国联金如意3个月滚动持有债券型证券投资基金

招募说明书

基金管理人：国联基金管理有限公司

基金托管人：上海浦东发展银行股份有限公司

重要提示

国联金如意3个月滚动持有债券型证券投资基金（以下简称“本基金”或“基

金”）由国联金如意3个月滚动持有债券型集合资产管理计划经中国证监会2025

年9月24日证监许可〔2025〕2161号文准予变更注册而来。国联金如意3个月滚

动持有债券型集合资产管理计划由国联金如意6号集合资产管理计划变更而来，

国联金如意6号集合资产管理计划由管理人依照《证券公司客户资产管理业务管

理办法》（证监会令第87号）、《证券公司集合资产管理业务实施细则》（证监

会公告[2012]29号）、《国联金如意6号集合资产管理计划资产管理合同》及其

他有关规定募集，并于2013年5月31日取得中国证券业协会出具的关于国联证

券股份有限公司发起设立国联金如意6号集合资产管理计划的备案确认函（中证

协函[2013]539号）。

根据中国证监会于2018年11月28日发布的《证券公司大集合资产管理业务

适用＜关于规范金融机构资产管理业务的指导意见＞操作指引》（证监会公告〔201

8〕39号）的规定，国联金如意6号集合资产管理计划已完成产品的规范验收并向

中国证监会申请合同变更。

经中国证监会2021年6月23日《关于准予国联金如意6号集合资产管理计

划合同变更的回函》（机构部函[2021]1952号）批准，自2021年7月19日起，

《国联金如意3个月滚动持有债券型集合资产管理计划资产管理合同》生效，原

《国联金如意6号集合资产管理计划资产管理合同》同日起失效。

根据中国证监会《关于核准国联证券股份有限公司设立资产管理子公司的批

复》（证监许可[2023]2102号），国联证券资产管理有限公司已成立，并已于20

24年5月取得经营证券期货业务许可证。根据《关于国联证券股份有限公司的资

产管理产品管理人主体变更的公告》，国联金如意3个月滚动持有债券型集合资

产管理计划管理人由“国联证券股份有限公司”（已于2025年2月7日更名为国

联民生证券股份有限公司）变更为“国联证券资产管理有限公司”。

国联金如意3个月滚动持有债券型集合资产管理计划以通讯方式召开份额持

有人大会，并于2025年11月21日表决通过了《关于国联金如意3个月滚动持有

债券型集合资产管理计划变更管理人并转型变更为国联金如意3个月滚动持有债

券型证券投资基金有关事项的议案》。自2025年12月8日起，《国联金如意3个

月滚动持有债券型集合资产管理计划资产管理合同》失效，《国联金如意3个月滚

动持有债券型证券投资基金基金合同》同日生效，国联金如意3个月滚动持有债

券型集合资产管理计划变更为国联金如意3个月滚动持有债券型证券投资基金。

基金管理人保证本招募说明书的内容真实、准确、完整。本招募说明书经中国

证监会批准，但中国证监会对国联金如意6号集合资产管理计划变更为国联金如

意3个月滚动持有债券型集合资产管理计划、国联金如意3个月滚动持有债券型

集合资产管理计划变更为本基金的注册，并不表明其对本基金的投资价值和市场

前景做出实质性判断或保证，也不表明投资于本基金没有风险。

基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用本基金资产，

但不保证本基金一定盈利，也不保证最低收益。

投资有风险，投资者在投资本基金之前，请仔细阅读本基金的招募说明书、基

金合同、产品资料概要等信息披露文件，全面认识本基金的风险收益特征和产品特

性，并充分考虑自身的风险承受能力，理性判断市场，自主判断基金的投资价值，

自主做出投资决策，自行承担投资风险。

本基金为债券型证券投资基金，预期收益和预期风险高于货币市场基金，低于

股票型证券投资基金、混合型证券投资基金。本基金投资于证券市场，基金净值会

因为证券市场波动等因素产生波动，投资者在投资本基金前，需充分了解本基金的

产品特性，并承担基金投资中出现的各类风险，包括：因政治、经济、社会等环境

因素对证券价格产生影响而形成的系统性风险，个别证券特有的非系统性风险，由

于基金投资人连续大量赎回基金份额产生的流动性风险，基金管理人在基金管理

实施过程中产生的基金管理风险，本基金的特定风险等。

本基金可投资于资产支持证券，资产支持证券具有一定的价格波动风险、流动

性风险、信用风险等风险。价格波动风险指的是市场利率波动会导致资产支持证券

的收益率和价格波动。流动性风险指的是受资产支持证券市场规模及交易活跃程

度的影响，资产支持证券可能无法在同一价格水平上进行较大数量的买入或卖出，

存在一定的流动性风险。信用风险指的基金所投资的资产支持证券之债务人出现

违约，或在交易过程中发生交收违约，或由于资产支持证券信用质量降低导致证券

价格下降，造成基金财产损失。

本基金单一投资者持有基金份额数不得达到或超过基金份额总数的50%，但在

基金运作过程中因基金份额赎回等情形导致被动达到或超过50%的除外。法律法规、

监管机构另有规定的，从其规定。

当本基金持有特定资产且存在或潜在大额赎回申请时，基金管理人履行相应

程序后，可以启动侧袋机制，具体详见招募说明书的有关章节。侧袋机制实施期间，

基金管理人将对基金简称进行特殊标识，并不办理侧袋账户的申购赎回。请基金份

额持有人仔细阅读相关内容并关注本基金启用侧袋机制时的风险。

为对冲信用风险，本基金可能投资于信用衍生品，信用衍生品投资可能面临流

动性风险、偿付风险以及价格波动风险。

本基金的特定风险详见招募说明书“风险揭示”章节。

本基金的过往业绩并不预示其未来表现，基金管理人管理的其他产品的业绩

并不构成对本基金业绩表现的保证。基金管理人提醒投资者投资的“买者自负”原

则，在投资者作出投资决策后，基金运营状况与基金净值变化引致的投资风险，由

投资者自行负责。

目录

第一部分绪言..................................................................................................5

第二部分释义..................................................................................................6

第三部分基金管理人....................................................................................11

第四部分基金托管人....................................................................................20

第五部分相关服务机构................................................................................24

第六部分基金的历史沿革............................................................................33

第七部分基金的存续....................................................................................35

第八部分基金份额的申购与赎回................................................................36

第九部分基金的投资....................................................................................47

第十部分基金的财产....................................................................................55

第十一部分基金资产估值............................................................................56

第十二部分基金的收益与分配....................................................................62

第十三部分基金费用与税收........................................................................64

第十四部分基金的会计与审计....................................................................67

第十五部分基金的信息披露........................................................................68

第十六部分侧袋机制....................................................................................74

第十七部分风险揭示....................................................................................77

第十八部分基金合同的变更、终止与基金财产的清算............................84

第十九部分基金合同的内容摘要................................................................86

第二十部分基金托管协议的内容摘要......................................................102

第二十一部分对基金份额持有人的服务..................................................119

第二十二部分招募说明书的存放及查阅方式..........................................121

第二十三部分备查文件..............................................................................122

