中邮尊享一年定期开放灵活配置混合型发起式证券投资基金2018年年度报告摘要
基金管理人：中邮创业基金管理股份有限公司
基金托管人：兴业银行股份有限公司
送出日期：2019年3月28日
重要提示
重要提示
中邮尊享一年定期开放灵活配置混合型发起式证券投资基金-中邮创业基金管理股份有限公司的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。本年度报告已经全部独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人兴业银行股份有限公司（简称：兴业银行）根据本基金合同规定，于2019年03月27日复核了本报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。
本报告财务资料已经审计，致同会计师事务所（特殊普通合伙）为本基金出具了标准无保留意见的审计报告，请投资者注意阅读。
本报告期自2018年01月01日起至12月31日止。
基金简介
基金基本情况
基金简称
中邮尊享一年定期开放灵活配置混合
基金主代码
002223
基金运作方式
契约型开放式
基金合同生效日
2015年12月25日
基金管理人
中邮创业基金管理股份有限公司
基金托管人
兴业银行股份有限公司
报告期末基金份额总额
151,095,372.64份
基金产品说明
投资目标
本基金以追求绝对收益为目标，在有效控制投资组合风险的前提下，追求资产净值的长期稳健增值。
投资策略
本基金将采用“自上而下”的大类资产配置策略和“自下而上”的股票投资策略相结合的方法进行投资。
（一）大类资产配置策略
本基金根据各项重要的经济指标分析宏观经济发展变动趋势，判断当前所处的经济周期，进而对未来做出科学预测。在此基础上，结合对流动性及资金流向的分析，综合股市和债市估值及风险分析进行大类资产配置。此外，本基金将持续地进行定期与不定期的资产配置风险监控，适时地做出相应的调整。
（二）股票配置策略
本基金将重点关注在中国经济转型过程中，符合经济转型方向、业绩前景明朗的成长型上市公司股票。采用自下而上个股精选的股票投资策略，从战略新兴行业及传统行业处于转型期的企业中精选成长型上市公司股票。
本基金通过定量和定性相结合的方法定期分析和评估上市公司的成长性，从而确定本基金重点投资的成长型行业，并根据定期分析和评估结果动态调整。
（三）债券投资策略
(1) 平均久期配置
(2) 期限结构配置
(3) 类属配置
(4) 回购套利
（四）中小企业私募债券投资策略
目前市场上正在或即将发行的中小企业私募债的期限通常都在三年以下，久期风险较低；其风险点主要集中在信用和流通性。由于发行规模都比较小，这在一定程度上决定了其二级市场的流通性有限，换手率不高，所以本基金在涉及中小企业私募债投资时，会将重点放在一级市场，在有效规避信用风险的同时获取信用利差大的个券，并持有到期。
（五）资产支持证券投资策略
本基金将分析资产支持证券的资产特征，估计违约率和提前偿付比率，并利用收益率曲线和期权定价模型，对资产支持证券进行估值。本基金将严格控制资产支持证券的总体投资规模并进行分散投资，以降低流动性风险。
（六）权证投资策略
本基金将按照相关法律法规通过利用权证及其他金融工具进行套利、避险交易，控制基金组合风险，获取超额收益。本基金进行权证投资时，将在对权证标的证券进行基本面研究及估值的基础上，结合股价波动率等参数，运用数量化期权定价模型，确定其合理内在价值，从而构建套利交易或避险交易组合。未来，随着证券市场的发展、金融工具的丰富和交易方式的创新等，基金还将积极寻求其他投资机会，履行适当程序后更新和丰富组合投资策略。
（七）股指期货投资策略
本基金将在注重风险管理的前提下，以套期保值为目的，遵循有效管理原则经充分论证后适度运用股指期货。通过对股票现货和股指期货市场运行趋势的研究，结合股指期货定价模型，采用估值合理、流动性好、交易活跃的期货合约，对本基金投资组合进行及时、有效地调整和优化，提高投资组合的运作效率。
（八）国债期货投资策略
本基金投资国债期货以套期保值为目的，以回避市场风险。故国债期货空头的合约价值主要与债券组合的多头价值相对应。基金管理人通过动态管理国债期货合约数量，以萃取相应债券组合的超额收益。
业绩比较基准
本基金整体业绩比较基准构成为：中证500指数×60%＋上证国债指数×40%
风险收益特征
本基金是一只特殊的开放式基金，以定期开放方式运作，每个封闭期的期限为一年，在封闭期内不办理申购与赎回业务，相对于一般的开放式基金其流动性较差。
本基金为混合型基金，其预期风险与预期收益高于债券型基金和货币市场基金，低于股票型基金，属于证券投资基金中的中等风险品种。
基金管理人和基金托管人
项目
基金管理人
基金托管人
名称
中邮创业基金管理股份有限公司
兴业银行股份有限公司
信息披露负责人
姓名
侯玉春
吴荣
联系电话
010-82295160—157
021-52629999-213117
电子邮箱
houyc@postfund.com.cn
011693@cib.com.cn
客户服务电话
010－58511618
95561
传真
010-82295155
021-62535823
信息披露方式
登载基金年度报告正文的管理人互联网网址
www.postfund.com.cn
基金年度报告备置地点
基金管理人或基金托管人的办公场所
主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况
主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间数据和指标
2018年
2017年
2016年
本期已实现收益
-15,161,186.68
-97,780,094.66
-26,167,298.12
本期利润
16,736,011.89
-69,418,819.08
-94,719,238.72
加权平均基金份额本期利润
0.1023
-0.1378
-0.1132
本期基金份额净值增长率
16.31%
-15.48%
-11.41%
3.1.2 期末数据和指标
2018年末
2017年末
2016年末
期末可供分配基金份额利润
-0.2932
-0.2523
-0.1151
期末基金资产净值
131,428,207.27
377,000,637.66
445,764,213.36
期末基金份额净值
0.870
0.748
0.885
注：1.本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
2.所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
3.期末可供分配利润采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数（为期末余额，不是当前发生额）。
本基金于2018年12月26日进入清算程序（详见公告）
基金净值表现
基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
份额净值增长率①
份额净值增长率标准差②
业绩比较基准收益率③
业绩比较基准收益率标准差④
①－③
②－④
过去三个月
0.23%
1.03%
-7.25%
1.10%
7.48%
-0.07%
过去六个月
-0.23%
0.98%
-11.34%
0.95%
11.11%
0.03%
过去一年
16.31%
1.47%
-19.29%
0.91%
35.60%
0.56%
过去三年
-12.91%
1.44%
-26.18%
0.90%
13.27%
0.54%
自基金合同生效起至今
-13.00%
1.44%
-26.90%
0.90%
13.90%
0.54%
注：本基金基金合同生效日为2015年12月25日。
自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
注：本基金基金合同生效日为2015年12月25日；按基金合同和招募说明书的约定，本基金自合同生效日起6个月内为建仓期，报告期内本基金的各项投资比例符合基金合同的有关规定。
自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
过去三年基金的利润分配情况
注：本基金基金合同生效日为2015年12月25日，本报告期指2018年01月01日至2018年12月31日；本报告期内本基金未实施利润分配。
管理人报告
基金管理人及基金经理情况
基金管理人及其管理基金的经验
基金管理人中邮创业基金管理股份有限公司成立于2006年5月8日，截至2018年12月31日，本公司共管理40只开放式基金产品(其中1只基金产品处于清盘中），分别为中邮核心优选混合型证券投资基金、中邮核心成长混合型证券投资基金、中邮核心优势灵活配置混合型证券投资基金、中邮核心主题混合型证券投资基金、中邮中小盘灵活配置混合型证券投资基金、中邮上证380指数增强型证券投资基金、中邮战略新兴产业混合型证券投资基金、中邮稳定收益债券型证券投资基金、中邮定期开放债券型证券投资基金、中邮核心竞争力灵活配置混合型证券投资基金、中邮双动力混合型证券投资基金、中邮货币市场基金、中邮多策略灵活配置混合型证券投资基金、中邮现金驿站货币市场基金、中邮核心科技灵活配置混合型证券投资基金、中邮趋势精选灵活配置混合型证券投资基金、中邮稳健添利灵活配置混合型证券投资基金、中邮信息产业灵活配置混合型者证券投资基金、中邮乐享收益灵活配置混合型证券投资基金、中邮创新优势灵活配置混合型证券投资基金、中邮新思路灵活配置混合型证券投资基金、中邮尊享一年定期开放灵活配置混合型发起式证券投资基金（清盘中）、中邮绝对收益策略定期开放混合型发起式证券投资基金、中邮风格轮动灵活配置混合型证券投资基金、中邮低碳经济灵活配置混合型证券投资基金、中邮纯债聚利债券型证券投资基金、中邮增力债券型证券投资基金、中邮睿信增强债券型证券投资基金、中邮医药健康灵活配置混合型证券投资基金、中邮消费升级灵活配置混合型发起式证券投资基金、中邮景泰灵活配置混合型证券投资基金、中邮军民融合灵活配置混合型证券投资基金、中邮未来新蓝筹灵活配置混合型证券投资基金、中邮稳健合赢债券型证券投资基金、中邮纯债恒利债券型证券投资基金、中邮睿利增强债券型证券投资基金、中邮健康文娱灵活配置混合型证券投资基金、中邮安泰双核混合型证券投资基金、中邮纯债汇利三个月定期开放债券型发起式证券投资基金、中邮中证价值回报量化策略指数发起式证券投资基金。
