监管动态——规范展业，加强保护保险消费者合法权益

7月6日，中国银保监会召开偿付能力监管委员会第十五次工作会议，分析了保险业偿付能力和风险状况，研究了2022年第一季度保险公司风险综合评级结果。2021年12月，银保监会发布保险公司偿付能力监管规则二期，对原保监会2015年发布的偿二代监管规则进行了全面修订升级，从一季度实施情况看，规则二期提高了监管指标的风险敏感性和有效性，夯实了行业资本质量，有利于促进保险公司提高风险管理能力。人身险公司的平均综合偿付能力充足率为219.3%，平均核心偿付能力充足率为136.3%。会议指出，保险公司应进一步化解存量风险，防范增量风险，使总体运行平稳，偿付能力充足率继续保持在合理的区间。

7月18日，中国保险行业协会正式出版《2021年度保险诉讼典型案例报告》（以下简称“报告”），报告撷取2020年保险业具有客观性、代表性、指导性、理论性的保险诉讼典型案例共计40件，其中人身保险诉讼典型案例18件，财产保险诉讼典型案例22件，涵盖疾病险、医疗险、意外险、车险、财产综合险、责任险、信用险等主要险种。典型案例由案情简介、判决书正文和案例评析三部分组成。对保险销售、投保、核保、承保、售后服务和理赔等诸环节均有介绍和论述。报告将理论与实践相结合，为司法实务提供了裁判参考，促进保险消费者依法维权意识。

7月19日，中国银保监会发布《保险销售行为管理办法（征求意见稿）》（以下简称“管理办法”），以保护保险消费者的合法权益，进一步规范保险销售行为。管理办法主要包括保险销售前行为管理、保险销售中行为管理和保险销售后行为管理，保险销售将迎来全流程监管。其中：保险销售前行为管理包括保险销售资质条件规定、业务范围、保险产品信息披露、保险营销宣传行为以及保险销售的技术准备、人员准备、渠道准备等；保险销售中行为管理包括保险公司告知义务、说明义务、询问义务、禁止强制搭售、禁止代签名等；保险销售后行为管理包括保险合同订立后保险公司在保单送达、回访、信息通知、档案管理等环节的工作要求。后续将以管理办法为基础，出台分领域实施细则，全方面规范保险销售。

7月27日，中国银保监会消费者权益保护局发布《关于2022年第一季度保险消费投诉情况的通报》（以下简称“通报”），本次通报对统计口径进行了调整，对重复投诉进行合并统计通报，使通报更加可以反馈消费者投诉的真实情况。2022年一季度人身保险公司保险消费投诉17172件，占投诉总量的64.69%；亿元保费投诉量中位数为1.20件/亿元，万张保单投诉量中位数为0.23件/万张，万人次投诉量中位数为0.08件/万人次。其中，涉及销售纠纷投诉8244件，占人身保险公司投诉总量的48.01%；退保纠纷4729件，占比27.54%；涉及普通人寿保险纠纷投诉7301件，占人身保险公司投诉总量的42.52%；疾病保险纠纷投诉3928件，占比22.87%。

险企动向——接管到期，四家险企动向

2020年7月17日，银保监会为防止偿付能力进一步恶化，对天安财产保险股份有限公司、华夏人寿保险股份有限公司、天安人寿保险股份有限公司、易安财产保险股份有限公司四家保险公司实施接管，接管期限为期1年。2021年7月16日，银保监会决定延长接管期限一年，至2022年7月16日止。根据《保险法》，接管期限不得超过二年，本月接管到期，四家保险公司也将面临新的发展机遇。

其中华夏人寿和天安人寿将由托管组组长负责保险公司的后续经营，原国寿高管赵立军出任华夏人寿董事，原新华保险高管李源执掌天安人寿。天安财险将挂牌出售，虽然目前还未出现买家，但是天安财险的基本面较好，因此大概率未来可以顺利出售。易安财险已向银保监会申请破产重整，这也是我国第一家宣布破产的保险公司，根据《保险法》规定保单持有人利益具有保护机制，且《保险保障基金管理办法》规定保险公司被依法撤销或者依法实施破产，其清算财产不足以偿付保单利益的，保险保障基金将提供救助，因此即使保险破产，保险消费者的权益也不会受到损害。

人身险经营——储蓄险经营

人身险企的经营利润主要来源于“三差”，即：利差、费差、死差。在阶段性利率上行趋势的影响下，保险公司将获得高于预期的投资回报率，不仅提高保险公司的利差获得更高利润，更将给保险消费者更高的分红实现率。分析海外储蓄险的产品形态，其现金价值的保证部分较少，主要依赖预期分红实现收益，目前趋势利于储蓄险的经营发展。

中国保险进入第二大周期，更应关注高净值人群的需求。境外储蓄险现金价值增长较快，收益稳健，可通过部分退保实现稳健投资的作用，既作为财富安全的保障，又能提供灵活的现金流，也可利用其终身寿险的工具属性实现财富传承。总体而言，储蓄险适合高净值人群，可满足高净值人群的不同需求，在目前的市场大环境下具有产品竞争力，是各境外保险公司的主推产品。

业务创新——长寿时代的养老保障

7月5日，卫生健康委召开新闻发布会表示，目前我国人均预期寿命提高到77.93岁，主要健康指标居于中高收入国家前列，这也说明中国近几十年提升医疗服务条件，控制健康风险的举措取得很好的成果。但同时，预期寿命的延长将进一步加剧人口老龄化的进程，加重中国养老社保的负担。因此近年来，银保监会提倡丰富养老保障第三支柱的产品供给，以减轻社会需要承担的养老保障压力。

在7月21日银保监会国新办新闻发布会中，新闻发言人綦相表示，专属养老保险试点成效较好，今年从3月1日起试点范围扩大到全国，截至6月末，目前累计投保件数19.6万件，其中新经济、新业态从业人员和灵活就业人员投保2.96万件。专属商业养老保险这项工作是第三支柱养老保险非常重要的探索，因为它投保简单，交费较灵活，收益稳健，这也受到了消费者关注和欢迎。未来，将会有更多符合条件的机构开展专属商业养老保险，进一步扩大保障覆盖的人群范围。

海外资讯——泰加保险清盘

7月15日，泰加保险提出清盘呈请。泰加保险未达到偿付能力的最低要求，且股东注资人不能有效增资，已违反法定监管要求，资不抵债，因此需要清盘。受影响的泰加保单共3万张，其中96%为汽车保单，保单持有人可正常申请索赔，会由香港汽车保险局和保险公司（雇员补偿）无力偿债管理局共同处理。

本月好买观点

保险市场观点：7月，银保监会公布了一季度保险消费投诉情况，并进一步规范销售全流程，对销售资质进行分级，建立职业等级认定机制，以减少销售误导等现象，更好保护保险消费者的合法权益。本月，国内四家保险公司结束银保监会接管，其中易安财险宣布破产；无独有偶，香港保监会宣布泰加保险将面临清盘。但是，保险公司破产对保单的赔付并不造成太大影响，保险法对保单持有人具有一定利益保护机制，且保险公司背后有中保基及保险公司（雇员补偿）无力偿债管理局“兜底”。因此，保险仍可作为风险管理的金融产品，为高净值人群提供财富安全保障。