第一部分绪言

《国联金如意3个月滚动持有债券型证券投资基金招募说明书》（以下简称

“招募说明书”或“本招募说明书”）依据《中华人民共和国证券投资基金法》（以

下简称“《基金法》”）、《公开募集证券投资基金销售机构监督管理办法》（以

下简称“《销售办法》”）、《公开募集证券投资基金运作管理办法》（以下简称

“《运作办法》”）、《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》（以下简称“《信

息披露办法》”）、《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》（以下

简称“《流动性风险管理规定》”）及其他有关规定以及《国联金如意3个月滚动

持有债券型证券投资基金基金合同》（以下简称“基金合同”或“《基金合同》”）

编写。

本招募说明书阐述了国联金如意3个月滚动持有债券型证券投资基金的投资

目标、策略、风险、费率等与投资人投资决策有关的全部必要事项，投资者在做出

投资决策前应仔细阅读招募说明书。

基金管理人承诺本招募说明书不存在任何虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，

并对其真实性、准确性、完整性承担法律责任。本基金是根据本招募说明书所载明

的资料申请销售的。基金管理人没有委托或授权任何其他人提供未在本招募说明

书中载明的信息，或对本招募说明书作任何解释或者说明。

本招募说明书依据基金合同编写，并经中国证监会批准。基金合同是约定基金

当事人之间权利义务的法律文件。投资者自依基金合同取得基金份额，即成为基金

份额持有人和基金合同的当事人，其持有基金份额的行为本身即表明对基金合同

的承认和接受，并按照《基金法》、基金合同及其它有关规定享有权利，承担义务。

投资者欲了解基金份额持有人的权利和义务，应详细查阅基金合同。

第二部分释义

在本招募说明书中，除非文意另有所指，下列词语或简称具有如下含义：

1、基金或本基金：指国联金如意3个月滚动持有债券型证券投资基金

2、基金管理人：指国联基金管理有限公司

3、基金托管人：指上海浦东发展银行股份有限公司

4、基金合同、《基金合同》：指《国联金如意3个月滚动持有债券型证券投

资基金基金合同》及对基金合同的任何有效修订和补充

5、托管协议、基金托管协议：指基金管理人与基金托管人就本基金签订之《国

联金如意3个月滚动持有债券型证券投资基金托管协议》及对该托管协议的任何

有效修订和补充

6、招募说明书或本招募说明书：指《国联金如意3个月滚动持有债券型证券

投资基金招募说明书》及其更新

7、基金产品资料概要：指《国联金如意3个月滚动持有债券型证券投资基金

基金产品资料概要》及其更新

8、法律法规：指中国现行有效并公布实施的法律、行政法规、规范性文件、

司法解释、行政规章以及其他对基金合同当事人有约束力的决定、决议、通知等

9、《基金法》：指2003年10月28日经第十届全国人民代表大会常务委员会

第五次会议通过，经2012年12月28日第十一届全国人民代表大会常务委员会第

三十次会议修订，自2013年6月1日起实施，并经2015年4月24日第十二届全

国人民代表大会常务委员会第十四次会议《全国人民代表大会常务委员会关于修

改＜中华人民共和国港口法＞等七部法律的决定》修正的《中华人民共和国证券投资

基金法》及颁布机关对其不时做出的修订

10、《销售办法》：指中国证监会2020年8月28日颁布、同年10月1日实

施的《公开募集证券投资基金销售机构监督管理办法》及颁布机关对其不时做出的

修订

11、《信息披露办法》：指中国证监会2019年7月26日颁布、同年9月1日

实施的，并经2020年3月20日中国证监会《关于修改部分证券期货规章的决定》

修正的《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》及颁布机关对其不时做出的修

订

12、《运作办法》：指中国证监会2014年7月7日颁布、同年8月8日实施

的《公开募集证券投资基金运作管理办法》及颁布机关对其不时做出的修订

13、《流动性风险管理规定》：指中国证监会2017年8月31日颁布、同年1

0月1日实施的《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》及颁布机关

对其不时做出的修订

14、中国证监会：指中国证券监督管理委员会

15、银行业监督管理机构：指中国人民银行和/或国家金融监督管理总局

16、基金合同当事人：指受基金合同约束，根据基金合同享有权利并承担义务

的法律主体，包括基金管理人、基金托管人和基金份额持有人

17、个人投资者：指依据有关法律法规规定可投资于证券投资基金的自然人

18、机构投资者：指依法可以投资证券投资基金的、在中华人民共和国境内合

法登记并存续或经有关政府部门批准设立并存续的企业法人、事业法人、社会团体

或其他组织

19、合格境外投资者：指符合《合格境外机构投资者和人民币合格境外机构投

资者境内证券期货投资管理办法》（包括其不时修订）及相关法律法规规定使用来

自境外的资金进行境内证券期货投资的境外机构投资者，包括合格境外机构投资

者和人民币合格境外机构投资者

20、投资人、投资者：指个人投资者、机构投资者、合格境外投资者以及法律

法规或中国证监会允许购买证券投资基金的其他投资人的合称

21、基金份额持有人：指依基金合同和招募说明书合法取得基金份额的投资人

22、基金销售业务：指基金管理人或销售机构宣传推介基金，办理基金份额的

申购、赎回、转换、转托管及定期定额投资等业务

23、销售机构：指国联基金管理有限公司以及符合《销售办法》和中国证监会

规定的其他条件，取得基金销售业务资格并与基金管理人签订了基金销售服务协

议，办理基金销售业务的机构

24、登记业务：指基金登记、存管、过户、清算和结算业务，具体内容包括投

资人基金账户的建立和管理、基金份额登记、基金销售业务的确认、清算和结算、

代理发放红利、建立并保管基金份额持有人名册和办理非交易过户等

25、登记机构：指办理登记业务的机构。本基金的登记机构为国联基金管理有

限公司或接受国联基金管理有限公司委托代为办理登记业务的机构

26、基金账户：指登记机构为投资人开立的、记录其持有的、基金管理人所管

理的基金份额余额及其变动情况的账户

27、基金交易账户：指销售机构为投资人开立的、记录投资人通过该销售机构

办理申购、赎回等业务而引起的基金份额变动及结余情况的账户

28、基金合同生效日：指《国联金如意3个月滚动持有债券型证券投资基金基

金合同》的生效日，原《国联金如意3个月滚动持有债券型集合资产管理计划资产

管理合同》同日起失效，具体生效日期以管理人公告为准

29、基金合同终止日：指基金合同规定的基金合同终止事由出现后，基金财产

清算完毕，清算结果报中国证监会备案并予以公告的日期

30、存续期：指《国联金如意6号集合资产管理计划资产管理合同》生效至

《国联金如意3个月滚动持有债券型证券投资基金基金合同》终止之间的不定期

期限

31、工作日：指上海证券交易所、深圳证券交易所的正常交易日

32、T日：指销售机构在规定时间受理投资人申购、赎回或其他业务申请的开

放日

33、T+n日：指自T日起第n个工作日(不包含T日)