基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
姓名
职务
任本基金的基金经理（助理）期限
证券从业年限
说明
任职日期
离任日期
杨欢
基金经理
2018年6月12日
-
7年
曾担任中国银河证券股份有限公司投资研究部分析师、中邮创业基金管理股份有限公司投资研究部行业研究员、基金经理助理、中邮中小盘灵活配置混合型证券投资基金基金经理、中邮趋势精选灵活配置混合型证券投资基金基金经理，现担任中邮未来新蓝筹灵活配置混合型证券投资基金、中邮尊享一年定期开放灵活配置混合型发起式证券投资基金、中邮战略新兴产业混合型证券投资基金基金经理、中邮中小盘灵活配置混合型证券投资基金、中邮睿信增强债券型证券投资基金基金经理。
邵仅伯
基金经理助理
2018年5月31日
-
8年
邵仅伯先生，工学硕士，曾任甲骨文中国软件系统有限公司工商企业部售前顾问、长城证券研究所研究员、宏源证券资产管理部研究员、投资主办、中航证券资产管理部投资主办、中国人寿资产管理有限公司股票投资部研究员。中邮创业基金管理股份有限公司研究员。现任中邮创业基金管理股份有限公司基金经理助理。
管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
报告期内，本基金管理人严格遵循了《证券法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》等相关法律法规及本基金基金合同的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。
本基金的投资决策、投资交易程序、投资权限等各方面均符合有关法律法规和基金合同的规定和约定；交易行为合法合规，未出现异常交易、操纵市场的现象；未发生内幕交易的情况；相关的信息披露真实、完整、准确、及时；基金各种账户类、申购赎回及其他交易类业务、注册登记业务均按规定的程序、规则进行，未出现重大违法违规或违反基金合同的行为。
管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
公平交易制度和控制方法
本基金管理人根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》等法规，制定了《中邮基金管理股份有限公司公平交易制度》。从组织架构、岗位设置和业务流程、系统和制度建设、内控措施和信息披露等多方面，确保在投资管理活动中公平对待不同投资组合，杜绝不同投资组合之间进行利益输送，保护投资者合法权益。
公司公平交易管理制度要求境内上市股票、债券的一级市场申购、二级市场交易以及投资管理过程中各个相关环节符合公平交易的监管要求。各投资组合能够公平地获得投资信息、投资建议，并在投资决策委员会的制度规范下独立决策，实施投资决策时享有公平的机会。所有组合投资决策与交易执行保持隔离，任何组合必须经过公司交易部集中交易。各组合享有平等的交易权利，共享交易资源。
公平交易制度的执行情况
本基金管理人一贯公平对待旗下管理的所有基金和组合，制定并严格遵守相应的制度和流程，通过系统和人工等方式在各环节严格控制交易公平执行。通过科学、制衡的投资决策体系，加强交易分配环节的内部控制，并通过制度流程和信息技术手段以保证实现公平交易原则。同时，通过监察稽核、事后分析和信息披露来保证公平交易过程和结果的监督。
报告期内，公司对旗下所有投资组合之间的收益率差异、分投资类别（股票、债券）的收益率差异进行了分析，并采集连续四个季度期间内、不同时间窗口下（日内、3日、5日）同向交易的样本，根据95%置信区间下差价率的T检验显著程度进行分析，未发现旗下投资组合之间存在利益输送情况。
异常交易行为的专项说明
报告期内，基金管理人所管理的所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量未超过该证券当日成交量的5%。报告期内未发现本基金存在异常交易行为。
管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
报告期内基金投资策略和运作分析
2018年上证指数下跌24.59%，创业板指数下跌28.65%。从板块来看，表现居前的板块：餐饮旅游（中信）下跌8.69%，银行（中信）下跌10.95%，石油石化（中信）下跌18.76%，食品饮料（中信）下跌20.37%，农林牧渔（中信）下跌22.04%，表现较差的板块为：综合（中信）下跌42.45%，电子元器件（中信）下跌41.31%，有色金属（中信）下跌40.93%，传媒（中信）下跌38.59%，机械（中信）下跌34.84%。
从市场的表现来看：上半年经济增速依然延续17年的惯性向上，沿着行业景气度的方向依然能找到较好的配置方向，但进入18年三季度开始经济出现拐点向下，市场的机会主要在主题投资以及早周期板块，5G、农业、银行、基建、房地产等领域。
报告期内基金的业绩表现
截至本报告期末本基金份额净值为0.870元，累计净值为0.870元，本报告期基金份额净值增长率为16.31%，业绩比较基准收益率为-19.29%。
管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
从去年四季度社融数据来看，目前仍处于底部区间，明年上半年经济压力较大，企业盈利面临较大压力。我们判断后续的政策组合涉及货币、财政以及各种产业政策，这些政策大概率都会在一季度集中推出。货币政策工具可能包括降准等；财政政策工具主要包括提高目标赤字率、减税降费、扩大专项债等；产业政策主要包括房地产调控更强调因地制宜，以及加快落地新产业政策，形成新动能。
我们判断19年经济压力和政策托底会交替影响市场，预计市场波动依然会比较大，由于市场整体估值处于底部区间，市场整体估值水平有提升空间，选择逆周期以及行业景气度向上的行业配置。
管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
本基金管理公司于本报告期内成立估值小组，成员由总经理、督察长、基金清算部经理、基金经理及基金会计组成。估值小组负责确定基金估值程序及标准以及对突发事件的处理，在采用估值政策和程序时，充分考虑参与估值流程各方及人员的经验、专业胜任能力和独立性，通过估值委员会、参考行业协会估值意见、参考独立第三方机构估值数据等一种或多种方式的有效结合，减少或避免估值偏差的发生。
管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
存续期内，本基金不进行收益分配。
管理人对会计师事务所出具非标准审计报告所涉相关事项的说明
否。
报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
报告期内本基金持有人数或基金资产净值无预警说明。
托管人报告
报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本托管人依据《中邮尊享一年定期开放灵活配置混合型发起式证券投资基金基金合同》与《中邮尊享一年定期开放灵活配置混合型发起式证券投资基金托管协议》，自2015年12月25日起托管中邮尊享一年定期开放灵活配置混合型发起式证券投资基金（以下称本基金）的全部资产。
报告期内，本托管人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的规定，诚信、尽责地履行了基金托管人义务，不存在损害本基金份额持有人利益的行为。
托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
报告期内，本托管人根据国家有关法律法规、基金合同和托管协议的规定，对基金管理人在本基金的投资运作、基金资产净值的计算、基金收益的计算、基金费用开支等方面进行了必要的监督、复核和审查，未发现其存在任何损害本基金份额持有人利益的行为。基金管理人在报告期内，严格遵守了《证券投资基金法》等有关法律法规，在各重要方面的运作严格按照基金合同的规定进行。
托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本托管人认真复核了本年度报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，认为其真实、准确和完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
审计报告
审计报告基本信息
财务报表是否经过审计
是
审计意见类型
标准无保留意见
审计报告编号
致同审字（2019）第110ZA0146号
审计报告的基本内容
审计报告标题
审计报告
审计报告收件人
中邮尊享一年定期开放灵活配置混合型发起式证券投资基金全体基金份额持有人
审计意见
我们审计了中邮尊享一年定期开放灵活配置混合型发起式证券投资基金（以下简称中邮尊享一年基金）财务报表，包括2018年12月31日的资产负债表，2018年度的利润表、所有者权益（基金净值）变动表以及相关财务报表附注。
我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照财务报表附注二所述的编制基础编制。
形成审计意见的基础
我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。按照中国注册会计师职业道德守则，我们独立于中邮尊享一年基金，并履行了职业道德方面的其他责任。我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。
强调事项
我们提醒财务报表使用者关注，如财务报表附注“二、会计报表的编制基础”所述，中邮尊享一年基金的基金管理人中邮创业基金管理股份有限公司（以下简称“基金管理人”）拟在2018年12月25日（最后运作日）后清算中邮尊享一年基金的剩余资产。因此，上述中邮尊享一年基金的财务报表以清算基础编制。该事项不影响已发表的审计意见。
