货合约需缴纳的交易保证金后,现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的
5%;权证不超过基金资产净值的 3%,其中现金不包括结算备付金、存出保证金和应收申购款等。本基
金的业绩比较基准为 80%×沪深 300指数收益率+20%×中证综合债指数收益率。
6.4.2 会计报表的编制基础
本基金的财务报表按照财政部于 2006年 2月 15日及以后期间颁布的《企业会计准则-基本准则》、
各项具体会计准则及相关规定(以下合称“企业会计准则”)、中国证监会颁布的《证券投资基金信息披
露XBRL模板第3号<年度报告和半年度报告>》、中国证券投资基金业协会(以下简称“中国基金业协会”)
信诚幸福消费混合型证券投资基金 2019 年半年度报告摘要
13
颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、《信诚幸福消费混合型证券投资基金基金合同》和在财务报
表附注 6.4.4所列示的中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。
根据《公开募集证券投资基金运作管理办法》的相关规定,开放式基金在基金合同生效后,连续
60个工作日出现基金份额持有人数量不满 200人或者基金资产净值低于 5,000万元情形的,基金管理
人应当向中国证监会报告并提出解决方案,如转换运作方式、与其他基金合并或者终止基金合同等,并
召开基金份额持有人大会进行表决。于 2019年 4月 3日起至 2019年 6月 28日止,本基金出现连续 60
个工作日基金资产净值低于 5,000万元的情形,本基金的基金管理人已向中国证监会报告并在评估后续
处理方案, 故本财务报表仍以持续经营为基础编制。
6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本基金 2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日止期间财务报表符合企业会计准则的要求,真实、完整
地反映了本基金 2019年 6月 30日的财务状况以及 2019年 1月 1日至 2019年 6月 30 日止期间的经营
成果和基金净值变动情况等有关信息。
6.4.4 重要会计政策和会计估计(本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的
说明)
本基金本报告期所采用的会计政策、会计估计除 6.4.5 所列变更外,与最近一期年度报告相一致.
6.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
6.4.5.1 会计政策变更的说明
本基金本报告期未发生会计政策变更。
6.4.5.2 会计估计变更的说明
本基金本报告期未发生会计估计变更。
6.4.5.3 差错更正的说明
本基金在本报告期内无须说明的会计差错更正。
6.4.6 税项
根据财政部、国家税务总局财税[2008]1号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税[2012]85
号《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2015]101 号《关于上
市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2016]36号《关于全面推开营业税改征
增值税试点的通知》、财税[2016]46 号《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、
财税[2016]70号《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》、财税[2016]140 号《关于明确金
融 房地产开发 教育辅助服务等增值税政策的通知》、财税[2017]2号《关于资管产品增值税政策有关
问题的补充通知》、财税[2017]56 号《关于资管产品增值税有关问题的通知》、财税[2017]90号《关于
租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策的通知》及其他相关财税法规和实务操作,主要税项列示如下:
(1) 资管产品运营过程中发生的增值税应税行为,以资管产品管理人为增值税纳税人。资管产品管
理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为,暂适用简易计税方法,按照 3%的征收率缴纳增值税。
对资管产品在 2018年 1月 1 日前运营过程中发生的增值税应税行为,未缴纳增值税的,不再缴纳;已
缴纳增值税的,已纳税额从资管产品管理人以后月份的增值税应纳税额中抵减。
对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税,对国债、地方政府债以及
金融同业往来利息收入亦免征增值税。资管产品管理人运营资管产品提供的贷款服务,以 2018年 1月
1日起产生的利息及利息性质的收入为销售额。资管产品管理人运营资管产品转让 2017 年 12月 31日
前取得的非货物期货,可以选择按照实际买入价计算销售额,或者以 2017年最后一个交易日的非货物
期货结算价格作为买入价计算销售额。
(2) 对基金从证券市场中取得的收入,包括买卖股票、债券的差价收入,股票的股息、红利收入,
债券的利息收入及其他收入,暂不征收企业所得税。