34、开放日：指为投资人办理基金份额申购、赎回或其他业务的工作日

35、开放时间：指开放日基金接受申购、赎回或其他交易的时间段

36、《业务规则》：指基金管理人、登记结算机构等相关机构发布的其他相关

规则及其不时做出的修订

37、申购：指基金合同生效后，投资人根据基金合同和招募说明书的规定申请

购买基金份额的行为

38、赎回：指基金合同生效后，基金份额持有人按基金合同和招募说明书规定

的条件要求将基金份额兑换为现金的行为

39、基金转换：指基金份额持有人按照基金合同和基金管理人届时有效公告规

定的条件，申请将其持有基金管理人管理的、某一证券投资基金的份额转换为基金

管理人管理的其他证券投资基金基金份额的行为

40、转托管：指基金份额持有人在本基金的不同销售机构之间实施的变更所持

基金份额销售机构的操作

41、定期定额投资计划：指投资人通过有关销售机构提出申请，约定每期申购

日、扣款金额及扣款方式，由销售机构于每期约定扣款日在投资人指定银行账户内

自动完成扣款及受理基金申购申请的一种投资方式

42、巨额赎回：指本基金单个开放日，基金净赎回申请(赎回申请份额总数加

上基金转换中转出申请份额总数后扣除申购申请份额总数及基金转换中转入申请

份额总数后的余额)超过上一开放日基金总份额的10%

43、元：指人民币元

44、基金收益：指基金投资所得红利、股息、债券利息、买卖证券价差、银行

存款利息、已实现的其他合法收入及因运用基金财产带来的成本和费用的节约

45、基金资产总值：指基金拥有的各类有价证券、银行存款本息、基金应收申

购款及其他资产的价值总和

46、基金资产净值：指基金资产总值减去基金负债后的价值

47、基金份额净值：指计算日基金资产净值除以计算日基金份额总数

48、基金资产估值：指计算评估基金资产和负债的价值，以确定基金资产净值

和基金份额净值的过程

49、规定媒介：指符合中国证监会规定条件的用以进行信息披露的全国性报刊

及《信息披露办法》规定的互联网网站（包括管理人网站、托管人网站、中国证监

会基金电子披露网站）等媒介

50、销售服务费：指从基金财产中计提的，用于本基金市场推广、销售以及份

额持有人服务的费用

51、流动性受限资产：指由于法律法规、监管、合同或操作障碍等原因无法以

合理价格予以变现的资产，包括但不限于到期日在10个交易日以上的逆回购与银

行定期存款（含协议约定有条件提前支取的银行存款）、停牌股票、流通受限的新

股及非公开发行股票、资产支持证券、因发行人债务违约无法进行转让或交易的债

券等

52、摆动定价机制：指当开放式证券投资基金遭遇大额申购赎回时，通过调整

证券投资基金份额净值的方式，将证券投资基金调整投资组合的市场冲击成本分

配给实际申购、赎回的投资者，从而减少对存量证券投资基金份额持有人利益的不

利影响，确保投资人的合法权益不受损害并得到公平对待

53、不可抗力：指基金合同当事人不能预见、不能避免且不能克服的客观事件

54、运作期到期日：对于每份基金份额，第一个运作期指基金份额申购确认日

（对于本基金基金合同生效后申购的份额而言，下同）起，至本基金基金份额申购

申请日满3个月对应的月度对日（即第一个运作期到期日）止。第二个运作期指第

一个运作期到期日的次一工作日起，至本基金基金份额申购申请日满6个月对应

的月度对日（即第二个运作期到期日）止。以此类推

55、月度对日：指某一日期在后续日历月中的对应日期，若该对应日为非工作

日或该日历月实际不存在对应日期的，则顺延至下一工作日

56、侧袋机制：指将基金投资组合中的特定资产从原有账户分离至一个专门账

户进行处置清算，目的在于有效隔离并化解风险，确保投资者得到公平对待，属于

流动性风险管理工具。侧袋机制实施期间，原有账户称为主袋账户，专门账户称为

侧袋账户

57、特定资产：包括：（一）无可参考的活跃市场价格且采用估值技术仍导致

公允价值存在重大不确定性的资产；（二）按摊余成本计量且计提资产减值准备仍

导致资产价值存在重大不确定性的资产；（三）其他资产价值存在重大不确定性的

资产

58、A类基金份额：指在投资者申购时收取申购费用，但不从本类别基金资产

中计提销售服务费的基金份额

59、C类基金份额：指在投资者申购时不收取申购费用，从本类别基金资产中

计提销售服务费的基金份额

60、信用衍生品：指符合证券交易所或银行间市场相关业务规则，专门用于管

理信用风险的信用衍生工具

61、信用保护买方：亦称信用保护购买方，指接受信用风险保护的一方

62、信用保护卖方：亦称信用保护提供方，指提供信用风险保护的一方

63、名义本金：亦称交易名义本金，是一笔信用衍生产品交易提供信用风险保

护的金额，各项支付和结算以此金额为计算基准

第三部分基金管理人

一、基金管理人概况

名称 国联基金管理有限公司  

注册地址  深圳市福田区福田街道岗厦社区金田路3086号大百汇广场31层02-04单元  

办公地址  北京市东城区安定门外大街208号玖安广场A座11层  

法定代表人  王瑶  

总裁  闫军  

成立日期  2013年5月31日  

注册资本  7.5亿元  

股权结构  国联民生证券股份有限公司占注册资本的75.5%，上海融晟投资有限公司占注册资本的24.5%  

存续期间  持续经营  

电话  （010）56517000  

传真  （010）56517001  

联系人  肖佳琦  



二、主要人员情况

1．基金管理人董事、高级管理人员基本情况

（1）基金管理人董事

葛小波先生，董事，工商管理硕士。现任国联民生证券股份有限公司执行董事、

总裁，国联证券（香港）有限公司董事长，国联证券资产管理有限公司董事长，中

证协会员监事及发展战略委员会副主任委员、上交所交易委员会副主任委员、财政

部会计准则委员会资本市场咨询委员会委员、中国工业合作经济学会会员。曾任中

信证券股份有限公司投资银行部经理、高级经理，保荐代表人，A股上市办公室副

主任，风险控制部副总经理和执行总经理，交易与衍生产品业务部、计划财务部、

风险管理部、海外业务及固定收益业务行政负责人，执行委员会委员、财务负责人、

首席风险官；曾兼任中信证券国际有限公司、里昂证券、华夏基金管理有限公司、

中信证券投资有限公司、中信产业投资基金管理有限公司、中海基金等公司董事，

中国证券业协会创新委员会副主任委员、海外委员会副主任委员。

邱晓健先生，董事，经济学学士。现任中海晟融（北京）资本管理集团有限公

司总裁。兼任金慧科技集团股份有限公司董事会主席，湖北美尔雅股份有限公司董

事。曾任职于毕马威华振会计师事务所（特殊普通合伙）、中植企业集团有限公司、

中泰创展控股有限公司。

胡又文先生，董事，金融经济学硕士。现任国联民生证券股份有限公司副总裁。

曾任安信证券股份有限公司销售交易部销售交易员、研究中心计算机行业分析师、

研究中心总经理；民生证券股份有限公司研究院院长、公司副总裁。

姜晓林先生，董事，工商管理硕士。现任国联民生证券股份有限公司总裁室首

席财富官兼机构客户部总经理，曾兼任财富客户部总经理、数智财富运营部总经理。

曾任大连市信息中心信息处编辑；平安证券股份有限公司大连营业部业务部职员；

君安证券有限责任公司大连营业部业务部部门经理；大鹏证券有限责任公司大连

营业部业务部部门经理；中信证券股份有限公司大连营业部副总经理、总经理、沈

阳营业部总经理；中信万通证券有限责任公司营销管理部行政负责人、总经理室副

总经理；中信证券（山东）有限责任公司总经理室总经理、公司董事长；中信证券

股份有限公司财富管理委员会委员；国联证券股份有限公司总裁室管理岗、总裁室

首席财富官，曾兼任财富管理总部行政负责人、财富客户部总经理。

王瑶女士，董事长，法学硕士。现任国联基金管理有限公司董事长。兼任国联

（北京）资产管理有限公司董事长、总经理。曾任职于中国证监会培训中心、机构

监管部、人事教育部等部门；曾任公司督察长、总经理。

闫军先生，董事，金融学硕士。现任国联基金管理有限公司总裁。曾任职于中

国人民银行办公厅；中国银监会银行监管二部；中国银保监会城市商业银行监管部

等部门。2022年6月加入公司，曾任公司常务副总裁、联席总裁。

盛松成先生，独立董事，经济学博士。现任中欧国际工商学院经济学与金融学

兼职教授，中国首席经济学家论坛研究院院长。曾任上海财经大学金融系副主任，

财务金融学院副院长。

朱恒源先生，独立董事，管理学博士。现任清华大学经济管理学院创新创业与

战略系教授。曾任广东省珠海市江海电子公司制造管理部经理。

陈丽华女士，独立董事，管理学博士。现任北京大学光华管理学院管理科学与

信息系教授、博士生导师；北京大学流通经济与管理研究中心执行主任；北京大学

联泰供应链研究与发展中心主任；中国物流学会副会长；中国管理科学学会供应链

与物流专委会主任；中国改革开放40年物流行业特殊贡献专家；供应链创新与应

用国家战略课题组核心专家；科技部国家高新区专家等。曾在中国科学院数学与系

统科学研究院从事博士后研究。

（2）基金管理人高级管理人员

闫军先生，总裁，简历同上。

曹健先生，督察长，工商管理硕士，注册税务师。曾任黑龙江省国际信托投资

公司证券部财务负责人；天元证券公司财务负责人；江海证券有限公司财务负责人；

道富基金管理有限公司首席财务官。2013年5月加入公司，曾任公司首席财务官、

副总裁、督察长等，自2024年4月起至今任公司督察长。

马荣荣女士，副总裁，工商管理硕士。曾任渣打银行（中国）有限公司北京分

行财富管理部高级经理；东亚银行（中国）有限公司北京分行财富管理部区域总监；

国都证券股份有限公司资产管理总部金融市场部渠道经理、副经理、资产管理总部

总经理助理兼金融市场部经理、资产管理总部副总经理兼金融市场部经理。2018年

7月加入公司，曾任公司总裁助理、副总裁、董事总经理等，自2024年4月起至

今任公司副总裁。

周妹云女士，副总裁，企业管理硕士。曾任德勤华永会计师事务所审计部审计

员；中国人民人寿保险股份有限公司计划财务部财务经理；长盛基金管理有限公司

监察稽核部稽核经理。2016年6月加入公司，曾任公司董事总经理、董事会秘书、

督察长等，自2024年4月起至今任公司副总裁。

黄庆先生，首席信息官、副总裁兼北京分公司负责人，工程学硕士。曾任上海

万申信息产业股份有限公司工程师；国联安基金管理有限公司信息技术部高级经

理；浦银安盛基金管理有限公司信息技术部总经理；永赢基金管理有限公司首席信

息官。2022年8月加入公司，自2022年8月起至今任公司首席信息官。

2．本基金基金经理

汪曼琪女士，中国国籍，毕业于北京大学计算机科学与技术专业，研究生、硕

士学位，具有基金从业资格。2015年7月至2019年4月任银华基金管理有限公司

固收交易部交易员。2019年4月加入公司，现任固收投资三部基金经理。现任本

基金、国联恒泽纯债债券型证券投资基金（2025年06月起至今）、国联聚汇3个

月定期开放债券型发起式证券投资基金（2025年06月起至今）、国联恒通纯债债

券型证券投资基金（2025年08月起至今）、国联中债0-3年政策性金融债指数证

券投资基金（2025年08月起至今）、国联汇富债券型证券投资基金（2025年11

月起至今）的基金经理。

3.投资决策委员会成员

（1）权益投资决策委员会

主席：王喆先生，公司总裁助理、权益投研部总经理、多策略投资部总经理。

委员：郑玲女士，公司总裁助理、权益投研部联席总经理；甘传琦先生，权益

投研部高级权益基金经理；钱文成先生，权益投研部高级权益基金经理；赵丹婷女

士，风险管理部总经理；刘鹏女士，权益交易部总经理。

（2）固收投资决策委员会

主席：闫军先生，公司总裁。

委员：王玥女士，固收投资一部总经理；杨宇俊先生，固收投资三部总经理；

吴娜娜女士，固收投资四部总经理；潘巍先生，固收投资二部及固收研究部总经理；

赵丹婷女士，风险管理部总经理；宋垚先生，固收交易部总经理；李倩女士，固收

投资一部基金经理；许杰先生，固收专户投资部总经理助理。

（3）多策略投资决策委员会

主席：王喆先生，公司总裁助理、权益投研部总经理、多策略投资部总经理。

委员：刘斌先生，多策略投资部FOF投资负责人；赵丹婷女士，风险管理部总

经理；刘鹏女士，权益交易部总经理。

4.上述人员之间均不存在近亲属关系。

三、基金管理人的职责

1．依法募集资金，办理或者委托经中国证监会认定的其他机构代为办理基金

份额的申购、赎回和登记事宜；

2．办理基金备案手续；

3．自基金合同生效之日起，以诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财

产；

4．配备足够的具有专业资格的人员进行基金投资分析、决策，以专业化的经

营方式管理和运作基金财产；