其他信息
中邮尊享一年基金的基金管理人中邮创业基金管理股份有限公司（以下简称“基金管理人”）管理层对其他信息负责。其他信息包括中邮尊享一年基金2018年度报告中涵盖的信息，但不包括财务报表和我们的审计报告。
我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息，我们也不对其他信息发表任何形式的鉴证结论。
结合我们对财务报表的审计，我们的责任是阅读其他信息，在此过程中，考虑其他信息是否与财务报表或我们在审计过程中了解到的情况存在重大不一致或者似乎存在重大错报。
基于我们已执行的工作，如果我们确定其他信息存在重大错报，我们应当报告该事实。在这方面，我们无任何事项需要报告。
管理层和治理层对财务报表的责任
中邮尊享一年基金的基金管理人中邮创业基金管理股份有限公司（以下简称“基金管理人”）管理层负责按照财务报表附注二所述的编制基础编制财务报表，使其实现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。
基金管理人治理层负责监督中邮尊享一年基金的财务报告过程。
注册会计师对财务报表审计的责任
我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取合理保证，并出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的。
在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并保持职业怀疑。同时，我们也执行以下工作：
（1）识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险，设计和实施审计程序以应对这些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。
（2）了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的有效性发表意见。
（3）评价基金管理人管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。
（4）对基金管理人管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据所获取的审计证据，就可能导致对中邮尊享一年基金的持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性，审计准则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的相关披露；如果披露不充分，我们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告日可获得的信息。然而，未来的事项或情况可能导致中邮尊享一年基金不能持续经营。
（5）评价财务报表的总体列报、结构和内容（包括披露），并评价财务报表是否公允反映相关交易和事项。
我们与基金管理人治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通，包括沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。
会计师事务所的名称
致同会计师事务所（特殊普通合伙）
注册会计师的姓名
张丽雯
吕玉芝
会计师事务所的地址
中国?北京 朝阳区建国门外大街22号赛特广场5层
审计报告日期
2019年3月22日
年度财务报表
资产负债表
会计主体：中邮尊享一年定期开放灵活配置混合型发起式证券投资基金
报告截止日： 2018年12月31日
单位：人民币元
资 产
附注号
本期末
2018年12月31日
上年度末
2017年12月31日
资 产：
银行存款
7.4.7.1
129,565,621.61
154,966,798.34
结算备付金
1,865,457.61
1,158,510.55
存出保证金
389,202.05
258,995.69
交易性金融资产
7.4.7.2
1,063,617.99
213,705,317.06
其中：股票投资
1,063,617.99
213,705,317.06
基金投资
-
-
债券投资
-
-
资产支持证券投资
-
-
贵金属投资
-
-
衍生金融资产
7.4.7.3
-
-
买入返售金融资产
7.4.7.4
-
-
应收证券清算款
-
8,115,061.64
应收利息
7.4.7.5
57,938.09
61,945.88
应收股利
-
-
应收申购款
-
-
递延所得税资产
-
-
其他资产
7.4.7.6
-
-
资产总计
132,941,837.35
378,266,629.16
负债和所有者权益
附注号
本期末
2018年12月31日
上年度末
2017年12月31日
负 债：
短期借款
-
-
交易性金融负债
-
-
衍生金融负债
7.4.7.3
-
-
卖出回购金融资产款
-
-
应付证券清算款
-
-
应付赎回款
-
-
应付管理人报酬
-
-
应付托管费
22,498.76
81,964.57
应付销售服务费
-
-
应付交易费用
7.4.7.7
809,188.18
594,026.93
应交税费
-
-
应付利息
-
-
应付利润
-
-
递延所得税负债
-
-
其他负债
7.4.7.8
681,943.14
590,000.00
负债合计
1,513,630.08
1,265,991.50
所有者权益：
实收基金
7.4.7.9
151,095,372.64
504,184,620.10
未分配利润
7.4.7.10
-19,667,165.37
-127,183,982.44
所有者权益合计
131,428,207.27
377,000,637.66
负债和所有者权益总计
132,941,837.35
378,266,629.16
注：报告截止日2018年12月31日，基金份额净值0.870元，基金份额总额151,095,372.64份。
利润表
会计主体：中邮尊享一年定期开放灵活配置混合型发起式证券投资基金
本报告期： 2018年1月1日至2018年12月31日
单位：人民币元
项 目
附注号
本期
2018年1月1日至2018年12月31日
上年度可比期间
2017年1月1日至2017年12月31日
一、收入
22,122,953.24
-64,412,553.00
1.利息收入
1,157,630.59
535,641.48
其中：存款利息收入
7.4.7.11
811,189.96
535,641.48
债券利息收入
-
-
资产支持证券利息收入
-
-
买入返售金融资产收入
346,440.63
-
其他利息收入
-
-
2.投资收益（损失以“-”填列）
-10,932,809.37
-93,321,246.08
其中：股票投资收益
7.4.7.12
-11,336,520.68
-94,601,728.78
基金投资收益
-
-
债券投资收益
7.4.7.13
-
-
资产支持证券投资收益
7.4.7.13.5
-
-
贵金属投资收益
7.4.7.14
-
-
衍生工具收益
7.4.7.15
-
-
股利收益
7.4.7.16
403,711.31
1,280,482.70
3.公允价值变动收益（损失以“-”号填列）
7.4.7.17
31,897,198.57
28,361,275.58
4.汇兑收益（损失以“-”号填列）
-
-
5.其他收入（损失以“-”号填列）
7.4.7.18
933.45
11,776.02
减：二、费用
5,386,941.35
5,006,266.08
1．管理人报酬
7.4.10.2.1
-
-
2．托管费
7.4.10.2.2
339,923.17
1,085,291.44
3．销售服务费
7.4.10.2.3
-
-
4．交易费用
7.4.7.19
4,563,916.07
3,429,754.64
5．利息支出
-
-
其中：卖出回购金融资产支出
-
-
6．税金及附加
-
-
7．其他费用
7.4.7.20
483,102.11
491,220.00
三、利润总额（亏损总额以“-”号填列）
16,736,011.89
-69,418,819.08
减：所得税费用
-
-
四、净利润（净亏损以“-”号填列）
16,736,011.89
-69,418,819.08
所有者权益（基金净值）变动表
会计主体：中邮尊享一年定期开放灵活配置混合型发起式证券投资基金
本报告期：2018年1月1日至2018年12月31日
单位：人民币元
项目
本期
2018年1月1日至2018年12月31日
实收基金
未分配利润
所有者权益合计
一、期初所有者权益（基金净值）
504,184,620.10
-127,183,982.44
377,000,637.66
二、本期经营活动产生的基金净值变动数（本期利润）
-
16,736,011.89
16,736,011.89
三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数
（净值减少以“-”号填列）
-353,089,247.46
90,780,805.18
-262,308,442.28
其中：1.基金申购款
3,397,342.57
-857,804.57
2,539,538.00
2.基金赎回款
-356,486,590.03
91,638,609.75
-264,847,980.28
五、期末所有者权益（基金净值）
151,095,372.64
-19,667,165.37
131,428,207.27
项目
上年度可比期间
2017年1月1日至2017年12月31日
实收基金
未分配利润
所有者权益合计
一、期初所有者权益（基金净值）
503,741,618.67
-57,977,405.31
445,764,213.36
二、本期经营活动产生的基金净值变动数（本期利润）
-
-69,418,819.08
-69,418,819.08