(3) 对基金取得的企业债券利息收入,应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴 20%的个
人所得税。对基金从上市公司取得的股息红利所得,持股期限在 1个月以内(含 1个月)的,其股息红利
信诚幸福消费混合型证券投资基金 2019 年半年度报告摘要
14
所得全额计入应纳税所得额;持股期限在 1个月以上至 1年(含 1年)的,暂减按 50%计入应纳税所得额;
持股期限超过 1年的,暂免征收个人所得税。对基金持有的上市公司限售股,解禁后取得的股息、红利
收入,按照上述规定计算纳税,持股时间自解禁日起计算;解禁前取得的股息、红利收入继续暂减按
50%计入应纳税所得额。上述所得统一适用 20%的税率计征个人所得税。
(4) 基金卖出股票按 0.1%的税率缴纳股票交易印花税,买入股票不征收股票交易印花税。
(5) 本基金的城市维护建设税、教育费附加和地方教育费附加等税费按照实际缴纳增值税额的适用
比例计算缴纳。
6.4.7 关联方关系
6.4.7.1 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况
本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方未发生变化。
6.4.7.2 本报告期与基金发生关联交易的各关联方
关联方名称 与本基金的关系
中信保诚基金管理有限公司(“中信保诚基
金”)
基金管理人、登记机构、基金销售机构
中国建设银行股份有限公司(“建设银行”) 基金托管人、基金销售机构
注:下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
6.4.8 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
下述关联交易均根据正常的商业交易条件进行,并以一般交易价格为定价基础。
6.4.8.1 通过关联方交易单元进行的交易
6.4.8.1.1 股票交易
本基金本报告期内及上年度可比期间无通过关联方交易单元进行的交易。
6.4.8.1.2 权证交易
本基金本报告期内及上年度可比期间无通过关联方交易单元进行的交易。
6.4.8.1.3 债券交易
本基金本报告期内及上年度可比期间无通过关联方交易单元进行的交易。
6.4.8.1.4 债券回购交易
本基金本报告期内及上年度可比期间无通过关联方交易单元进行的交易。
6.4.8.1.5 应支付关联方的佣金
本基金本报告期内及上年度可比期间无应支付关联方的佣金。
6.4.8.2 关联方报酬
6.4.8.2.1 基金管理费
单位:人民币元
项目
本期
(2019年 01月 01日至 2019年
06月 30日)
上年度可比期间
(2018年01月01日至2018年06
月30日)
当期发生的基金应支付的管理费 78,713.29 103,325.65
其中:支付销售机构的客户维护费 36,304.39 46,777.74
注:支付基金管理人中信保诚基金的管理人报酬按前一日基金资产净值 1.50%的年费率计提,逐日
累计至每月月底,按月支付。其计算公式为:
日管理人报酬=前一日基金资产净值 X 1.50% / 当年天数。
6.4.8.2.2 基金托管费
单位:人民币元
项目
本期
(2019年 01月 01日至 2019年
上年度可比期间
(2018年01月01日至2018年06
信诚幸福消费混合型证券投资基金 2019 年半年度报告摘要
15
06月 30日) 月30日)
当期发生的基金应支付的托管费 13,118.88 17,220.93
注:支付基金托管人中国建设银行的托管费按前一日基金资产净值 0.25%的年费率计提,逐日累计
至每月月底,按月支付。其计算公式为:
日托管费=前一日基金资产净值 X 0.25% / 当年天数。

6.4.8.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
本基金本报告期内及上年度可比期间未与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易。
6.4.8.4 各关联方投资本基金的情况
6.4.8.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
份额单位:份
项目
本期
(2019年 01月 01日至 2019年
06月 30 日)
上年度可比期间
(2018年 01月 01日至
2018年 06月 30日)
基金合同生效日(2014年 04月 29日)持
有的基金份额
- -
报告期初持有的基金份额 - 2,048,659.77
报告期间申购/买入总份额 - -
报告期间因拆分变动份额 - -
减:报告期间赎回/卖出总份额 - -
报告期末持有的基金份额 - 2,048,659.77
报告期末持有的基金份额占基金总份额
比例
- 30.64%
本基金的基金管理人运用固有资金投资本基金费率按本基金基金合同公布的费率执行。本基金本报
告期内基金管理人未运用固有资金投资本基金。
6.4.8.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
除基金管理人之外的其他关联方投资本基金费率按本基金基金合同公布的费率执行,本基金本期末
及上年度末无除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况。
6.4.8.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位:人民币元
关联方名称
本期