5．建立健全内部风险控制、监察与稽核、财务管理及人事管理等制度，保证

所管理的基金财产和基金管理人的财产相互独立，对所管理的不同基金分别管理，

分别记账，进行证券投资；

6．除依据《基金法》、基金合同及其他有关规定外，不得利用基金财产为自

己及任何第三人谋取利益，不得委托第三人运作基金财产；

7．依法接受基金托管人的监督；

8．采取适当合理的措施使计算基金份额申购、赎回和注销价格的方法符合基

金合同等法律文件的规定，按有关规定计算并公告基金净值信息，确定基金份额申

购、赎回的价格；

9．进行基金会计核算并编制基金财务会计报告；

10．编制季度报告、中期报告和年度报告；

11．严格按照《基金法》、基金合同及其他有关规定，履行信息披露及报告义

务；

12．保守基金商业秘密，不泄露基金投资计划、投资意向等。除《基金法》、

基金合同及其他有关规定另有规定外，在基金信息公开披露前应予保密，不向他人

泄露；

13．按基金合同的约定确定基金收益分配方案，及时向基金份额持有人分配基

金收益；

14．按规定受理申购与赎回申请，及时、足额支付赎回款项；

15．依据《基金法》、基金合同及其他有关规定召集基金份额持有人大会或配

合基金托管人、基金份额持有人依法召集基金份额持有人大会；

16．按规定保存基金财产管理业务活动的会计账册、报表、记录和其他相关资

料不低于法律法规规定的最低期限；

17．确保需要向基金投资者提供的各项文件或资料在规定时间发出，并且保证

投资者能够按照基金合同规定的时间和方式，随时查阅到与基金有关的公开资料，

并在支付合理成本的条件下得到有关资料的复印件；

18．组织并参加基金财产清算小组，参与基金财产的保管、清理、估价、变现

和分配；

19．面临解散、依法被撤销或者被依法宣告破产时，及时报告中国证监会并通

知基金托管人；

20．因违反基金合同导致基金财产的损失或损害基金份额持有人合法权益时，

应当承担赔偿责任，其赔偿责任不因其退任而免除；

21．监督基金托管人按法律法规和基金合同规定履行自己的义务，基金托管人

违反基金合同造成基金财产损失时，基金管理人应为基金份额持有人利益向基金

托管人追偿；

22．当基金管理人将其义务委托第三方处理时，应当对第三方处理有关基金事

务的行为承担责任；

23．以基金管理人名义，代表基金份额持有人利益行使诉讼权利或实施其他法

律行为；

24．执行生效的基金份额持有人大会的决议；

25．建立并保存基金份额持有人名册；

26．法律法规及中国证监会规定的和基金合同约定的其他义务。

四、基金管理人承诺

1．基金管理人承诺不从事违反《中华人民共和国证券法》、《基金法》、《销

售办法》、《运作办法》、《信息披露办法》等法律法规的行为，并承诺建立健全

内部控制制度，采取有效措施，防止违法行为的发生。

2．基金管理人的禁止行为：

（1）将基金管理人固有财产或者他人财产混同于基金财产从事证券投资；

（2）不公平地对待公司管理的不同基金财产；

（3）利用基金财产或职务之便为基金份额持有人以外的第三人牟取利益；

（4）向基金份额持有人违规承诺收益或者承担损失；

（5）侵占、挪用基金财产；

（6）泄露因职务便利获取的未公开信息、利用该信息从事或者明示、暗示他

人从事相关的交易活动；

（7）玩忽职守，不按照规定履行职责；

（8）法律、行政法规以及中国证监会规定禁止的其他行为。

3．基金管理人承诺加强人员管理，强化职业操守，督促和约束员工遵守国家

有关法律法规及行业规范，诚实信用、勤勉尽责，不从事以下活动：

（1）越权或违规经营；

（2）违反法律法规、基金合同或托管协议；

（3）故意损害基金份额持有人或基金合同其他当事人的合法权益；

（4）在向中国证监会报送的资料中弄虚作假；

（5）拒绝、干扰、阻挠或严重影响中国证监会依法监管；

（6）玩忽职守、滥用职权，不按照规定履行职责；

（7）泄露在任职期间知悉的有关证券、基金的商业秘密、尚未依法公开的基

金投资内容、基金投资计划等信息，或泄露因职务便利获取的未公开信息，利用该

信息从事或者明示、暗示他人从事相关的交易活动；

（8）协助、接受委托或以其他任何形式为其他组织或个人进行证券交易；

（9）违反证券交易所业务规则，利用对敲、倒仓等非法手段操纵市场价格，

扰乱市场秩序；

（10）贬损同行，以提高自己；

（11）在公开信息披露和广告中故意含有虚假、误导、欺诈成份；

（12）以不正当手段谋求业务发展；

（13）有悖社会公德，损害证券投资基金人员形象；

（14）其他法律、行政法规以及中国证监会禁止的行为。

4．基金经理承诺

（1）依照有关法律法规和基金合同的规定，本着勤勉谨慎的原则为基金份额

持有人谋取最大利益；

（2）不得利用职务之便为自己、受雇人或任何第三者牟取利益；

（3）不违反现行有效的有关法律法规、基金合同和中国证监会的有关规定，

泄露在任职期间知悉的有关证券、基金的商业秘密，尚未依法公开的基金投资内容、

基金投资计划等信息，或利用该信息从事或者明示、暗示他人从事相关的交易活动；

（4）不从事损害基金财产和基金份额持有人利益的证券交易及其他活动。

五、基金管理人内部控制制度

1．内部控制的原则

（1）健全性原则。内部控制涵盖公司的各项业务、各个部门或机构和各级人

员，并包括决策、执行、监督、反馈等各个环节；

（2）有效性原则。通过科学的内控手段和方法，建立合理的内控程序，维护

内控制度的有效执行；

（3）独立性原则。公司各机构、部门和岗位职责的设置保持相对独立，公司

基金资产、自有资产与其他资产的运作相互分离；

（4）相互制约原则。公司设置的各部门、各岗位权责分明、相互制衡；

（5）成本效益原则。公司运用科学化的经营管理方法降低运作成本，提高经

济效益，以合理的控制成本达到最佳的内部控制效果。

2．内部控制组织体系

公司的风险管理体系结构是一个分工明确、相互牵制的组织结构，由公司董事

会对公司建立内部控制系统和维持其有效性承担最终责任，公司管理层对内部控

制制度的有效执行承担责任，各个业务部门负责本部门的风险评估和监控，法律合

规部、风险管理部负责监察公司的风险管理措施的执行。具体而言，包括如下组成

部分：

（1）董事会：负责监督检查公司的合法合规运营、内部控制、风险管理，从

而控制公司的整体运营风险；

（2）督察长：独立行使督察权利，直接对董事会负责；

（3）投资决策委员会：负责制定公司的重大投资决策，确立公司投资总体方

针、投资方向和投资原则；

（4）内控及风险管理委员会：主要负责研究审议公司合规管理、内控机制（包

括但不限于公司制度、业务流程）建设等内部管理方面的事项以及制订公司业务风

险政策，研究处理紧急情况和风险事件等业务风险管理方面的事项；

（5）法律合规部：负责公司的法律事务和监察工作，定期或不定期对公司风

险管理政策和措施的执行情况进行监督检查；

（6）风险管理部：通过投资交易系统的风控参数设置，保证各投资组合的投

资比例合规；参与各投资组合新股申购、一级债申购、银行间交易等场外交易的风

险识别与评估，保证各投资组合场外交易的事中合规控制；负责各投资组合投资绩

效、风险的计量和控制；

（7）业务部门：风险管理是每一个业务部门最首要的责任。各部门的部门负

责人对本部门的风险负第一责任，负责履行公司的风险管理程序，对本部门业务范

围内的业务风险负有管控和及时报告的义务；

（8）岗位员工：公司努力树立内控优先和风险管理理念，培养全体员工的风

险防范意识，营造一个浓厚的内控文化氛围，保证全体员工及时了解国家法律法规

和公司规章制度，使风险意识贯穿到公司各个部门、各个岗位和各个环节。员工在

其岗位职责范围内承担相应的内控责任，并负有对岗位工作中发现的风险隐患或

风险问题及时报告、反馈的义务。

3．内部控制制度综述

为加强内部控制，有效地防范和化解风险，促进公司诚信、合法、有效经营，

保障基金份额持有人利益，维护公司及股东的合法权益，公司依据《基金法》、《证

券投资基金管理公司内部控制指导意见》等法律、法规和《公司章程》，并结合公

司实际情况，建立了科学合理、控制严密、运行高效的内部控制制度。

公司内部控制制度由基本管理制度、部门业务规章、业务操作规定等部分组成。

基本管理制度包括公司内控大纲和风险控制制度、投资管理制度、财务管理制度、

基金会计制度、信息披露制度、信息技术管理制度、档案管理制度、人事管理制度

和危机处理制度等。部门业务规章是对各部门主要职责、岗位设置、岗位职责以及

工作报告序列等方面的具体规定。业务操作规定是根据具体业务的需要制定的各

类业务指引、细则、规范、流程等。

4．内部控制的措施

（1）建立、健全内控体系，完善内控制度。公司建立、健全了内控结构，高

管人员关于内控有明确的分工，确保各项业务活动有恰当的组织和授权，确保监察

稽核工作是独立的，并得到高管人员的支持；

（2）建立相互分离、相互制衡的内控机制。公司建立、健全了各项制度，做

到基金经理分开、投资决策分开、基金交易集中，形成不同部门、不同岗位之间的

制衡机制，从制度上减少和防范风险；

（3）建立、健全岗位责任制。公司建立、健全了岗位责任制，使每个员工都

明确自己的任务、职责，并及时将各自工作领域中的风险隐患上报，以防范和减少

风险；

（4）建立风险分类、识别、评估、报告、提示程序。公司建立了内控及风险

管理委员会，使用适合的程序，确认和评估与公司运作有关的风险；公司建立了自

下而上的风险报告程序，对风险隐患进行层层汇报，使各个层次的人员及时掌握风

险状况，从而以最快速度做出决策。

5．基金管理人关于内部控制制度的声明

基金管理人特别声明以上关于内部控制制度的披露真实、准确，并承诺将根据

市场变化和公司业务发展不断完善内部控制制度。

第四部分基金托管人

一、基金托管人情况

名称：上海浦东发展银行股份有限公司（以下或简称“上海浦东发展银行”）

注册地址：上海市中山东一路12号

办公地址：上海市博成路1388号浦银中心A栋

法定代表人：张为忠

成立时间：1992年10月19日

经营范围：经中国人民银行和中国银行业监督管理委员会批准，公司主营业务

主要包括：吸收公众存款；发放短期、中期和长期贷款；办理结算；办理票据贴现；

发行金融债券；代理发行、代理兑付、承销政府债券；买卖政府债券；同业拆借；

提供信用证服务及担保；代理收付款项及代理保险业务；提供保险箱业务；外汇存

款；外汇贷款；外汇汇款；外币兑换；国际结算；同业外汇拆借；外汇票据的承兑

和贴现；外汇借款；外汇担保；结汇、售汇；买卖和代理买卖股票以外的外币有价

证券；自营外汇买卖；代客外汇买卖；资信调查、咨询、见证业务；离岸银行业务；

证券投资基金托管业务；全国社会保障基金托管业务；经中国人民银行和中国银行

业监督管理委员会批准经营的其他业务。

组织形式：股份有限公司（上市）

注册资本：293.52亿元人民币

存续期间：持续经营

基金托管资格批文及文号：中国证监会证监基金字[2003]105号

联系人：朱萍

联系电话：（021）31888888

上海浦东发展银行自2003年开展资产托管业务，是较早开展银行资产托管服

务的股份制商业银行之一。经过二十年来的稳健经营和业务开拓，各项业务发展一

直保持较快增长，各项经营指标在股份制商业银行中处于较好水平。

上海浦东发展银行总行于2003年设立基金托管部，2005年更名为资产托管

部，2013年更名为资产托管与养老金业务部，2016年进行组织架构优化调整，并

更名为资产托管部，目前下设证券托管处、客户资产托管处、养老金业务处、内控

管理处、业务保障处、总行资产托管运营中心（含合肥分中心）六个职能处室。

目前，上海浦东发展银行已拥有客户资金托管、资金信托保管、证券投资基金

托管、全球资产托管、保险资金托管、基金专户理财托管、证券公司客户资产托管、

期货公司客户资产托管、私募证券投资基金托管、私募股权托管、银行理财产品托

管、企业年金托管等多项托管产品，形成完备的产品体系，可满足多领域客户、境

内外市场的资产托管需求。

二、主要人员情况

张为忠，男，1967年出生，硕士研究生。曾任中国建设银行大连市分行开发

区分行行长，中国建设银行内蒙古总审计室总审计师兼主任，中国建设银行湖北省

分行纪委书记、副行长、党委委员，中国建设银行普惠金融事业部（小企业业务部）

总经理，中国建设银行公司业务总监。现任中共上海浦东发展银行股份有限公司委

员会书记、董事长。

李国光，男，1967年出生，硕士研究生。历任上海浦东发展银行天津分行资

财部总经理，天津分行行长助理、副行长，总行资金总部副总经理，总行资产负债

管理委员会主任，总行清算作业部总经理，沈阳分行党委书记、行长。现任上海浦

东发展银行总行资产托管部总经理。

三、基金托管业务经营情况

截止2025年3月31日，上海浦东发展银行证券投资基金托管规模为14203.