三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数
（净值减少以“-”号填列）
443,001.43
212,241.95
655,243.38
其中：1.基金申购款
21,732,835.62
-2,236,088.99
19,496,746.63
2.基金赎回款
-21,289,834.19
2,448,330.94
-18,841,503.25
五、期末所有者权益（基金净值）
504,184,620.10
-127,183,982.44
377,000,637.66
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 7.1 至 7.4 财务报表由下列负责人签署：
______孔军______ ______孔军______ ____佟姗____
基金管理人负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人
报表附注
基金基本情况
中邮尊享一年定期开放灵活配置混合型发起式证券投资基金（以下简称“本基金”）经中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”） 证监许可[2015]第2685号《关于准予中邮尊享一年定期开放灵活配置混合型发起式证券投资基金注册的批复》批准进行募集，由中邮创业基金管理股份有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》、《证券投资基金运作管理办法》、《证券投资基金销售管理办法》等有关规定和《中邮尊享一年定期开放灵活配置混合型发起式证券投资基金基金合同》发起，并于2015年12月25日募集成立。本基金为契约定期开放式，存续期限不定，首次设立募集包括认购资金利息共募集841,129,697.57元，业经致同会计师事务所（特殊普通合伙）致同验字（2015）第110ZC0655号验资报告予以验证。本基金的基金管理人为中邮创业基金管理股份有限公司，基金托管人为兴业银行股份有限公司。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《中邮尊享一年定期开放灵活配置混合型发起式证券投资基金合同》的有关规定，本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行的股票（包括中小板、创业板及其他经中国证监会核准发行的股票）、债券（含中小企业私募债）、中期票据、债券回购、货币市场工具、权证、资产支持证券、股指期货、国债期货、银行存款以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具（但须符合中国证监会的相关规定）。在正常市场情况下，本基金的投资比例为：开放期内每个交易日日终，股票资产投资比例为基金资产的0%~95%，封闭期内每个交易日日终，股票资产投资比例为基金资产的0%~100%；权证投资比例为基金资产净值的0%~3%；开放期每个交易日日终，在扣除股指期货和国债期货合约需缴纳的交易保证金后，保持现金或者到期日在一年以内的政府债券投资比例合计不低于基金资产净值的5%，在封闭期内，本基金不受上述5%的限制，但每个交易日日终在扣除国债期货和股指期货合约需缴纳的交易保证金后，应当保持不低于交易保证金一倍的现金。
会计报表的编制基础
本基金财务报表按照财政部颁布的企业会计准则及其应用指南、解释及其他有关规定（统称“企业会计准则”）和中国证券业协会2007年5月15日颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、中国证监会2010年2月8日颁布的证监会公告[2010]5号《证券投资基金信息披露XBRL模板第3号<年度报告和半年度报告>》及中国证监会发布的关于基金行业实务操作的有关规定编制。据《中邮尊享一年定期开放灵活配置混合型发起式证券投资基金基金合同》以及基金管理人中邮创业基金管理股份有限公司2018年12月26日发布的《关于中邮尊享一年定期开放灵活配置混合型发起式证券投资基金基金合同终止及财产清算的公告》，本基金于2018年12月26日进入财产清算期，详情参见附注八、2资产负债表日后事项，因此本基金财务报表以清算基础编制。于2018年12月31日，所有资产以可收回金额和账面价值孰低计量，负债以预计需要清偿的金额计量。
遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本基金基于上述编制基础的财务报表符合企业会计准则的要求，真实完整地反映了基金财务状况、经营成果和所有者权益（基金净值）变动情况等有关信息。
重要会计政策和会计估计
会计年度
本基金采用公历年度，即从每年1月1日至12月31日为一个会计期间。
记账本位币
本基金的记账本位币为人民币。
金融资产和金融负债的分类
（1）金融资产的分类
根据本基金的业务特点和风险管理要求，本基金将所持有的金融资产在初始确认时划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、贷款、应收款项。除与权证投资有关的金融资产外，以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在资产负债表中以交易性金融资产列示；与权证投资有关的金融资产在资产负债表中以衍生金融资产列示。
本基金持有的股票投资、债券投资分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。
本基金持有的各类应收款项等在活跃市场没有报价、回收金额固定或可以确定的非衍生金融资产分类为贷款与应收款项。
（2）金融负债的分类
根据本基金的业务特点和风险管理要求，本基金将持有的金融负债在初始确认时划分为公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债和其他金融负债。除与权证投资有关的金融负债外，以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债在资产负债表中以交易性金融负债列示，与权证投资有关的金融负债在资产负债表中以衍生金融负债列示。
本基金目前持有的金融负债全部为其他金融负债，包括各类应付款项等。
金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认
（1）股票投资
买入股票于交易日确认为股票投资。股票投资成本按交易日股票的公允价值入账，应支付的相关交易费用直接计入当期损益。资金交收日，按实际支付的价款与证券登记结算机构进行清算。
卖出股票于交易日确认股票投资收益。股票投资收益按卖出股票成交总额与其成本和估值增值或减值的差额入账，同时将原计入该卖出股票的公允价值变动损益转入股票投资收益，卖出股票应逐日结转成本，结转的方法采用移动加权平均法。
股票持有期间分派的股票股利，应于除权除息日根据上市公司股东大会决议公告，按股权登记日持有的股数及送股或转增比例，计算确定增加的股票数量，在本账户“数量”栏进行记录。因持有股票而享有的配股权，配股除权日在配股缴款截止日之后的，在除权日按所配的股数确认未流通部分的股票投资，与已流通部分分别核算。配股除权日在配股缴款截止日之前的，按照权证的有关原则进行核算。
股票投资应分派的现金股利，在除息日确认为股利收入。
估值日对持有的股票估值时，按当日与上一日估值的差额，将估值增值或减值计入公允价值变动损益。
（2）债券投资
买入债券于交易日确认债券投资；债券投资按交易日债券的公允价值（不含支付价款中所包含的应收利息）入账，应支付的全部价款中包含债券起息日或上次除息日至购买日止的利息，应作为应收利息单独核算，不构成债券投资成本，应支付的相关交易费用直接计入当期损益。资金交收日，按实际支付的价款与证券登记结算机构进行资金交收。
持有债券期间，每日确认利息收入，计入应收利息和利息收入科目。
债券派息日，按应收利息金额，与证券登记结算机构进行资金交收。
估值日对持有的债券估值时，按当日与上一日估值的差额，将估值增值或减值计入公允价值变动损益。
卖出债券应于交易日确认债券投资收益。债券投资收益按卖出债券应收取的全部价款与其成本、应收利息和估值增值或减值的差额入账。同时将原计入该卖出债券的公允价值变动损益转入债券投资收益，卖出债券应逐日结转成本，结转的方法采用移动加权平均法。
到期收回债券本金和利息，债券投资收益按收回债券应收取的全部价款与其成本、应收利息和估值增值或减值的差额入账。同时将原计入该收回债券的公允价值变动损益转入债券投资收益。
可转换债券转股时，按可转换股票的公允价值计入股票投资科目，按应收取的现金余额返还扣除可转换股票的公允价值后的余额，与可转换债券成本、应收利息和估值增值或减值的差额计入债券投资收益，同时，将原计入该转换债券的公允值变动损益转入债券投资收益。
（3）权证投资
买入权证于交易日确认为权证投资。权证投资成本按交易日权证的公允价值入账，应支付的相关交易费用直接计入当期损益。资金交收日，按实际支付的价款与证券登记结算机构进行清算。
获赠权证（包括配股权证）在除权日应按持有的股数及获赠比例，计算确定增加的权证数量，在本账户“数量”栏进行记录。
卖出权证于交易日确认衍生工具收益。衍生工具收益按卖出权证成交总额与其成本和估值增值或减值的差额入账，同时将原计入该卖出权证的公允价值变动损益转入衍生工具收益。
权证行权按结算方式分为证券结算方式和现金结算方式，具体核算如下：
A、证券结算方式
认购权证以证券结算方式行权时，按股票的公允价值确认股票投资成本，按股票公允价值与权证成本、估值增值或减值、行权价款及相关费用的差额确认衍生工具收益，同时将原计入该权证的公允价值变动损益转入衍生工具收益。
认沽权证以证券结算方式行权时，按认沽权证的理论价值与账面价值之差（若有）确认衍生工具收益，按行权价款扣除费用后的余额与权证投资成本、估值增值或减值、结转的股票投资成本、估值增值或减值、认沽权证的理论价值与账面价值之差（若有）的差额确认股票投资收益，同时，将原计入卖出股票和原计入权证的公允价值变动损益转入股票投资收益和衍生工具收益。