(2019 年 01月 01日至 2019年 06月
30日)
上年度可比期间
(2018年 01月 01日至 2018年 06月 30
日)
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
建设银行 968,842.58 7,052.80 761,782.87 3,674.19
注:本基金的银行存款由基金托管人建设银行保管,按银行同业利率计息。
本基金通过“中国建设银行股份有限公司基金托管结算资金专用存款账户”转存于中国证券登记
结算有限责任公司的结算备付金,于本报告期末的相关余额为人民币 34,515.01元。(2018年 6月 30日
余额:人民币 49,500.85元)。
6.4.8.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
本基金本报告期内及上年度可比期间未在承销期内参与关联方承销的证券。
6.4.8.7 其他关联交易事项的说明
本基金本报告期内及上年度可比期间无其他关联交易事项。
6.4.9 期末(2019 年 06月 30日)本基金持有的流通受限证券
信诚幸福消费混合型证券投资基金 2019 年半年度报告摘要
16
6.4.9.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
本报告期末,本基金未持有因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券。
6.4.9.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
本基金本报告期末未持有暂时停牌等流通受限股票。
6.4.9.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
6.4.9.3.1 银行间市场债券正回购
本基金本报告期末无从事银行间债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额。
6.4.9.3.2 交易所市场债券正回购
本基金本报告期末无从事交易所债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额。
6.4.10 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
(1)公允价值
(a) 金融工具公允价值计量的方法
公允价值计量结果所属的层次,由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的最低层次
决定:
第一层次:相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。
第二层次:除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。
第三层次:相关资产或负债的不可观察输入值。
(b) 持续的以公允价值计量的金融工具
(i) 各层次金融工具公允价值
于 2019年 6月 30日,本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产中属于第一
层次的余额为 9,116,534.20 元,无属于第二或第三层次的余额(2018年 12月 31日:第一层次
6,445,156.00 元,无属于第二层次及第三层次的余额)。
(ii) 公允价值所属层次间的重大变动
本基金以导致各层次之间转换的事项发生日为确认各层次之间转换的时点。
对于证券交易所上市的股票和债券,若出现重大事项停牌、交易不活跃(包括涨跌停时的交易不活
跃)、或属于非公开发行等情况,本基金不会于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期间及限售
期间将相关股票和债券的公允价值列入第一层次;并根据估值调整中采用的不可观察输入值对于公允价
值的影响程度,确定相关股票和债券公允价值应属第二层次还是第三层次。
(iii) 第三层次公允价值余额和本期变动金额
无。
(c) 非持续的以公允价值计量的金融工具
于 2019年 6月 30日,本基金未持有非持续的以公允价值计量的金融资产(2018年 12月 31日:同)。
(d) 不以公允价值计量的金融工具
不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债,其账面价值与公允价值相
差很小。
(2)其他
除公允价值外,截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。
§7 投资组合报告
7.1 期末基金资产组合情况
金额单位:人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产的比例
(%)
信诚幸福消费混合型证券投资基金 2019 年半年度报告摘要
17
1 权益投资 9,096,240.20 84.82
其中:股票 9,096,240.20 84.82
基金投资 - -
2 固定收益投资 20,294.00 0.19
其中:债券 20,294.00 0.19
资产支持证券 - -
3 贵金属投资 - -
4 金融衍生品投资 - -
5 买入返售金融资产 - -

其中:买断式回购的买入返售金融
资产
- -
6 银行存款和结算备付金合计 1,595,633.64 14.88
7 其他各项资产 11,662.58 0.11
8 合计 10,723,830.42 100.00