76亿元，托管证券投资基金共485只。

四、基金托管人的内部控制制度

1、上海浦东发展银行内部控制目标为：确保经营活动中严格遵守国家有关法

律法规、监管部门监管规则和上海浦东发展银行规章制度，形成守法经营、规范运

作的经营思想。确保经营业务的稳健运行，保证托管资产的安全和完整，确保业务

活动信息的真实、准确、完整，保护基金份额持有人的合法权益。

2、上海浦东发展银行内部控制组织架构为：总行法律合规部是全行内部控制

的牵头管理部门，指导业务部门建立并维护资产托管业务的内部控制体系。总行风

险监控部是全行操作风险的牵头管理部门。指导业务部门开展资产托管业务的操

作风险管控工作。总行资产托管部下设内控管理处。内控管理处是全行托管业务条

线的内部控制具体管理实施机构，并配备专职内控监督人员负责托管业务的内控

监督工作，独立行使监督稽核职责。

3、内部控制制度及措施：上海浦东发展银行已建立完善的内部控制制度。内

控制度贯穿资产托管业务的决策、执行、监督全过程，渗透到各业务流程和各操作

环节，覆盖到从事资产托管各级组织结构、岗位及人员。内部控制以防范风险、合

规经营为出发点，各项业务流程体现“内控优先”要求。

具体内控措施包括：培育员工树立内控优先、制度先行、全员化风险控制的风

险管理理念，营造浓厚的内控文化氛围，使风险意识贯穿到组织架构、业务岗位、

人员的各个环节。制定权责清晰的业务授权管理制度、明确岗位职责和各项操作规

程、员工职业道德规范、业务数据备份和保密等在内的各项业务管理制度；建立严

格完善的资产隔离和资产保管制度，托管资产与托管人资产及不同托管资产之间

实行独立运作、分别核算；对各类突发事件或故障，建立完备有效的应急方案，定

期组织灾备演练，建立重大事项报告制度；在基金运作办公区域建立健全安全监控

系统，利用录音、录像等技术手段实现风险控制；定期对业务情况进行自查、内部

稽核等措施进行监控，通过专项/全面审计等措施实施业务监控，排查风险隐患。

五、基金托管人对基金管理人运作基金进行监督的方法和程序

1、监督依据

基金托管人严格按照有关政策法规、以及基金合同、托管协议等进行监督。监

督依据具体包括：

（1）《中华人民共和国证券法》；

（2）《基金法》；

（3）《运作办法》；

（4）《销售办法》

（5）《基金合同》、《托管协议》；

（6）法律、法规、政策的其他规定。

2、监督内容

上海浦东发展银行根据基金合同及托管协议约定，对基金合同生效之后所托

管基金的投资范围、投资比例、投资限制等进行严格监督，及时提示基金管理人违

规风险。

3、监督方法

（1）资产托管部设置核算监督岗位，配备相应的业务人员，在授权范围内独

立行使对基金管理人投资交易行为的监督职责，规范基金运作，维护基金投资人的

合法权益，不受任何外界力量的干预；

（2）在日常运作中，凡可量化的监督指标，由核算监督岗通过托管业务的自

动处理程序进行监督，实现系统的自动跟踪和预警；

（3）对非量化指标、投资指令、基金管理人提供的各种报表和报告等，采取

人工监督的方法。

4、监督结果的处理方式

（1）基金托管人对基金管理人的投资运作监督结果，采取定期和不定期报告

形式向基金管理人和中国证监会报告。定期报告包括基金监控周报等。不定期报告

包括提示函、临时日报、其他临时报告等；

（2）若基金托管人发现基金管理人违规违法操作，以电话、邮件、书面提示

函的方式通知基金管理人，指明违规事项，明确纠正期限。在规定期限内基金托管

人再对基金管理人违规事项进行复查，如果基金管理人对违规事项未予纠正，基金

托管人将报告中国证监会。如果发现基金管理人投资运作有重大违规行为时，基金

托管人应立即报告中国证监会，同时通知基金管理人限期纠正；

（3）针对中国证监会、中国人民银行对基金投资运作监督情况的检查，应及

时提供有关情况和资料。

第五部分相关服务机构

一、基金销售机构

1.直销机构

1）名称：国联基金管理有限公司直销中心

住所：深圳市福田区福田街道岗厦社区金田路3086号大百汇广场31层02-0

4单元

办公地址：北京市东城区安定门外大街208号玖安广场A座11层

法定代表人：王瑶

邮政编码：100011

电话：010-56517002、010-56517003

传真：010-64345889、010-84568832

邮箱：zhixiao@glfund.com

联系人：巩京博、秦夏禹

网址：www.glfund.com

2）名称：微信服务号“国联基金”