B、现金结算方式
权证以现金结算方式行权时，按确定的金额扣减交易费用后的余额与结转的权证成本、估值增值或减值的差额确认衍生工具收益，同时，将原计入该权证的公允价值变动损益转入衍生工具收益。
放弃行权，在放弃行权确定日，按结转的权证成本、估值增值或减值，确认衍生工具收益，同时，将原计入该权证的公允价值变动损益转入衍生工具收益。
（4） 资产支持证券
取得资产支持证券时，按公允价值入账；取得资产支持证券支付的款项时，区分属于资产支持证券投资本金部分和证券投资收益部分，将收到的本金部分冲减成本，将收到的收益部分冲减应计利息（若有）后的差额，记入资产支持证券利息收入，其他与资产支持证券投资相关业务的账务处理比照债券投资。
（5） 买入返售金融资产和卖出回购金融资产
根据返售协议，按照应付和实际支付的金额确认入账；返售前，按照实际利率逐日计提利息，合同利率与实际利率差异较小的，也可采用合同利率计算确定利息收入；返售日，按照应收或实际收到的金额与账面余额和应收利息的差额，计算确认利息收入。
根据回购协议，按照应收和实际收到的金额确认入账；融资期限内，按照实际利率逐日计提利息，合同利率与实际利率差异较小的，也可采用合同利率计算确定利息收入；到期回购时，按照应付或实际支付的金额与账面余额和应付利息的差额，计算确认利息支出。
（6）股指期货投资
股指期货在买入和卖出合约时，记录初始合约价值。估值日对股指期货估值时，按当日与上一日估值的差额，将估值增值或减值计入公允价值变动损益。
买入合约卖出平仓、卖出合约买入平仓或到期交割时，采用移动加权方法结转平仓合约的初始合约价值。日终结算时，对股指期货进行估值，确认平仓损益，进行当日无负债结算，并对合约占用的交易保证金进行调整。
（7）国债期货投资
国债期货在买入和卖出合约时，记录初始合约价值。估值日对国债期货估值时，按当日与上一日估值的差额，将估值增值或减值计入公允价值变动损益。
买入合约卖出平仓、卖出合约买入平仓时，采用移动加权方法结转平仓合约的初始合约价值。日终结算时，对国债期货进行估值，确认平仓损益，进行当日无负债结算，并对合约占用的交易保证金进行调整。实物交割时，于意向申报日减少待交割持仓，交券日交割空头持仓，配对缴款日，空头交收并减少待交割债券持仓，多头缴款并确认待交割债券投资，并调整合约占用的交易保证金。交割多头持仓的收券日，交割债券划入多头账户，日终以交割国债的公允价值进行估值。
交割违约时，违约方应承担的国债期货交割违约罚金计入其他支出，由相关责任方承担的国债期货交割违约罚金计入其他应收款；被违约方应收交割违约差额补偿款计入其他收入。
（8） 其他金融负债
其他金融负债以公允价值作为初始确认金额，采用实际利率法以摊余成本进行后续计量，终止确认或摊销时的收入或支出计入当期损益，直线法与实际利率法确定的金额差异较小的可采用直线法。
于本报告期内（不含本报告期末）及上年度可比期间，对于各项金融资产和其他金融负债按照上述方式进行后续计量。于本报告期末，各项金融资产以可收回金额和账面价值孰低计量。
金融资产和金融负债的估值原则
本基金估值原则遵循中国证券监督管理委员会2017年9月5日发布的《中国证监会关于证券投资基金估值业务的指导意见》（证监会公告[2017]13号）和中国证券投资基金业协会2014年11月13日发布的《中国证券投资基金业协会估值核算工作小组关于2015年1季度固定收益品种的估值处理标准》（以下简称“新估值标准”）及《关于2015年1季度固定收益品种估值处理标准的通知》的有关规定，具体估值方法如下：
（1）股票投资
上市交易的股票按其估值日在证券交易所挂牌的市场交易收盘价估值；估值日无市价，且最近交易日后未发生影响公允价值计量的重大事件，应采用最近交易市价确定公允价值；有充足证据表明最近交易市价不能真实反映公允价值的，应对最近交易的市价进行调整，确定公允价值；如经济环境发生重大变化或证券发行人发生影响证券价格的重大事件，使潜在估值调整对前一估值日的基金资产净值的影响在0.25%以上的，应对估值进行调整并确定公允价值。
在发行时明确一定期限限售期的股票，包括但不限于非公开发行的股票、首次公开发行股票时公司股东公开发售的股份、通过大宗交易取得的带限售期的股票等，参考《证券投资基金投资流通受限股票估值指引》进行估值。
（2）债券投资
本基金在对银行间和交易所市场的固定收益品种估值时，主要依据由第三方估值机构提供的价格数据。第三方估值机构包括中央国债登记结算公司（以下简称“中央结算公司”）和中证指数有限公司。第三方估值机构根据以下原则确定估值品种公允价值：对于存在活跃市场的情况下，以活跃市场上未经调整的报价作为计量日的公允价值；对于活跃市场报价未能代表计量日公允价值的情况下，对市场报价进行调整以确认计量日的公允价值；对于不存在市场活动或市场活动很少的情况下，采用估值技术确定其公允价值。
未上市流通的债券在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本计量。
（3）权证投资
上市权证按其估值日在证券交易所挂牌的市场交易收盘价估值；估值日无市价，但最近交易日后经济环境未发生重大变化的，应采用最近交易市价确定公允价值。估值日无市价，且最近交易日后经济环境发生了重大变化的，应参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素，调整最近交易市价，确定公允价值。有充足证据表明最近交易市价不能真实反映公允价值的，应对最近交易的市价进行调整，确定公允价值；首次发行未上市的权证，采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本计量；因持有股票而享有的配股权，以及停止交易、但未行权的权证，采用估值技术确定公允价值。
（4）股指期货投资
本基金投资股指期货合约，一般以估值当日结算价进行估值，估值日无结算价的，且最近交易日后经济环境未发生重大变化的，采用最近交易日结算价估值。
（5）国债期货投资
本基金投资国债期货合约，一般以估值当日结算价进行估值，估值日无结算价的，且最近交易日后经济环境未发生重大变化的，采用最近交易日结算价估值。
（6）其他投资品种
交易所以大宗交易方式转让的资产支持证券，采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本进行后续计量；
资产支持证券等固定收益品种采用估值技术确定公允价值。
（7）估值不能客观反映其公允价值的处理
如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映其公允价值，基金管理人应根据具体情况与基金托管人商定后，按最能反映公允价值的价格估值。
（8）实际投资成本与估值的差异处理
实际投资成本与估值的差异计入“公允价值变动损益”科目。
金融资产和金融负债的抵销
当本基金依法有权抵销债权债务且交易双方准备按净额结算时，金融资产与金融负债按抵销后的净额在资产负债表列示。除此以外，金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示不得相互抵销。
实收基金
本基金单位总额不固定，基金单位总数随时增减。基金合同生效时，实收基金按实际收到的基金单位发行总额入账；基金合同生效后，实收基金应于基金申购、赎回确认日根据基金契约和招募说明书中载明的有关事项进行确认和计量。
损益平准金
基金管理公司于收到基金投资人申购或转换申请之日起在规定的工作日内，对该交易的有效性进行确认。确认日，按实收基金的余额占基金净值的比例，计算有效申购或转换款中含有的实收基金部分，确认并增加实收基金，按基金申购或转换款与实收基金的差额，确认并增加损益平准金。
基金管理公司于收到基金投资人赎回或转换申请之日起在规定的工作日内，对该交易的有效性进行确认。确认日，按实收基金的余额占基金净值的比例，对基金赎回款或转换转出款中含有的实收基金，确认并减少实收基金，按基金赎回款或转换转出款与实收基金的差额，确认并减少损益平准金。
收入/(损失)的确认和计量
（1）股票投资收益
于卖出股票交易日确认，按卖出股票成交总额与其成本的差额入账。
（2）债券投资收益
于卖出债券交易日确认，按应收取的全部价款与其成本、应收利息的差额入账。
（3）股利收入
于除息日确认，按上市公司宣告的分红派息比例计算的金额入账。
（4）债券利息收入
在债券实际持有期内逐日计提，按摊余成本和实际利率计算确定的金额入账。
（5）存款利息收入
逐日计提，按本金与适用的利率计提的金额入账。
（6）买入返售证券收入
在证券持有期内采用实际利率逐日计提，按计提的金额入账。
（7）公允价值变动损益
于估值日，对采用公允价值模式计量的交易性金融资产、交易性金融负债等公允价值变动形成的损益进行确认；卖出股票、债券、权证等资产时，将原计入该卖出资产的公允价值变动损益转入股票投资收益、债券投资收益、衍生工具收益等科目。
费用的确认和计量
（1）基金管理人报酬
①基金管理人的基本管理费
当前一日的基金份额净值大于1.000元时，本基金的基本管理费按前一日基金资产净值1%的年费率逐日计提；当前一日的基金份额净值小于等于1.000元时，不计提管理费。
②基金管理人的附加管理费
附加管理费是在当期封闭期基金净值增长率超过6%的前提下，每个提取评价日（每个封闭期的最后一个工作日）计算并提取；按照“当期封闭期基金净值增长率超过6%的部分”和“当个提取评价日提取附加管理费前的基金份额净值超过以往提取评价日的最高基金份额净值、以往开放期期间最高基金份额净值和1的孰高者部分”两者的孰低者的20%的比率提取附加管理费。
（2）基金托管费
按前一日基金资产净值0.25%的年费率逐日计提。
（3）交易费用
对股票、债券、资产支持证券、基金、权证等交易过程中发生的，可直接归属于取得或处置某项基金资产或承担某项基金负债的新增外部成本，包括支付给交易代理机构的规费、佣金、代征的税金及其他必要的可以正确估算的支出，在资产交易日确认各项交易费用。
（4）利息支出
对银行借款利息支出、交易性金融负债利息支出和卖出回购金融资产支出，在借款期或融资期内按实际利率逐日计提并确认入账。
基金的收益分配政策
存续期内，本基金不进行收益分配。