7.2 期末按行业分类的股票投资组合
7.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
代码 行业类别 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%)
A 农、林、牧、渔业 - -
B 采矿业 - -
C 制造业 7,653,045.20 72.46
D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 - -
E 建筑业 - -
F 批发和零售业 227,920.00 2.16
G 交通运输、仓储和邮政业 - -
H 住宿和餐饮业 - -
I 信息传输、软件和信息技术服务业 - -
J 金融业 1,213,880.00 11.49
K 房地产业 866.00 0.01
L 租赁和商务服务业 529.00 0.01
M 科学研究和技术服务业 - -
N 水利、环境和公共设施管理业 - -
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
R 文化、体育和娱乐业 - -
S 综合 - -
合计 9,096,240.20 86.13
7.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
本基金本报告期末未持有港股通投资股票。
7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的股票投资明细
7.3.1 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
信诚幸福消费混合型证券投资基金 2019 年半年度报告摘要
18
金额单位:人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值 占基金资产净值比例(%)
1 600519 贵州茅台 1,000 984,000.00 9.32
2 000651 格力电器 17,000 935,000.00 8.85
3 000858 五 粮 液 7,500 884,625.00 8.38
4 600887 伊利股份 15,800 527,878.00 5.00
5 600690 海尔智家 30,300 523,887.00 4.96
6 600104 上汽集团 20,300 517,650.00 4.90
7 600195 中牧股份 24,000 332,400.00 3.15
8 603589 口子窖 5,100 328,542.00 3.11
9 002557 洽洽食品 12,800 323,200.00 3.06
10 000921 海信家电 25,500 318,240.00 3.01

7.4 报告期内股票投资组合的重大变动
7.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20名的股票明细
金额单位:人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期初基金资产净值比例
(%)
1 002304 洋河股份 1,224,674.00 13.33
2 600104 上汽集团 1,082,095.00 11.78
3 002301 齐心集团 980,430.00 10.68
4 600195 中牧股份 868,386.60 9.46
5 000858 五 粮 液 865,950.78 9.43
6 600519 贵州茅台 811,533.00 8.84
7 002661 克明面业 797,259.00 8.68
8 000651 格力电器 747,992.00 8.14
9 601012 隆基股份 745,188.34 8.11
10 002557 洽洽食品 741,292.00 8.07
11 002191 劲嘉股份 669,465.00 7.29
12 603369 今世缘 665,121.00 7.24
13 300119 瑞普生物 649,054.00 7.07
14 002415 海康威视 598,076.00 6.51
15 600690 海尔智家 549,467.00 5.98
16 601288 农业银行 540,710.00 5.89
17 601398 工商银行 533,260.00 5.81
18 603589 口子窖 512,509.00 5.58
19 000921 海信家电 509,183.00 5.54
20 300284 苏交科 491,991.00 5.36
21 601988 中国银行 485,820.00 5.29
22 300014 亿纬锂能 471,323.00 5.13
23 603886 元祖股份 468,710.00 5.10
信诚幸福消费混合型证券投资基金 2019 年半年度报告摘要
19
24 002236 大华股份 460,152.00 5.01
25 600600 青岛啤酒 441,171.00 4.80
26 002876 三利谱 432,501.00 4.71
27 002555 三七互娱 426,520.00 4.64
28 300003 乐普医疗 420,101.00 4.57
29 002563 森马服饰 415,615.00 4.53
30 002174 游族网络 412,644.00 4.49
31 002127 南极电商 403,003.00 4.39
32 002511 中顺洁柔 395,744.00 4.31
33 601328 交通银行 394,590.00 4.30