投资者可以通过微信服务号“国联基金”办理业务，具体业务办理情况及业

务规则请登录基金管理人网站或微信服务号查询。

2．其他销售机构

A类基金份额销售机构：

1)深圳市新兰德证券投资咨询有限公司

住所：深圳市福田区梅林街道梅都社区中康路136号深圳新一代产业园2栋

3401

办公地址：北京市西城区宣武门外大街28号富卓大厦16层

法定代表人：张斌

客服电话：400-066-1199

2)北京度小满基金销售有限公司

住所：北京市海淀区西北旺东路10号院西区4号楼1层103室

办公地址：北京市海淀区西北旺东路10号院西区4号楼

法定代表人：盛超

客服电话：95055-4

3)上海天天基金销售有限公司

住所：上海市徐汇区龙田路190号2号楼二层

办公地址：上海市徐汇区龙田路190号2号楼二层

法定代表人：其实

客服电话：95021

4)上海好买基金销售有限公司

住所：上海市虹口区东大名路501号6211单元

办公地址：上海市浦东新区浦东南路1118号鄂尔多斯国际大厦903～906室

法定代表人：陶怡

电话：021-20613999

联系人：张茹

客服电话：400-700-9665

5)蚂蚁（杭州）基金销售有限公司

住所：浙江省杭州市余杭区五常街道文一西路969号3幢5层599室

办公地址：浙江省杭州市西湖区西溪路569号间9号楼小邮局

法定代表人：王珺

联系人：韩爱彬

客服电话：95188-8

6)浙江同花顺基金销售有限公司

住所：浙江省杭州市文二西路1号903室

办公地址：杭州市余杭区五常街道同顺路18号同花顺大楼

法定代表人：吴强

客服电话：4008773772

7)南京苏宁基金销售有限公司

住所：南京市玄武区苏宁大道1-5号

办公地址：南京市玄武区苏宁大道1-5号

法定代表人：钱燕飞

客服电话：95177

8)通华财富（上海）基金销售有限公司

住所：上海市虹口区同丰路667弄107号201室

办公地址：上海市浦东新区陆家嘴世纪金融广场杨高南路799号3号楼9楼

法定代表人：周欣

客服电话：4001019301/95193

9)上海万得基金销售有限公司

住所：中国（上海）自由贸易试验区浦明路1500号8层M座

办公地址：上海市浦东新区福山路33号8楼

法定代表人：简梦雯

电话：021-51327185

联系人：徐亚丹

客服电话：400-799-1888

10)上海陆金所基金销售有限公司

住所：中国（上海）自由贸易试验区源深路1088号7层（实际楼层6层）

办公地址：上海市浦东新区陆家嘴环路1333号

法定代表人：陈祎彬

电话：021-20665952

联系人：宁博宇

客服电话：4008219031

11)珠海盈米基金销售有限公司

住所：珠海市横琴新区琴朗道91号1608、1609、1610办公

办公地址：珠海市横琴新区琴朗道91号1608、1609、1610办公

法定代表人：肖雯

联系人：黄敏嫦

客服电话：020-89629066

12)奕丰基金销售有限公司

住所：深圳市前海深港合作区前湾一路1号A栋201室（入住深圳市前海商

务秘书有限公司）

办公地址：深圳市南山区海德三道航天科技广场A座17楼1704室

法定代表人：TEOWEEHOWE

电话：0755-89460500

联系人：陈广浩

客服电话：400-684-0500

13)京东肯特瑞基金销售有限公司

住所：北京市海淀区知春路76号(写字楼)1号楼4层1-7-2

办公地址：北京市通州区亦庄经济技术开发区科创十一街18号院京东集团

总部A座17层

法定代表人：邹保威

客服电话：95118

14)民生证券股份有限公司

住所：中国（上海）自由贸易试验区浦明路8号

办公地址：北京市东城区建国门内大街28号民生金融中心A座16-20层

法定代表人：顾伟

客服电话：95376

15)国联民生证券股份有限公司

住所：江苏省无锡市金融一街8号

办公地址：江苏省无锡市金融一街8号

法定代表人：顾伟

客服电话：95570

16)东方财富证券股份有限公司

住所：西藏自治区拉萨市柳梧新区国际总部城10栋楼

办公地址：上海市徐汇区宛平南路88号东方财富大厦

法定代表人：戴彦

电话：021-23586603

联系人：付佳

客服电话：95357

C类基金份额销售机构：

1)深圳市新兰德证券投资咨询有限公司

住所：深圳市福田区梅林街道梅都社区中康路136号深圳新一代产业园2栋

3401

办公地址：北京市西城区宣武门外大街28号富卓大厦16层

法定代表人：张斌

客服电话：400-066-1199

2)北京度小满基金销售有限公司

住所：北京市海淀区西北旺东路10号院西区4号楼1层103室

办公地址：北京市海淀区西北旺东路10号院西区4号楼

法定代表人：盛超

客服电话：95055-4

3)上海天天基金销售有限公司

住所：上海市徐汇区龙田路190号2号楼二层

办公地址：上海市徐汇区龙田路190号2号楼二层

法定代表人：其实

客服电话：95021

4)上海好买基金销售有限公司

住所：上海市虹口区东大名路501号6211单元

办公地址：上海市浦东新区浦东南路1118号鄂尔多斯国际大厦903～906室

法定代表人：陶怡

电话：021-20613999

联系人：张茹

客服电话：400-700-9665

5)蚂蚁（杭州）基金销售有限公司

住所：浙江省杭州市余杭区五常街道文一西路969号3幢5层599室

办公地址：浙江省杭州市西湖区西溪路569号间9号楼小邮局

法定代表人：王珺

联系人：韩爱彬

客服电话：95188-8

6)浙江同花顺基金销售有限公司

住所：浙江省杭州市文二西路1号903室

办公地址：杭州市余杭区五常街道同顺路18号同花顺大楼

法定代表人：吴强

客服电话：4008773772

7)南京苏宁基金销售有限公司

住所：南京市玄武区苏宁大道1-5号

办公地址：南京市玄武区苏宁大道1-5号

法定代表人：钱燕飞

客服电话：95177

8)通华财富（上海）基金销售有限公司

住所：上海市虹口区同丰路667弄107号201室

办公地址：上海市浦东新区陆家嘴世纪金融广场杨高南路799号3号楼9楼

法定代表人：周欣

客服电话：4001019301/95193

9)上海万得基金销售有限公司

住所：中国（上海）自由贸易试验区浦明路1500号8层M座

办公地址：上海市浦东新区福山路33号8楼

法定代表人：简梦雯

电话：021-51327185

联系人：徐亚丹

客服电话：400-799-1888

10)上海陆金所基金销售有限公司

住所：中国（上海）自由贸易试验区源深路1088号7层（实际楼层6层）

办公地址：上海市浦东新区陆家嘴环路1333号

法定代表人：陈祎彬

电话：021-20665952

联系人：宁博宇

客服电话：4008219031

11)珠海盈米基金销售有限公司

住所：珠海市横琴新区琴朗道91号1608、1609、1610办公

办公地址：珠海市横琴新区琴朗道91号1608、1609、1610办公

法定代表人：肖雯

联系人：黄敏嫦

客服电话：020-89629066

12)奕丰基金销售有限公司

住所：深圳市前海深港合作区前湾一路1号A栋201室（入住深圳市前海商

务秘书有限公司）

办公地址：深圳市南山区海德三道航天科技广场A座17楼1704室

法定代表人：TEOWEEHOWE

电话：0755-89460500

联系人：陈广浩

客服电话：400-684-0500

13)京东肯特瑞基金销售有限公司

住所：北京市海淀区知春路76号(写字楼)1号楼4层1-7-2

办公地址：北京市通州区亦庄经济技术开发区科创十一街18号院京东集团

总部A座17层

法定代表人：邹保威

客服电话：95118

14)民生证券股份有限公司

住所：中国（上海）自由贸易试验区浦明路8号

办公地址：北京市东城区建国门内大街28号民生金融中心A座16-20层

法定代表人：顾伟

客服电话：95376

15)国联民生证券股份有限公司

住所：江苏省无锡市金融一街8号

办公地址：江苏省无锡市金融一街8号

法定代表人：顾伟

客服电话：95570

16)东方财富证券股份有限公司

住所：西藏自治区拉萨市柳梧新区国际总部城10栋楼

办公地址：上海市徐汇区宛平南路88号东方财富大厦

法定代表人：戴彦

电话：021-23586603

联系人：付佳

客服电话：95357

17）江苏银行股份有限公司

住所：南京市中华路26号

法定代表人：葛仁余

客服电话：95319

基金管理人可根据有关法律法规的要求，选择其他符合要求的销售机构销售

本基金，基金管理人新增或变更本基金的销售机构时，将按照《信息披露办法》

进行公告。

二、基金登记机构

名称：中国证券登记结算有限责任公司

住所：北京市西城区太平桥大街17号

办公地址：北京市西城区太平桥大街17号

法定代表人：于文强

电话：010-50938782

传真：010-50938991

联系人：赵亦清

三、出具法律意见的律师事务所

名称：上海市通力律师事务所

住所：上海市银城中路68号时代金融中心19楼

办公地址：上海市银城中路68号时代金融中心19楼

负责人：韩炯

电话：021-31358666

传真：021-31358600

联系人：陆奇

经办律师：陆奇、程杨

四、审计基金财产的会计师事务所

名称：上会会计师事务所（特殊普通合伙）

住所：上海市静安区威海路755号文新报业大厦25楼

办公地址：上海市静安区威海路755号文新报业大厦25楼

执行事务合伙人：张晓荣（首席合伙人）

电话：021-52920000

传真：021-52921369

经办注册会计师：张健、江嘉炜

联系人：杨伟平

第六部分基金的历史沿革

国联金如意3个月滚动持有债券型证券投资基金由国联金如意3个月滚动持

有债券型集合资产管理计划变更而来，国联金如意3个月滚动持有债券型集合资

产管理计划由国联金如意6号集合资产管理计划变更而来。

国联金如意6号集合资产管理计划为限定性集合资产管理计划，自2013年5

月13日起开始募集，于2013年5月17日结束募集工作，并于2013年5月23日

正式成立，于2013年5月31日取得中国证券业协会出具的关于国联证券股份有

限公司发起设立国联金如意6号集合资产管理计划的备案确认函（中证协函[201

3]539号）。

根据中国证监会于2018年11月28日发布的《证券公司大集合资产管理业务

适用＜关于规范金融机构资产管理业务的指导意见＞操作指引》（证监会公告〔201

8〕39号）的规定，国联金如意6号集合资产管理计划已完成产品的规范验收并向

中国证监会申请合同变更。

经中国证监会批准，国联金如意3个月滚动持有债券型集合资产管理计划资

产管理合同自集合计划管理人公告的生效之日起生效，原《国联金如意6号集合

资产管理计划资产管理合同》同日起失效。

根据《基金法》、《运作办法》、《证券公司大集合资产管理业务适用＜关于

规范金融机构资产管理业务的指导意见＞操作指引》等相关法律、行政法规及中国

证监会的规定，国联金如意3个月滚动持有债券型集合资产管理计划经中国证监

会2025年9月24日证监许可〔2025〕2161号文准予变更注册。国联金如意3个

月滚动持有债券型集合资产管理计划以通讯方式召开份额持有人大会，并于2025

年11月21日表决通过了《关于国联金如意3个月滚动持有债券型集合资产管理

计划变更管理人并转型变更为国联金如意3个月滚动持有债券型证券投资基金有

关事项的议案》，议案内容包括变更产品名称，变更产品管理人，调整投资范围、