会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
会计政策变更的说明
本报告期内本基金无会计政策变更。
会计估计变更的说明
本报告期内本基金无其他会计估计变更。
差错更正的说明
本报告期内本基金无差错更正。
税项
根据财政部、国家税务总局财税[2002]128号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知》、财税[2004]78号《关于证券投资基金税收政策的通知》、财税[2008]1号《财政部国家税务总局关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税[2015]101号《财政部国家税务总局证监会关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2016]36号《财政部国家税务总局关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46号《财政部国家税务总局关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税[2016]70号《财政部国家税务总局关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》、财税[2017]56号《财政部国家税务总局关于资管产品增值税有关问题的通知》、财税[2017]90号《财政部国家税务总局关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策的通知》及其他相关税务法规和实务操作，本基金主要税项列示如下：
1．对基金取得的企业债券利息收入，由发行债券的企业在向基金派发利息时代扣代缴20%的个人所得税；基金从公开发行和转让市场取得的上市公司股票，持股期限超过1年的，股息红利所得暂免征收个人所得税。持股期限在1个月以内（含1个月）的，其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在1个月以上至1年（含1年）的，暂减按50%计入应纳税所得额；上述所得统一适用20%的税率计征个人所得税。
2．基金卖出股票按0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。
3．对证券投资基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股权的股息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
4．于2016年5月1日前，以发行基金方式募集资金不属于营业税征收范围，不征收营业税。基金买卖股票、债券的差价收入不予征收营业税。
自2016年5月1日起，金融业由缴纳营业税改为缴纳增值税。对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的差价收入及基金取得的以下利息收入免征增值税：a）同业存款；b）买入返售金融资产（质押式、买断式）；c）国债、地方政府债；d）金融债券。
基金增值税应税行为包括贷款服务和金融商品转让。采用简易计税方法，按照 3%的征收率缴纳增值税。对基金在2018年1月1日前运营过程中发生的增值税应税行为，未缴纳增值税的，不再缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从基金管理人以后月份的增值税应纳税额中抵减。基金管理人运营基金提供的贷款服务、发生的部分金融商品转让业务，按照以下规定确定销售额：（1）提供贷款服务，以2018年1月1日起产生的利息及利息性质的收入为销售额；（2）转让2017年12月31日前取得的股票（不包括限售股）、债券、基金、非货物期货，可以选择按照实际买入价计算销售额，或者以2017年最后一个交易日的股票收盘价（2017年最后一个交易日处于停牌期间的股票，为停牌前最后一个交易日收盘价）、债券估值（中债金融估值中心有限公司或中证指数有限公司提供的债券估值）、基金份额净值、非货物期货结算价格作为买入价计算销售额。
关联方关系
关联方名称
与本基金的关系
中邮创业基金管理有限公司
基金管理人、基金注册登记机构、基金销售机构
兴业银行股份有限公司
基金托管人、基金代销机构
首创证券有限责任公司
基金管理人的股东
中国邮政集团公司
基金管理人的股东
三井住友银行股份有限公司
基金管理人的股东
本报告期及上年度可比期间的关联方交易
通过关联方交易单元进行的交易
本报告期内及上年度可比期间，本基金未通过关联方交易单元进行交易。
关联方报酬
基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2018年1月1日至2018年12月31日
上年度可比期间
2017年1月1日至2017年12月31日
其中：支付销售机构的客户维护费
2,037.74
15,285.31
注：支付基金管理人中邮创业基金管理股份有限公司的基金管理费，计提公式为：
①基金管理人的基本管理费
当前一日的基金份额净值大于1.000元时，本基金的基本管理费按前一日基金资产净值1.00%的年费率逐日计提；
日基金管理人报酬＝前一日基金资产净值×1.00%／当年天数
基本管理费每日计提，逐日累计至每月月末，按月支付。当前一日的基金份额净值小于等于1.000元时，不计提管理费。
②基金管理人的附加管理费
附加管理费是在当期封闭期基金净值增长率超过6%，且当个提取评价日（每个封闭期的最后一个工作日）提取附加管理费前的基金份额净值大于以往提取评价日的最高基金份额净值、以往开放期期间最高基金份额净值和1的孰高者的前提下，每个提取评价日计算并提取；按照“当期封闭期基金净值增长率超过6%的部分”和“当个提取评价日提取附加管理费前的基金份额净值超过以往提取评价日的最高基金份额净值、以往开放期期间最高基金份额净值和1的孰高者部分”两者的孰低者按20%的比率提取附加管理费，具体内容详见基金合同。
基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2018年1月1日至2018年12月31日
上年度可比期间
2017年1月1日至2017年12月31日
当期发生的基金应支付的托管费
339,923.17
1,085,291.44
注：支付基金托管人兴业银行股份有限公司的基金托管费，按前一日基金资产净值0.25%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。计算公式为：
日基金托管费＝前一日基金资产净值×0.25%／当年天数
与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
注：本报告期内及上年度可比期间本基金未与关联方进行银行间同业市场的债券（含回购）交易。
各关联方投资本基金的情况
报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
份额单位：份
项目
本期
2018年1月1日至2018年12月31日
上年度可比期间
2017年1月1日至2017年12月31日
基金合同生效日（ 2015年12月25日 ）持有的基金份额
4,999,100.00
4,999,100.00
期初持有的基金份额
4,999,100.00
4,999,100.00
期末持有的基金份额
4,999,100.00
4,999,100.00
期末持有的基金份额
占基金总份额比例
3.3086%
0.9900%
报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
注：本报告期末及上年度末除基金管理人之外的其他关联方未投资本基金。
由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
关联方
名称
本期
2018年1月1日至2018年12月31日
上年度可比期间
2017年1月1日至2017年12月31日
期末余额
当期利息收入
期末余额
当期利息收入
兴业银行股份有限公司
129,565,621.61
781,300.07
154,966,798.34
515,972.50
本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
注：本报告期内及上年度可比期间本基金未在承销期内参与认购关联方承销的证券。
其他关联交易事项的说明
本报告期内及上年度可比期间，本基金无其他关联交易事项。
期末（ 2018年12月31日 ）本基金持有的流通受限证券
因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
金额单位：人民币元
7.4.12.1.1 受限证券类别：股票
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流通日
流通受限类型
认购
价格
期末估值单价
数量
（单位：股）
期末
成本总额
期末估值总额
备注
300104
乐视网
2016年7月27日
2019年2月7日
非公开发行流通受限
45.01
2.39
444,345
9,999,984.23
1,061,984.55
-
注：以上非公开发行的股票估值方法为
自2017年12月28日起，对上述非公开发行的股票估值方法进行调整，详见2017年12月29日基金管理人中邮创业基金管理股份有限公司《关于旗下基金调整流通受限股票估值方法的公告》。
期末持有的暂时停牌等流通受限股票
注：本基金本期末未持有暂时停牌等流通受限股票。
期末债券正回购交易中作为抵押的债券
银行间市场债券正回购
本基金本期末未持有债券正回购交易中作为抵押的债券。
交易所市场债券正回购
本基金本期末未持有交易所市场债券正回购交易中作为抵押的债券。
有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
无。
投资组合报告
期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号
项目
