一、公司平台
公司简介
浦银安盛基金成立于2007年8月5日,是国内第二批银行系基金公司的第一家注册资本金2亿元人民币,总部现处上海。公司股东为上海浦东发展银行、法国安盛投资管理公司和上海国盛集团,分别持有该公司51%、39%和10%的股份,股权结构稳定。
目前,浦银安盛基金旗下共管理18只基金,包括股票型、债券型、混合型和货币型。公司2015年第1季度末最新资产管理规模为169.9亿元,在全部94家基金公司中,排名第50位。此外,该公司旗下目前共有基金经理6人,平均任职年限3.28年,投资团队较为稳定。
二、投研情况
在职基金经理简历
蒋建伟先生,上海财经大学国际会计学学士,投资经理年限近5年。2001年8月至2007年3月在上海东新国际公司任研究员、投资经理助理,2007年4月起加盟浦银安盛基金(筹备组)担任研究员之职。2010年4月至2010年7月间,曾同时担任浦银安盛精致生活混合(详细,购买)基金基金经理助理和浦银安盛红利精选股票基金基金经理助理。2010年7月起,担任浦银安盛价值成长股票基金基金经理。2012年6月至2013年9月,兼任浦银安盛优化收益债券基金基金经理。2014年5月起兼任浦银安盛新经济结构基金基金经理。2015年3月起兼任浦银安盛增长动力基金基金经理。
基金经理业绩表现情况: |
||||||
基金代码 |
基金 简称 |
任职 起始日 |
任职 结束日 |
期间 业绩 |
同类 平均 |
排名 |
519170 |
20150312 |
—— |
9.50% |
23.15% |
309/365 |
|
519126 |
浦银安盛新经济结构混合 |
20140520 |
—— |
76.90% |
78.27% |
163/273 |
519112 |
20120615 |
20130926 |
9.13% |
4.63% |
17/240 |
|
519111 |
20120615 |
20130926 |
9.67% |
4.63% |
13/240 |
|
519110 |
浦银安盛价值成长股票 |
20100722 |
—— |
227.99% |
98.11% |
4/211 |
数据来源:好买基金研究中心,数据日期截至2015年4月23日
三、投资组合(浦银安盛价值成长,2010-7-22至今)
持股风格
数据来源:好买基金研究中心,数据时间截至2015-4-23
从上述表格来看,浦银安盛价值成长自基金经理管理以来,持股风格变化不大,市值上仍偏中盘,风格上平衡和成长互现切换。
操作风格
浦银安盛价值成长操作风格蛛网图
数据来源:好买基金研究中心,数据时间截至2015-4-23
整体来看,基金经理个股交易特征值、行业轮动特征值和趋势特征值较高,整体交易型特征明显,此外,行业精选特征值逐年升高、而趋势特征值逐年降低。
资产配置情况
数据来源:好买基金研究中心,数据时间截至2015-4-23
数据来源:好买基金研究中心,数据时间截至2015-4-23
从股票仓位上看,仓位整体较高,均超过90%,且变动不大,该基金在资产配置方面整体较为积极。个股配置方面,整体较为分散,很少有占比超过7%的股票。前十大个股中每季度有6只左右个股调出,变动较大,但部分看好个股会长期持有。
行业配置
数据来源:好买基金研究中心,数据时间截至2015-4-23
在行业配置方面,偏好配置计算机、电子等成长性行业,会根据市场行业灵活调整行业,把握热点主题。
投资理念
四、业绩概括
数据来源:好买基金研究中心,数据时间截至2015-4-23
数据来源:好买基金研究中心,数据时间截至2015-4-23
从年度业绩表现来看,近三历年业绩排名均十分靠前,今年以来业绩表现最为突出,在同类型694只基金中排名第13位。从近期业绩来看,短期业绩表现也十分抢眼,除近一月之外均位于同类前列。
五、总结
目前,浦银安盛基金旗下共管理18只基金,包括股票型、债券型、混合型和货币型。公司2015年第1季度末最新资产管理规模为169.9亿元,在全部94家基金公司中,排名第50位。此外,该公司旗下目前共有基金经理6人,平均任职年限3.28年,投资团队较为稳定。基金经理蒋建伟目前共管理3只主动管理型股票基金,本文以浦银安盛价值成长为例分析基金经理的投资风格。
投资理念上,基金经理蒋建伟偏好成长性投资,在成长股投资上比较不拘泥于形式,只要它体现出了成长性,就会去关注,看重中长期结果而淡化短期得失。他认为传统产业不可能再有很大的发展空间,但新兴产业却具有这种可能性,并且他在投资过程中会格外重视一点,就是上市公司管理层的素质与能力。
在股票仓位上,该基金仓位整体较高,均超过90%,且变动不大,该基金在资产配置方面整体较为积极。个股配置方面,前十大个股中每季度有6只左右个股调出,变动较大,但部分看好个股会长期持有。此外,持股风格上,整体较为分散,很少有占比超过7%的股票。操作风格上,从蛛网图中不难看出,基金经理个股交易特征值、行业轮动特征值和趋势特征值较高,整体交易型特征明显,此外,行业精选特征值逐年升高、而趋势特征值逐年降低,这也契合了基金经理灵活机动把握投资热点的投资方法。
综合来看,基金经理蒋建伟确实贯彻了分散布局重仓股,看重中长期结果而淡化短期得失的投资理念。投资风格属于价值投机型,会根据进行灵活的行业调整,偏好计算机、电子等成长性行业。另外,基金经理选股能力较强,从业绩表现来看,该基金表现持续性好,并且长短期业绩表现均十分突出,历史整体业绩表现居前。总体上,该基金未来表现值得投资者期待。