34 603630 拉芳家化 390,221.00 4.25
35 600196 复星医药 374,182.00 4.07
36 002027 分众传媒 346,564.00 3.77
37 002727 一心堂 339,973.00 3.70
38 000525 红 太 阳 324,434.00 3.53
39 002925 盈趣科技 321,701.00 3.50
40 600036 招商银行 321,358.00 3.50
41 300349 金卡智能 321,325.00 3.50
42 600438 通威股份 313,605.00 3.41
43 002739 万达电影 313,048.00 3.41
44 002024 苏宁易购 303,025.00 3.30
45 000596 古井贡酒 278,258.00 3.03
46 002891 中宠股份 268,305.00 2.92
47 600887 伊利股份 234,612.00 2.55
48 600741 华域汽车 225,354.00 2.45
49 300601 康泰生物 220,796.00 2.40
50 002398 建研集团 220,516.00 2.40
51 000961 中南建设 216,360.00 2.36
52 002242 九阳股份 215,600.00 2.35
53 002341 新纶科技 204,443.31 2.23
54 601211 国泰君安 203,760.00 2.22
55 601933 永辉超市 199,138.00 2.17
56 600276 恒瑞医药 196,530.00 2.14
57 002508 老板电器 196,200.00 2.14
58 002405 四维图新 187,910.00 2.05
59 600085 同仁堂 187,860.00 2.05
60 600723 首商股份 184,290.00 2.01
注:买入金额按成交金额(成交单价乘以成交数量)填列,不考虑相关交易费用。
7.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20名的股票明细
金额单位: 人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额 占期初基金资产净值比例
信诚幸福消费混合型证券投资基金 2019 年半年度报告摘要
20
(%)
1 002304 洋河股份 1,202,702.16 13.10
2 300119 瑞普生物 867,829.00 9.45
3 600196 复星医药 846,655.00 9.22
4 000568 泸州老窖 813,707.48 8.86
5 002661 克明面业 806,607.00 8.78
6 601012 隆基股份 804,863.00 8.76
7 002191 劲嘉股份 803,032.00 8.74
8 002174 游族网络 736,688.00 8.02
9 002301 齐心集团 697,031.00 7.59
10 000858 五 粮 液 668,276.00 7.28
11 300014 亿纬锂能 626,241.00 6.82
12 002415 海康威视 619,728.00 6.75
13 002511 中顺洁柔 617,900.00 6.73
14 600195 中牧股份 563,896.00 6.14
15 000333 美的集团 556,590.66 6.06
16 300284 苏交科 548,801.00 5.98
17 603444 吉比特 543,381.00 5.92
18 600600 青岛啤酒 533,334.00 5.81
19 002236 大华股份 531,148.00 5.78
20 300003 乐普医疗 530,812.00 5.78
21 002024 苏宁易购 527,580.00 5.74
22 600104 上汽集团 525,247.00 5.72
23 600519 贵州茅台 519,421.50 5.66
24 002557 洽洽食品 495,830.00 5.40
25 002876 三利谱 483,670.00 5.27
26 000921 海信家电 460,857.00 5.02
27 002127 南极电商 453,167.00 4.93
28 603369 今世缘 436,484.00 4.75
29 002035 华帝股份 433,183.00 4.72
30 002027 分众传媒 425,231.00 4.63
31 002727 一心堂 423,079.00 4.61
32 000651 格力电器 422,257.00 4.60
33 600373 中文传媒 420,739.00 4.58
34 002555 三七互娱 420,460.00 4.58
35 600276 恒瑞医药 419,767.00 4.57
36 002624 完美世界 393,200.00 4.28
37 600887 伊利股份 364,298.00 3.97
38 300349 金卡智能 357,222.00 3.89
39 600036 招商银行 351,052.00 3.82
40 603630 拉芳家化 340,211.00 3.70
信诚幸福消费混合型证券投资基金 2019 年半年度报告摘要
21
41 002925 盈趣科技 327,009.00 3.56
42 000596 古井贡酒 325,080.00 3.54
43 002739 万达电影 296,930.00 3.23
44 600655 豫园股份 293,970.00 3.20