金额
占基金总资产的比例（%）
1
权益投资
1,063,617.99
0.80
其中：股票
1,063,617.99
0.80
2
银行存款和结算备付金合计
131,431,079.22
98.86
3
其他各项资产
447,140.14
0.34
4
合计
132,941,837.35
100.00
注：由于四舍五入的原因报告期末基金资产组合各项目公允价值占基金总资产的比例分项之和与合计可能有尾差。
期末按行业分类的股票投资组合
报告期末按行业分类的境内股票投资组合
金额单位：人民币元
代码
行业类别
公允价值
占基金资产净值比例（％）
A
信息传输、软件和信息技术服务业
1,063,617.99
0.81
B
合计
1,063,617.99
0.81
注：由于四舍五入原因公允价值占基金资产净值的比例分项之和与合计可能有尾差。
报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
注：本报告期末本基金未投资港股通股票。
期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
金额单位：人民币元
序号
股票代码
股票名称
数量（股）
公允价值
占基金资产净值比例（％）
1
300104
乐视网
445,001
1,063,617.99
0.81
注：投资者欲了解本报告期末基金投资的所有股票明细，应阅读登载于管理人网站的年度报告正文。
报告期内股票投资组合的重大变动
累计买入金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细
金额单位：人民币元
序号
股票代码
股票名称
本期累计买入金额
占期初基金资产净值比例（％）
1
300747
锐科激光
43,000,194.81
11.41
2
000977
浪潮信息
41,002,794.90
10.88
3
300454
深信服
36,123,290.01
9.58
4
600498
烽火通信
32,105,209.96
8.52
5
300418
昆仑万维
27,719,663.00
7.35
6
600271
航天信息
26,985,380.07
7.16
7
001979
招商蛇口
24,883,015.50
6.60
8
000002
万 科Ａ
22,077,672.49
5.86
9
300567
精测电子
21,787,854.13
5.78
10
603019
中科曙光
20,061,263.00
5.32
11
300036
超图软件
19,970,638.16
5.30
12
600048
保利地产
19,564,375.00
5.19
13
002859
洁美科技
18,770,221.85
4.98
14
603826
坤彩科技
17,693,444.10
4.69
15
300059
东方财富
17,031,072.40
4.52
16
600588
用友网络
16,533,382.52
4.39
17
002410
广联达
16,313,862.91
4.33
18
600570
恒生电子
16,055,801.16
4.26
19
300324
旋极信息
15,617,138.30
4.14
20
600030
中信证券
15,427,975.00
4.09
21
002146
荣盛发展
15,342,572.00
4.07
22
300750
宁德时代
14,771,944.00
3.92
23
300364
中文在线
14,569,439.47
3.86
24
000547
航天发展
14,455,958.00
3.83
25
603228
景旺电子
14,311,283.85
3.80
26
300451
创业慧康
13,490,386.74
3.58
27
603986
兆易创新
12,847,025.29
3.41
28
002371
北方华创
12,814,929.44
3.40
29
002925
盈趣科技
12,528,018.94
3.32
30
600760
中航沈飞
12,081,357.27
3.20
31
600038
中直股份
11,999,198.00
3.18
32
603259
药明康德
11,378,937.00
3.02
33
002281
光迅科技
11,059,914.00
2.93
34
603825
华扬联众
10,748,248.00
2.85
35
601155
新城控股
10,365,003.57
2.75
36
000636
风华高科
10,252,367.00
2.72
37
601233
桐昆股份
10,030,853.50
2.66
38
300104
乐视网
9,999,984.23
2.65
39
601857
中国石油
9,957,973.00
2.64
40
300612
宣亚国际
9,620,525.04
2.55
41
600028
中国石化
9,344,693.00
2.48
42
002727
一心堂
9,044,827.26
2.40
43
601186
中国铁建
8,950,756.00
2.37
44
002368
太极股份
8,725,006.00
2.31
45
600893
航发动力
8,721,869.94
2.31
46
300271
华宇软件
8,709,660.84
2.31
47
300168
万达信息
8,628,830.00
2.29
48
300450
先导智能
8,468,482.30
2.25
49
603799
华友钴业
8,429,490.00
2.24
50
002466
天齐锂业
8,185,018.00
2.17
51
000401
冀东水泥
7,892,808.08
2.09
52
002415
海康威视
7,761,774.80
2.06
53
601390
中国中铁
7,616,661.00
2.02
注：买入金额均按买入成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
累计卖出金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细
金额单位：人民币元
序号
股票代码
股票名称
本期累计卖出金额
占期初基金资产净值比例（％）
1
000977
浪潮信息
42,040,273.39
11.15
2
300747
锐科激光
41,842,182.80
11.10
3
603019
中科曙光
41,337,503.73
10.96
4
300454
深信服
35,461,001.28
9.41
5
600498
烽火通信
32,493,828.46
8.62
6
300567
精测电子
31,044,566.38
8.23
7
600271
航天信息
28,052,634.78
7.44
8
300418
昆仑万维
27,936,162.93
7.41
9
001979
招商蛇口
25,106,346.90
6.66
10
603678
火炬电子
24,126,497.44
6.40
11
000002
万 科Ａ
22,288,535.01
5.91
12
300036
超图软件
21,425,489.26
5.68
13
600048
保利地产
20,312,248.49
5.39
14
300059
东方财富
19,946,080.00
5.29
15
300287
飞利信
19,774,216.52
5.25
16
002343
慈文传媒
19,200,722.34
5.09
17
601012
隆基股份
19,074,986.58
5.06
18
002859
洁美科技
18,535,291.99
4.92
19
600804
鹏博士
18,286,919.00
4.85
20
603826
坤彩科技
18,248,307.87
4.84
21
600588
用友网络
18,236,052.67
4.84
22
600703
三安光电
17,667,127.22
4.69
23
002389
航天彩虹
17,345,559.70
4.60
24
300347
泰格医药
17,188,547.46
4.56
25
002410
广联达
17,056,522.20
4.52
26
300364
中文在线
16,112,856.35
4.27
27
600570
恒生电子
15,720,149.27
4.17
28
002146
荣盛发展
15,497,784.79
4.11
29
600030
中信证券
15,232,430.00
4.04
30
300750
宁德时代
14,732,904.16
3.91
31
000547
航天发展
14,417,501.99
3.82
32
603825
华扬联众
14,389,306.01
3.82
33
300324
旋极信息
14,332,164.54
3.80
34
603986
兆易创新
14,311,477.17
3.80
35
002925
盈趣科技
14,142,107.94
3.75
36
603228
景旺电子
13,289,216.50
3.52
37
300451
创业慧康
13,258,781.76
3.52
38
002664
长鹰信质
13,255,743.00
3.52
39
300612
宣亚国际
12,938,479.82
3.43
40
002371
北方华创
12,844,373.64
3.41
41
300558
贝达药业
12,697,814.16
3.37
42
000636
风华高科
12,186,980.24
3.23
43
600038
中直股份
11,913,256.00
3.16
44
603259
药明康德
11,527,071.66
3.06
45
300398
飞凯材料
11,457,758.60
3.04
46
002281
光迅科技
11,393,236.19
3.02
47
600760
中航沈飞
11,362,575.25
3.01
48
601155
新城控股
10,695,862.39
2.84
49
601233
桐昆股份
10,163,351.00
2.70
50
601857