45 300326 凯利泰 267,495.76 2.91
46 000525 红 太 阳 255,224.00 2.78
47 601398 工商银行 244,750.00 2.66
48 002891 中宠股份 244,183.00 2.66
49 603886 元祖股份 235,546.00 2.56
50 600828 茂业商业 234,927.00 2.56
51 600741 华域汽车 231,360.98 2.52
52 002405 四维图新 230,715.00 2.51
53 002242 九阳股份 228,675.00 2.49
54 601288 农业银行 227,630.00 2.48
55 603589 口子窖 226,118.20 2.46
56 601211 国泰君安 218,465.00 2.38
57 300059 东方财富 216,440.00 2.36
58 002398 建研集团 216,029.00 2.35
59 000961 中南建设 213,741.00 2.33
60 002508 老板电器 211,041.00 2.30
61 002341 新纶科技 199,131.01 2.17
62 601801 皖新传媒 197,960.00 2.16
63 601933 永辉超市 197,520.00 2.15
64 002563 森马服饰 194,205.00 2.11
65 600085 同仁堂 191,077.00 2.08
注:卖出金额按成交金额(成交单价乘以成交数量)填列,不考虑相关交易费用。
7.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
单位:人民币元
买入股票成本(成交)总额 32,671,248.03
卖出股票收入(成交)总额 33,485,447.55
注:买入股票成本和卖出股票收入按成交金额(成交单价乘以成交数量)填列,不考虑相关交易费用。
7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
金额单位:人民币元


债券品种 公允价值 占基金资产净值比例(%)
1 国家债券 - -
2 央行票据 - -
3 金融债券 - -
其中:政策性金融债 - -
4 企业债券 - -
5 企业短期融资券 - -
6 中期票据 - -
信诚幸福消费混合型证券投资基金 2019 年半年度报告摘要
22
7 可转债 20,294.00 0.19
8 同业存单 - -
9 其他 - -
10 合计 20,294.00 0.19

7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
金额单位:人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值
占基金资
产净值比
例(%)
1 128054 中宠转债 200 20,294.00 0.19
本基金本报告期末仅持有上述债券。
7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
7.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
7.10.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
按照股指期货每日无负债结算的结算规则、《基金股指期货投资会计业务核算细则(试行)》及《企
业会计准则-金融工具列报》的相关规定,“其他衍生工具-股指期货投资”与“证券清算款-股指期货每
日无负债结算暂收暂付款”,符合金融资产与金融负债相抵销的条件,故将“其他衍生工具-股指期货投
资”的期末公允价值以抵销后的净额列报,净额为零。
本基金本报告期末未持有股指期货投资。
7.10.2 本基金投资股指期货的投资政策
基金管理人可运用股指期货,以提高投资效率更好地达到本基金的投资目标。本基金在股指期货投
资中将根据风险管理的原则,以套期保值为目的,在风险可控的前提下,本着谨慎原则,参与股指期货
的投资,以管理投资组合的系统性风险,改善组合的风险收益特性。此外,本基金还将运用股指期货来
对冲诸如预期大额申购赎回、大量分红等特殊情况下的流动性风险以进行有效的现金管理。
本基金本报告期内未进行股指期货投资。
7.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
7.11.1 本期国债期货投资政策
本基金投资范围不包括国债期货投资。
7.11.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金本报告期内未进行国债期货投资。
7.11.3 本期国债期货投资评价
本基金投资范围不包括国债期货投资。
7.12 投资组合报告附注
7.12.1 基金投资前十名证券的发行主体被监管部门立案调查或编制日前一年内受到公开谴责、处罚
说明
本基金投资的前十名证券的发行主体均没有被监管部门立案调查,或在报告编制日前一年内受到公
开谴责、处罚。
7.12.2 声明基金投资的前十名股票是否超出基金合同规定的备选股票库
信诚幸福消费混合型证券投资基金 2019 年半年度报告摘要
23
本基金投资的前十名股票中,没有超出基金合同规定备选库之外的股票。
7.12.3 期末其他各项资产构成
单位:人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 10,976.98
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 379.19
5 应收申购款 306.41
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 11,662.58

7.12.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
7.12.5 报告期末股票中存在流通受限情况的说明
7.12.5.1 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本期末前十名股票中不存在流通受限情况。
7.12.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
因四舍五入原因,投资组合报告中市值占净值比例的分项之和与合计可能存在尾差。
§8 基金份额持有人信息
8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位:份
持有人户
数(户)
户均持有的基金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额 占总份
额比例
持有份额 占总份
额比例
510 11,137.08 - - 5,679,909.88 100.00%


8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目 持有份额总数(份)
占基金总份额
比例
基金管理人所有从业人员
持有本基金
71,308.74 1.26%

8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况
项目 持有基金份额总量的数量区间(万份)
本公司高级管理人员、基 0~10
信诚幸福消费混合型证券投资基金 2019 年半年度报告摘要
24
金投资和研究部门负责人
持有本开放式基金
本基金基金经理持有本开
放式基金
0
注:期末本基金的基金经理未持有本基金。
8.4 发起式基金发起资金持有份额情况

§9 开放式基金份额变动
单位:份
项目 信诚幸福消费混合
基金合同生效日(2014 年 04 月 29 日)基金
份额总额
361,697,425.15
本报告期期初基金份额总额 6,826,787.75
本报告期基金总申购份额 1,262,390.81
减:本报告期基金总赎回份额 2,409,268.68
本报告期基金拆分变动份额 -
本报告期期末基金份额总额 5,679,909.88


§10 重大事件揭示
10.1 基金份额持有人大会决议
报告期内无基金份额持有人大会决议。
10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
1、报告期内基金管理人的重大人事变动:
吕涛先生于 2019年 3月 6日离任公司总经理职务,同日起公司董事长张翔燕女士代为履行总经理
职务;唐世春先生于 2019年 6月 3日新任公司总经理职务,同日起,唐世春先生离任公司副总经理职
务、张翔燕女士不再代为履行总经理职务。上述事项已按监管要求备案并公告。
2、报告期内基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动:
托管人中国建设银行 2019年 6月 4日发布公告,聘任蔡亚蓉为中国建设银行股份有限公司资产托
管业务部总经理。
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
报告期内无涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。
10.4 基金投资策略的改变
报告期内基金投资策略无改变。
10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
为本基金进行审计的会计师事务所是普华永道中天会计师事务所。该会计师事务所自本基金基金合
同生效日起为本基金提供审计服务至今。
10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
报告期内管理人、托管人的托管业务部门及其相关高级管理人员无受稽查或处罚等情况。
信诚幸福消费混合型证券投资基金 2019 年半年度报告摘要
25
10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
10.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位:人民币元
券商名称
交易
单元
数量
股票交易 应支付该券商的佣金
备注
成交金额
占当期
股票成
交总额
的比例
佣金
占当期
佣金总
量的比

中银国际 1 - - - - -
中信证券 1 - - - - -
中信浙江 1 - - - - -
中信山东 1 - - - - -
中信建投 2 - - - - -
中投证券 3 - - - - -
中泰证券 1 7,537,952.10 11.39% 7,020.19 13.32% -
中金公司 1 - - - - -
中航证券 1 - - - - 本期新增
浙商证券 1 - - - - -
招商证券 2 - - - - -
英大证券 1 - - - - 本期新增
银河证券 2 - - - - -
兴业证券 2 - - - - -
信达证券 2 - - - - -
西南证券 2 1,088,188.00 1.64% 1,013.33 1.92% -
西藏东财 1 - - - - -
西部证券 2 - - - - -