中国石油
9,944,621.20
2.64
51
002368
太极股份
9,400,683.68
2.49
52
600028
中国石化
9,339,550.00
2.48
53
300168
万达信息
9,012,138.00
2.39
54
300271
华宇软件
8,802,831.55
2.33
55
002727
一心堂
8,760,040.20
2.32
56
603799
华友钴业
8,715,257.00
2.31
57
601186
中国铁建
8,674,315.00
2.30
58
600893
航发动力
8,499,950.12
2.25
59
002466
天齐锂业
7,849,909.72
2.08
60
300192
科斯伍德
7,777,027.41
2.06
61
000401
冀东水泥
7,775,852.87
2.06
62
002415
海康威视
7,673,701.86
2.04
注：卖出金额均按卖出成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
单位：人民币元
买入股票成本（成交）总额
1,346,319,726.51
卖出股票收入（成交）总额
1,579,522,103.47
注：买入股票成本及卖出股票收入均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
期末按债券品种分类的债券投资组合
注：本报告期末本基金未持有债券。
期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
注：本报告期末本基金未持有债券。
期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细
注：本报告期末本基金未持有资产支持证券。
报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
注：本报告期末本基金未持有贵金属。
期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
注：本基金本报告期末未持有权证。
报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
注：本基金本报告期末未持有股指期货。
本基金投资股指期货的投资政策
本基金将在注重风险管理的前提下，以套期保值为目的，遵循有效管理原则经充分论证后适度运用股指期货。通过对股票现货和股指期货市场运行趋势的研究，结合股指期货定价模型，采用估值合理、流动性好、交易活跃的期货合约，对本基金投资组合进行及时、有效地调整和优化，提高投资组合的运作效率。
报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
本期国债期货投资政策
本基金投资国债期货以套期保值为目的，以回避市场风险。故国债期货空头的合约价值主要与债券组合的多头价值相对应。基金管理人通过动态管理国债期货合约数量，以萃取相应债券组合的超额收益。
报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
注：本报告期末本基金未持有国债期货。
本期国债期货投资评价
本报告期内本基金未持有国债期货。
投资组合报告附注
本基金投资的前十名证券的发行主体本期受到调查以及处罚的情况的说明
本报告期内基金投资的前十名证券的发行主体无被监管部门立案调查，无在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚
基金投资的前十名股票超出基金合同规定的备选股票库情况的说明
基金投资的前十名股票，均为基金合同规定备选股票库之内股票。
期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号
名称
金额
1
存出保证金
389,202.05
2
应收利息
57,938.09
3
合计
447,140.14
期末持有的处于转股期的可转换债券明细
注：本报告期末本基金未持有处于转股期的可转换债券。
期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
金额单位：人民币元
序号
股票代码
股票名称
流通受限部分的公允价值
占基金资产净值比例（%）
流通受限情况说明
1
300104
乐视网
1,061,984.55
0.81
非公开发行,流通受限
基金份额持有人信息
期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
持有人户数(户)
户均持有的基金份额
持有人结构
机构投资者
个人投资者
持有份额
占总份额比例
持有份额
占总份额比例
654
231,032.68
16,121,458.18
10.67%
134,973,914.46
89.33%
期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目
持有份额总数（份）
占基金总份额比例
基金管理人所有从业人员持有本基金
1,598,583.81
1.0580%
注：本公司从业人员持有本基金份额总量的数量区间为>100万份。
期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况
项目
持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、基金投资和研究部门负责人持有本开放式基金
>100
本基金基金经理持有本开放式基金
0
注：本公司从业人员持有本基金份额总量的数量区间为>100万份。
发起式基金发起资金持有份额情况
项目
持有份额总数
持有份额占基金总份额比例（%）
发起份额总数
发起份额占基金总份额比例（%）
发起份额承诺持有期限
基金管理人固有资金
4,999,100.00
3.31
4,999,100.00
3.31
不少于三年
合计
4,999,100.00
3.31
4,999,100.00
3.31
不少于三年
开放式基金份额变动
单位：份
基金合同生效日（ 2015年12月25日 ）基金份额总额
841,129,697.57
本报告期期初基金份额总额
504,184,620.10
本报告期期间基金总申购份额
3,397,342.57
减:本报告期期间基金总赎回份额
356,486,590.03
本报告期期末基金份额总额
151,095,372.64
重大事件揭示
基金份额持有人大会决议
本报告期没有举行基金份额持有人大会。
基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
2018年3月16日，本基金管理人董事、总经理周克同志因病去世；2018年5月22日，孔军、朱宗树同志新任基金管理人副总经理；张静、李小丽同志离任基金管理人副总经理；2018年9月21日，孔军同志新任基金管理人总经理。
涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
本报告期无涉及本基金管理人、基金财产、基金托管人业务的诉讼事项。
基金投资策略的改变
本报告期本基金投资策略没有改变。
为基金进行审计的会计师事务所情况
本报告期内未改聘为本基金进行审计的会计师事务所，报告期内应支付给会计师事务所的审计费用为人民币88,522.22元整，目前该会计师事务所为本基金提供审计服务为2018年01月01日至2018年12月31日。
管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
基金管理人、基金托管人及其高级管理人员未受监管部门稽查或处罚。
基金租用证券公司交易单元的有关情况
基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
券商名称
交易单元数量
股票交易
应支付该券商的佣金
备注
成交金额
占当期股票
成交总额的比例
佣金
占当期佣金
总量的比例
中泰证券股份有限公司
2
1,505,515,963.80
51.46%
1,402,085.31
51.46%
-
西藏东方财富证券股份有限公司
1
1,420,325,866.18
48.54%
1,322,753.06
48.54%
-
注：1.选择专用交易单元的标准和程序：
（1) 券商经纪人财务状况良好、经营行为规范、风险管理先进、投资风格与中邮创业基金管理有限公司有互补性、在最近一年内无重大违规行为。
（2) 券商经纪人具有较强的综合服务能力：能及时、全面、定期提供高质量的关于宏观、行业、资本市场、个股分析的报告及丰富全面的信息咨询服务；有很强的分析能力，能根据中邮创业基金管理有限公司所管理基金的特定要求，提供研究报告，具有开发量化投资组合模型的能力以及其他综合服务能力。
（3) 券商经纪人能提供最优惠合理的佣金率：与其他券商经纪人相比，该券商经纪人能够提供最优惠合理的佣金率。
基金管理人根据以上标准进行考察后确定证券公司的选择。基金管理人与被选择的证券公司签订委托协议，报中国证监会备案并通知基金托管人。
2.报告期内租用交易单元变更情况：本报告期内本基金不存在交易单元退租情况。
基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
券商名称
债券交易
债券回购交易
权证交易
成交金额
占当期债券
成交总额的比例
成交金额
占当期债券回购
成交总额的比例
成交金额
占当期权证
成交总额的比例
中泰证券股份有限公司
-
-
960,000,000.00
100.00%
-
-
西藏东方财富证券股份有限公司
-
-
-
-
-
-
注：本基金本报告期内租用的交易单元未进行其他证券的投资。
影响投资者决策的其他重要信息
报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况
无。
影响投资者决策的其他重要信息
无。
中邮创业基金管理股份有限公司
2019年3月28日
中邮尊享一年定期开放灵活配置混合型发起式证券投资基金2018年年度报告摘要.pdf