万联证券 1 - - - - 本期新增
天风证券 3 9,681,137.34 14.63% 9,016.22 17.11% -
申万宏源 4 - - - - 本期新增
山西证券 1 - - - - -
瑞银证券 1 - - - - -
平安证券 2 - - - - -
民生证券 1 - - - - -
金通证券 1 - - - - 本期新增
华泰证券 2 - - - - -
华融证券 1 - - - - -
华创证券 3 - - - - -
华宝证券 1 - - - - 本期新增
红塔证券 1 - - - - -
海通证券 1 1,911,537.00 2.89% 1,780.24 3.38% -
国元证券 1 - - - - 本期新增
国信证券 2 - - - - -
国泰君安 1 - - - - -
信诚幸福消费混合型证券投资基金 2019 年半年度报告摘要
26
国盛证券 2 - - - - -
国联证券 1 - - - - -
国金证券 1 - - - - -
广发证券 1 - - - - -
光大证券 1 - - - - 本期新增
高盛高华 1 - - - - 本期新增
方正证券 1 - - - - -
东兴证券 1 - - - - -
东吴证券 2 4,620,519.98 6.98% 4,302.96 8.17% -
东方证券 1 - - - - -
东北证券 2 821,095.00 1.24% 748.24 1.42% -
大通证券 1 - - - - -
川财证券 2 - - - - -
长江证券 2 - - - - -
长城证券 2 - - - - -
财通证券 2 40,496,266.16 61.21% 28,805.29 54.67% -
渤海证券 1 - - - - 本期新增
安信证券 3 - - - - -
中信金通 1 - - - - 本期退租
申银万国 1 - - - - 本期退租
宏源证券 3 - - - - 本期退租
高华证券 1 - - - - 本期退租
本基金根据券商的研究实力和服务水平选择专用席位。由研究部牵头对席位候选券商的研究实力和
服务质量进行评估,并综合考虑候选券商的综合实力,由研究总监和投资总监审核批准。
10.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位:人民币元
券商名称
债券交易 回购交易 权证交易
成交金额
占当期
债券成
交总额
的比例
成交金额
占当期回
购成交总
额的比例
成交金额
占当期
权证成
交总额
的比例
中银国际 - - - - - -
中信证券 - - - - - -
中信浙江 - - - - - -
中信山东 - - - - - -
中信建投 - - - - - -
中投证券 - - - - - -
中泰证券 - - - - - -
中金公司 - - - - - -
中航证券 - - - - - -
浙商证券 - - - - - -
招商证券 - - - - - -
英大证券 - - - - - -
信诚幸福消费混合型证券投资基金 2019 年半年度报告摘要
27
银河证券 - - - - - -
兴业证券 - - - - - -
信达证券 - - - - - -
西南证券 - - - - - -
西藏东财 - - - - - -
西部证券 - - - - - -
万联证券 - - - - - -
天风证券 - - - - - -
申万宏源 - - - - - -
山西证券 - - - - - -
瑞银证券 - - - - - -
平安证券 - - - - - -
民生证券 - - - - - -
金通证券 - - - - - -
华泰证券 16,700.00 6.29% - - - -
华融证券 - - - - - -
华创证券 - - - - - -
华宝证券 - - - - - -
红塔证券 - - - - - -
海通证券 - - - - - -
国元证券 - - - - - -
国信证券 - - - - - -
国泰君安 - - - - - -
国盛证券 - - - - - -
国联证券 - - - - - -
国金证券 - - - - - -
广发证券 - - - - - -
光大证券 - - - - - -
高盛高华 - - - - - -
方正证券 - - - - - -
东兴证券 - - - - - -
东吴证券 - - - - - -
东方证券 - - - - - -
东北证券 20,441.24 7.70% - - - -
大通证券 - - - - - -
川财证券 - - - - - -
长江证券 - - - - - -
长城证券 - - - - - -
财通证券 228,182.92 86.00% - - - -
渤海证券 - - - - - -
安信证券 - - - - - -
中信金通 - - - - - -
申银万国 - - - - - -
信诚幸福消费混合型证券投资基金 2019 年半年度报告摘要
28
宏源证券 - - - - - -
高华证券 - - - - - -
本基金根据券商的研究实力和服务水平选择专用席位。由研究部牵头对席位候选券商的研究实力和
服务质量进行评估,并综合考虑候选券商的综合实力,由研究总监和投资总监审核批准。
§11 影响投资者决策的其他重要信息
11.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况

11.2 影响投资者决策的其他重要信息








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2019年 08月 26日