投资策略、投资比例等内容，调整估值方法，约定合同自动终止条款，调整审计财

产的会计师事务所、调整仲裁机构、仲裁地点等，并相应修订产品法律文件。份额

持有人大会决议事项自表决通过之日起生效。

自2025年12月8日起，《国联金如意3个月滚动持有债券型集合资产管理

计划资产管理合同》失效，《国联金如意3个月滚动持有债券型证券投资基金基金

合同》同日生效，国联金如意3个月滚动持有债券型集合资产管理计划变更为国

联金如意3个月滚动持有债券型证券投资基金。

第七部分基金的存续

基金合同生效后，连续20个工作日出现基金份额持有人数量不满200人或者

基金资产净值低于5000万元情形的，基金管理人应当在定期报告中予以披露；连

续50个工作日出现前述情形的，在基金管理人履行适当程序后，基金合同自动终

止，无需召开基金份额持有人大会，但应依照《信息披露办法》的有关规定在规定

媒介上公告。

法律法规或监管部门另有规定时，从其规定。

第八部分基金份额的申购与赎回

一、申购和赎回场所

本基金的申购与赎回将通过销售机构进行，具体的销售机构将由基金管理人

在更新的招募说明书或其他相关公告中列明。基金管理人可根据情况变更或增减

销售机构。基金投资者应当在销售机构办理基金销售业务的营业场所或按销售机

构提供的其他方式办理基金份额的申购与赎回。

二、申购和赎回的开放日及时间

1、基金的运作方式为契约型开放式

（1）对于每份基金份额，每个运作期到期日前，基金份额持有人不能就该基

金份额提出赎回申请

对于每份基金份额，第一个运作期指基金份额申购确认日（对于基金合同生效

后申购的份额而言，下同）起，至基金份额申购申请日满3个月对应的月度对日

（即第一个运作期到期日）止。第二个运作期指第一个运作期到期日的次一工作日

起，至本基金基金合同生效日或基金份额申购申请日满6个月对应的月度对日（即

第二个运作期到期日）止。以此类推。

对于投资者在本基金基金合同生效日前持有的原国联金如意3个月滚动持有

债券型集合资产管理计划份额，持有期起始日为原登记机构确认投资者持有该资

产管理计划份额之日。

（2）对于每份基金份额，每个运作期到期日，基金份额持有人可就该基金份

额提出赎回申请

对于每份基金份额，在其每个运作期到期日，基金份额持有人可就该基金份额

提出赎回申请。如果基金份额持有人在当期运作期到期日未申请赎回，则自该运作

期到期日下一工作日起该基金份额进入下一个运作期。

基金份额持有人在运作期到期日申请赎回的，基金管理人按照基金合同和招

募说明书的约定为基金份额持有人办理赎回事宜。

但若发生法律法规或基金合同规定的暂停赎回情形，运作期到期日可相应顺

延；若发生法律法规或基金合同规定的延期办理赎回等无法办理全部或部分赎回

申请的情形，未办理的赎回申请可延期至下一交易日办理，具体安排见基金管理人

届时的公告。

2、开放日及开放时间

基金管理人在开放日办理基金份额的申购，在每份基金份额的每个运作期到

期日办理基金份额的赎回，具体办理时间为上海证券交易所、深圳证券交易所的正

常交易日的交易时间，但基金管理人根据法律法规、中国证监会的要求或基金合同

的规定公告暂停申购、赎回时除外。

基金合同生效后，若出现新的证券交易市场、证券交易所交易时间变更或其他

特殊情况，基金管理人将视情况对前述开放日及开放时间进行相应的调整，但应在

实施日前依照《信息披露办法》的有关规定在规定媒介上公告。

3、申购、赎回开始日及业务办理时间

基金合同生效后，基金管理人可以根据实际情况依法决定本基金开始办理申

购、赎回的具体日期，具体业务办理时间在相关公告中规定。

每份基金份额的每个运作期到期日，基金份额持有人方可就该基金份额提出

赎回申请。如该到期日为非工作日或该日历月实际不存在对应日期的，则顺延至下

一工作日，具体业务办理时间在赎回开始公告中规定。

在确定申购开始与赎回开始时间后，基金管理人应在申购、赎回开放日前依照

《信息披露办法》的有关规定在规定媒介上公告申购与赎回的开始时间。

基金管理人不得在基金合同约定之外的日期或者时间办理基金份额的申购、

赎回或者转换。投资人在基金合同约定之外的日期和时间提出申购或转换转入申

请且登记机构确认接受的，该申购或转换转入申请视为下一开放日提出的有效申

购或转换转入申请。投资人在基金合同约定之外的日期和时间提出的赎回或转换

转出申请，将作为失败处理。

三、申购与赎回的原则

1、“未知价”原则，即申购、赎回价格以申请当日收市后计算的各类基金份

额净值为基准进行计算；

2、“金额申购、份额赎回”原则，即申购以金额申请，赎回以份额申请；

3、当日的申购与赎回申请可以在基金管理人规定的时间以内撤销；

4、赎回遵循“先进先出”原则，即按照投资人持有基金份额登记日期的先后

次序进行顺序赎回；各类基金份额持有人持有原国联金如意3个月滚动持有债券

型集合资产管理计划的相应份额的期限分别连续计算；

5、办理申购、赎回业务时，应当遵循基金份额持有人利益优先原则，确保投

资者的合法权益不受损害并得到公平对待。

基金管理人可在不违反法律法规的情况下，对上述原则进行调整。基金管理人

必须在新规则开始实施前依照《信息披露办法》的有关规定在规定媒介上公告。

四、申购与赎回的程序

1、申购和赎回的申请方式

投资人必须根据销售机构规定的程序，在开放日的具体业务办理时间内提出

申购或赎回的申请。

2、申购和赎回的款项支付

投资人申购基金份额时，必须全额交付申购款项，投资人交付申购款项，申购

成立；登记机构确认基金份额时，申购生效。

基金份额持有人递交赎回申请，赎回成立；登记机构确认赎回时，赎回生效。

投资者赎回申请生效后，基金管理人将在T＋7日(包括该日)内支付赎回款项。遇

证券交易所或交易市场数据传输延迟、通讯系统故障、银行数据交换系统故障或其

他非基金管理人及基金托管人所能控制的因素影响业务处理流程时，赎回款项顺

延至上述情形消除后的下一个工作日划出。在发生巨额赎回或基金合同载明的延

缓支付赎回款项的情形时，款项的支付办法参照基金合同有关条款处理。

3、申购和赎回申请的确认

基金管理人应以交易时间结束前受理有效申购和赎回申请的当天作为申购或

赎回申请日(T日)，在正常情况下，登记机构在T+1日内对该交易的有效性进行确

认。T日提交的有效申请，投资人应在T+2日后(包括该日)及时到销售网点柜台或

以销售机构规定的其他方式查询申请的确认情况。若申购不成功，则申购款项退还

给投资人。

基金销售机构对申购、赎回申请的受理并不代表该申请一定成功，而仅代表销

售机构确实接收到申请。申购、赎回的确认以登记机构的确认结果为准。对于申请

的确认情况，投资人应及时查询并妥善行使合法权利。

五、申购和赎回的数量限制

1、基金管理人直销机构每个基金交易账户首次最低申购金额为1元人民币，

单笔追加申购最低金额为1元人民币；通过基金管理人网上交易平台申购本基金

时，每次最低申购金额为1元人民币。其他销售机构每个基金交易账户单笔申购

最低金额为1元人民币，其他销售机构另有规定的，从其规定。

2、投资者可将其账户中持有的全部或部分份额赎回，持有人在销售机构赎回

时，每次赎回申请不得低于0.01份，持有人全额赎回时不受此限制。

3、基金管理人可以规定单个投资人累计持有的基金份额上限，具体规定请参

见更新的招募说明书或相关公告。

4、当接受申购申请对存量基金份额持有人利益构成潜在重大不利影响时，基

金管理人应当采取设定单一投资者申购金额上限或基金单日净申购比例上限、拒

绝大额申购、暂停基金申购等措施，切实保护存量基金份额持有人的合法权益。基

金管理人基于投资运作与风险控制的需要，可采取上述措施对基金规模予以控制。

具体见基金管理人相关公告。

5、基金管理人可不违反法律法规规定的情况下，调整上述规定申购金额和赎

回份额等数量限制。基金管理人必须在调整实施前依照《信息披露办法》的有关规

定在规定媒介上公告。

六、申购和赎回的价格、费用及其用途

1、申购费

本基金分为A类基金份额和C类基金份额。其中：A类基金份额收取申购费，

并不再从本类别基金资产中计提销售服务费；C类基金份额从本类别基金资产中计

提销售服务费，不收取申购费。

投资人申购本基金A类基金份额时，需交纳申购费用，申购费率按照申购金额

递减，即申购金额越大，所适用的申购费率越低。投资人可以多次申购本基金，申

购费率按单笔分别计算。具体申购费率如下表所示：

单笔申购金额（含申购费，M）申购费率

M＜100万元0.40%

100万元≤M＜500万元0.20%

M≥500万元1000元/笔

A类基金份额申购费用由申购该类基金份额的投资人承担，不列入基金财产，

主要用于本基金的市场推广、销售、注册登记等各项费用。

2、赎回费

本基金采用3个月滚动持有的运作方式，投资者持有满3个月后赎回不收取

赎回费用。

3、基金管理人可以在基金合同约定的范围内调整费率或收费方式，并最迟应

于新的费率或收费方式实施日前依照《信息披露办法》的有关规定在规定媒介上公

告。

4、当本基金发生大额申购或赎回情形时，基金管理人可以采用摆动定价机制，

以确保基金估值的公平性。具体处理原则与操作规范遵循相关法律法规以及监管

部门、自律规则的规定。

5、基金管理人可以在不违反法律法规规定及基金合同约定且对存量基金份额

持有人利益无实质性不利影响的情形下根据市场情况制定基金促销计划，定期或

不定期地开展基金促销活动。在基金促销活动期间，按相关监管部门要求履行必要

手续后，基金管理人可以适当调低基金销售费用。

七、申购份额、赎回金额的计算方式

1、申购份额的计算

申购的有效份额为净申购金额除以当日的该类别基金份额净值，有效份额单

位为份，上述计算结果均按四舍五入方法，保留到小数点后2位，由此产生的收益

或损失由基金财产承担。

当投资者选择申购本基金A类基金份额时，申购份额的计算方法如下：

（1）申购费用适用比例费率时：

净申购金额＝申购金额/(1＋申购费率)

申购费用＝申购金额－净申购金额

申购份额＝净申购金额/申购当日A类基金份额净值

（2）申购费用为固定金额时：

申购费用＝固定金额

净申购金额=申购金额－申购费用

申购份额＝净申购金额/申购当日A类基金份额净值

例：某投资者投资5万元申购本基金A类基金份额，则对应的申购费率为0.

4%，假设申购当日A类基金份额净值为1.0500元，则其可得到的A类基金份额的

份数计算如下：

净申购金额＝50,000/（1＋0.4%）＝49,800.80元

申购费用＝50,000－49,800.80＝199.20元

申购份额＝49,800.80/1.0500＝47,429.33份

即：投资者投资5万元申购本基金A类基金份额，假设申购当日A类基金份

额净值为1.0500元，则其可得到47,429.33份A类基金份额。

例：某投资者投资550万元申购本基金A类基金份额，则其对应的申购费用

为1000元，假设申购当日A类基金份额净值为1.0500元，则其可得到的A类基

金份额的份数计算如下：

申购费用＝1,000.00元

净申购金额＝5,500,000-1000＝5,499,000.00元

申购份额＝5,499,000/1.0500＝5,237,142.86份

即：投资人投资550万元申购本基金A类基金份额，假设申购当日A类基金

份额净值为1.0500元，则其可得到5,237,142.86份A类基金份额。

当投资者选择申购本基金C类基金份额时，申购份额的计算方法如下：

申购份额＝申购金额/申购当日C类基金份额净值

例：某投资者投资5万元申购本基金C类基金份额，假设申购当日C类基金

份额净值为1.0500元，则其可得到的C类基金份额的份数计算如下:

申购份额＝50,000.00/1.0500＝47,619.05份

即：投资人投资5万元申购本基金C类基金份额，假设申购当日C类基金份

额净值为1.0500元，则其可得到47,619.05份C类基金份额。

2、赎回金额的计算

本基金的赎回采用“份额赎回”方式，赎回价格以T日的各类基金份额净值为

基准进行计算。

当投资者赎回基金份额时，赎回金额的计算方法如下：

赎回金额＝赎回份额×赎回当日该类基金份额净值

赎回金额为按实际确认的有效赎回份额乘以当日该类别基金份额净值，赎回

金额单位为元，计算结果按四舍五入方法，保留到小数点后2位，由此产生的收益

或损失由基金财产承担。

例：某持有人赎回5万份某类本基金份额，持有期为12个月，假设赎回当日

该类基金份额净值为1.0500元，则可得到的赎回金额为：

赎回金额=50,000×1.0500=52,500.00元

即：持有人赎回5万份某类本基金份额，持有期为12个月，假设赎回当日该

类基金份额净值为1.0500元，则其可得到52,500.00元。

3、基金份额净值计算

T日各类基金份额净值=T日各类基金资产净值/T日发行在外的该类基金份额

总数。

本基金份额净值的计算，均保留到小数点后4位，小数点后第5位四舍五入，

由此产生的收益或损失由基金财产承担。T日的各类基金份额净值在当天收市后计

算，并在T+1日内公告。遇特殊情况，经履行适当程序，可以适当延迟计算或公

告。

八、拒绝或暂停申购的情形

发生下列情况时，基金管理人可拒绝或暂停接受投资人的申购申请：

1、因不可抗力导致基金无法正常运作。

2、发生基金合同规定的暂停基金资产估值情况时，基金管理人可暂停接受投

资人的申购申请。

3、证券交易所交易时间非正常停市，导致基金管理人无法计算当日基金资产

净值。

4、接受某笔或某些申购申请可能会影响或损害现有基金份额持有人利益时。

5、基金资产规模过大，使基金管理人无法找到合适的投资品种，或其他可能

对基金业绩产生负面影响，或发生其他损害现有基金份额持有人利益的情形。

6、当前一估值日基金资产净值50%以上的资产出现无可参考的活跃市场价格

且采用估值技术仍导致公允价值存在重大不确定性时，经与基金托管人协商确认

后，基金管理人应当暂停接受基金申购申请。

7、基金管理人接受某笔或者某些申购申请有可能导致单一投资者持有基金份

额的比例达到或者超过50%，或者变相规避50%集中度的情形。

8、法律法规规定或中国证监会认定的其他情形。

发生上述第1、2、3、5、6、8项暂停申购情形之一且基金管理人决定暂停接

受投资人申购申请时，基金管理人应当根据有关规定在规定媒介上刊登暂停申购

公告。发生上述第7项情形时，基金管理人可以采取比例确认等方式对该投资人

的申购申请进行限制，基金管理人有权拒绝该等全部或者部分申购申请。如果投资

人的申购申请被全部或部分拒绝，被拒绝部分的申购款项将退还给投资人。在暂停

申购的情况消除时，基金管理人应及时恢复申购业务的办理。

九、暂停赎回或延缓支付赎回款项的情形

发生下列情形时，基金管理人可暂停接受投资人的赎回申请或延缓支付赎回

款项：

1、因不可抗力导致基金管理人不能支付赎回款项。

2、发生基金合同规定的暂停基金资产估值情况时，基金管理人可暂停接受投

资人的赎回申请或延缓支付赎回款项。

3、证券交易所交易时间非正常停市，导致基金管理人无法计算当日基金资产

净值。

4、连续两个或两个以上开放日发生巨额赎回。

5、发生继续接受赎回申请将损害现有基金份额持有人利益的情形时，基金管

理人可暂停接受份额持有人的赎回申请。

6、当前一估值日基金资产净值50%以上的资产出现无可参考的活跃市场价格

且采用估值技术仍导致公允价值存在重大不确定性时，经与基金托管人协商确认

后，基金管理人应当延缓支付赎回款项或暂停接受基金赎回申请。

7、法律法规规定或中国证监会认定的其他情形。

发生上述情形之一且基金管理人决定暂停赎回或延缓支付赎回款项时，基金

管理人应在当日报中国证监会备案，已确认的赎回申请，基金管理人应足额支付；

如暂时不能足额支付，应将可支付部分按单个账户申请量占申请总量的比例分配

给赎回申请人，未支付部分可延期支付。若出现上述第4项所述情形，按基金合同

的相关条款处理。基金份额持有人在申请赎回时可事先选择将当日可能未获受理

部分予以撤销。在暂停赎回的情况消除时，基金管理人应及时恢复赎回业务的办理

并公告。

十、巨额赎回的情形及处理方式

1、巨额赎回的认定

若本基金单个开放日内的基金份额净赎回申请(赎回申请份额总数加上基金

转换中转出申请份额总数后扣除申购申请份额总数及基金转换中转入申请份额总

数后的余额)超过前一开放日的基金总份额的10%，即认为是发生了巨额赎回。

2、巨额赎回的处理方式

当基金出现巨额赎回时，基金管理人可以根据基金当时的资产组合状况决定

全额赎回或部分延期赎回。

（1）全额赎回：当基金管理人认为有能力支付投资人的全部赎回申请时，按

正常赎回程序执行。

（2）部分延期赎回：当基金管理人认为支付投资人的赎回申请有困难或认为

因支付投资人的赎回申请而进行的财产变现可能会对基金资产净值造成较大波动

时，基金管理人在当日接受赎回比例不低于上一开放日基金总份额的10%的前提下，

可对其余赎回申请延期办理。对于当日的赎回申请，应当按单个账户赎回申请量占

赎回申请总量的比例，确定当日受理的赎回份额；对于未能赎回部分，投资人在提

交赎回申请时可以选择延期赎回或取消赎回。选择延期赎回的，将自动转入下一个

开放日继续赎回，直到全部赎回为止；选择取消赎回的，当日未获受理的部分赎回

申请将被撤销。延期的赎回申请与下一开放日赎回申请一并处理，无优先权并以下

一开放日的各类基金份额净值为基础计算赎回金额，以此类推，直到全部赎回为止。

如投资人在提交赎回申请时未作明确选择，投资人未能赎回部分作自动延期赎回

处理。

（3）在出现巨额赎回时，对于单个基金份额持有人当日超过上一开放日基金

总份额10%以上的赎回申请，基金管理人可以对超过的部分全部进行延期办理，具

体措施如下：延期的赎回申请将自动与下一个开放日赎回申请一并处理，无优先权

并以下一开放日的各类基金份额净值为基础计算赎回金额，以此类推，直到全部赎

回为止。如该单个基金份额持有人在提交赎回申请时未作明确选择，未能赎回部分

作自动延期赎回处理。对于此类持有人未超过上述比例的部分，基金管理人有权根

据前述“（1）全额赎回”或“（2）部分延期赎回”的方式与其他持有人的赎回申

请一并办理。但是，如此类持有人在提交赎回申请时选择取消赎回，则其当日未获

受理的部分赎回申请将被撤销。

（4）暂停赎回：连续2个开放日以上(含本数)发生巨额赎回，如基金管理人

认为有必要，可暂停接受基金的赎回申请；已经接受的赎回申请可以延缓支付赎回

款项，但不得超过20个工作日，并应当在规定媒介上进行公告。

3、巨额赎回的公告

当发生上述巨额赎回并延期办理时，基金管理人应当通过邮寄、传真或者招募

说明书规定的其他方式在3个交易日内通知基金份额持有人，说明有关处理方法，

并根据《信息披露办法》的规定在规定媒介上刊登公告。

十一、暂停申购或赎回的公告和重新开放申购或赎回的公告

1、发生上述暂停申购或赎回情况的，基金管理人应在规定期限内在规定媒介

上刊登暂停公告。

2、如发生暂停的时间为1日，基金管理人应于重新开放日，在规定媒介上刊

登基金重新开放申购或赎回公告，并公布最近1个开放日的各类基金份额净值。

3、若暂停时间超过1日，则基金管理人可以根据《信息披露办法》的有关规

定，最迟于重新开放申购或赎回日，在规定媒介上刊登基金重新开放申购或赎回公

告，并公布最近1个工作日的各类基金份额净值；也可以根据实际情况在暂停公

告中明确重新开放申购或赎回的时间，届时不再另行发布重新开放的公告。

十二、基金转换

基金管理人可以根据相关法律法规以及基金合同的规定决定开办本基金与基

金管理人管理的其他证券投资基金之间的转换业务，证券投资基金转换可以收取

一定的转换费，相关规则由基金管理人届时根据相关法律法规及基金合同的规定

制定并公告，并提前告知基金托管人与相关机构。

十三、基金的非交易过户

基金的非交易过户是指登记机构受理继承、捐赠和司法强制执行等情形而产

生的非交易过户以及登记机构认可、符合法律法规的其它非交易过户。无论在上述

何种情况下，接受划转的主体必须是依法可以持有本基金份额的投资人。

继承是指基金份额持有人死亡，其持有的基金份额由其合法的继承人继承；捐

赠指基金份额持有人将其合法持有的基金份额捐赠给福利性质的基金会或社会团

体；司法强制执行是指司法机构依据生效司法文书将基金份额持有人持有的基金

份额强制划转给其他自然人、法人或其他组织。办理非交易过户必须提供登记机构

要求提供的相关资料，对于符合条件的非交易过户申请按登记机构的规定办理，并

按登记机构规定的标准收费。

十四、基金的转托管

基金份额持有人可办理已持有基金份额在不同销售机构之间的转托管，基金

销售机构可以按照规定的标准收取转托管费。

十五、定期定额投资计划

管理人可以为投资人办理定期定额投资计划，具体规则由基金管理人另行规

定。投资人在办理定期定额投资计划时可自行约定每期扣款金额，每期扣款金额必

须不低于基金管理人在相关公告或更新的招募说明书中所规定的定期定额投资计

划最低申购金额。

十六、基金份额的冻结和解冻

登记机构只受理国家有权机关依法要求的基金份额的冻结与解冻，以及登记

机构认可、符合法律法规的其他情况下的冻结与解冻。

十七、基金份额的转让

在不违反法律法规规定且条件具备的情况下，基金管理人可受理基金份额持

有人通过中国证监会认可的交易场所或者交易方式进行份额转让的申请，并由登

记机构办理基金份额的过户登记。基金管理人拟受理基金份额转让业务的，将提前

公告，基金份额持有人应根据基金管理人公告的业务规则办理基金份额转让业务。

十八、如相关法律法规允许基金管理人办理其他基金业务，基金管理人将制定

和实施相应的业务规则。

十九、实施侧袋机制期间本基金的申购与赎回

本基金实施侧袋机制的，本基金的申购和赎回安排详见本招募说明书“侧袋机

制”章节的规定或基金管理人届时发布的相关公告。

第九部分基金的投资

一、投资目标

在严格控制风险、保持较好流动性的基础上，力争为基金持有人实现超越业绩

比较基准的投资收益，以实现投资者资产持续稳健增值。

二、投资范围

本基金的投资范围主要为具有良好流动性的金融工具，包括债券（含国债、地

方政府债、金融债、公司债、企业债、可转换债券、可交换债券、央行票据、中期

票据、短期融资券、超短期融资券以及中国证监会允许投资的其他债券）、资产支

持证券、债券回购、同业存单、银行存款（包括协议存款、定期存款及其他银行存

款）、货币市场工具、国债期货、信用衍生品、现金等，以及法律法规或中国证监

会允许投资的其他金融工具（但须符合中国证监会相关规定）。

本基金不直接从二级市场买入股票等权益类资产，但可持有因可转债转股或

可交债换股所形成的股票等。因上述原因持有的股票等资产，本基金应在其可交易

之日起的30个交易日内卖出。

如法律法规或监管机构以后允许证券投资基金投资其他品种，基金管理人在

履行适当程序后，可以将其纳入投资范围。

本基金的投资组合比例为：本基金投资于债券资产的投资比例不低于基金资

产的80%，其中，投资于可转换债券、可交换债券的比例不超过基金资产的20%；

每个交易日日终在扣除国债期货合约需缴纳的交易保证金后，本基金保留的现金

或到期日在一年以内的政府债券的比例合计不低于基金资产净值的5%。其中，现

金不包括结算备付金、存出保证金和应收申购款等。

如法律法规或中国证监会变更投资品种的投资比例限制，基金管理人在履行

适当程序后，可以调整上述投资品种的投资比例。

三、投资策略

本基金将在综合分析宏观经济形势、财政政策、货币政策以及债券市场供求关

系的基础上，研判市场资金利率的变化趋势，确定和动态调整投资组合的平均久期，

实现组合各投资品种的合理配置。

1、信用考量策略

本基金投资信用状况良好的固定收益类资产(公司债、企业债、金融债、可转

换债券、可交换债券、短期融资券、中期票据、资产支持证券等)。通过对宏观经

济和企业财务状况进行分析，对固定收益品种的信用风险进行考量，利用市场对信

用利差定价的相对失衡，对溢价率较高的品种进行投资。

2、久期管理策略

本基金通过对宏观经济变量(包括货币信贷、固定资产投资、消费、财政收支、

价格指数和汇率等)和宏观经济政策(包括货币政策、财政政策、产业政策、汇率政

策等)进行分析，预测未来的利率趋势，判断债券市场对上述变量及政策的反应，

并据此积极调整债券组合的平均久期，提高组合的投资收益。

在实际运作中，基金管理人将在研判市场资金利率走势的基础上，确定投资组

合的目标平均久期，并根据市场变化动态调整组合久期。当预测利率和收益率水平

上升时，选择短久期策略；当预测利率和收益率水平下降时，选择长久期策略。

3、类属配置策略

本基金对各固定收益品种的信用风险、成交活跃度、质押折算率等因素进行分

析，研究同期限利率品种与信用品种的利差变化趋势，确定各固定收益品种类属配

置策略，以获取不同类属之间利差变化所带来的投资收益。

4、个券选择策略

在债券组合平均久期和类属配置确定的基础上，本基金对影响个券定价的主

要因素，包括票息及付息频率、税赋、含权等因素进行分析，选择优质品种进入备

选债券池。在构建投资组合时，根据投资组合目标久期及流动性要求严选个券，以

构建理想的投资组合。

5、跨市场套利策略

跨市场套利是指利用同一固定收益类品种在不同市场的交易价格差进行套利。

由于目前各个债券市场处于相对分割状态，同一品种同一时间在两个市场可能在

在不同的价格，本基金将利用可以在两个市场同时交易的便利，进行跨市场套利，

提高组合的投资收益。

6、资产支持证券投资策略

本基金将采用基本面分析与现金流折现模型相结合的办法，对个券进行风险

考量及价值评估后再作投资。本基金将严格控制资产支持证券的总体投资规模并

进行分散投资，以降低流动性风险。

7、可转换债券（含可交换债券）投资策略

可转换债券（含可交换债券）兼具权益类证券与固定收益类证券的特性，具有

抵御下行风险、分享股票价格上涨收益的特点。可转换债券（含可交换债券）的选

择结合其债性和股性特征，在对公司基本面和转债条款深入研究的基础上进行估

值分析，投资于公司基本面优良、具有较高安全边际和良好流动性的可转换债券

（含可交换债券）。

8、信用债投资策略

本基金的信用债投资策略主要包括信用利差曲线配置和信用债券精选两个方

面。

（1）信用利差曲线策略。本基金通过对经济周期、信用债市场现状及发展趋

势的分析，判断信用利差的变化趋势，以此确定信用债的投资比例及行业配置比例。

当经济周期处于向上的阶段，企业盈利能力增强，经营性现金流改善，信用利差可

能收窄；反之，当经济周期处于向下的阶段，信用利差可能扩大。在信用债市场现

状分析方面，本基金要考察市场容量、债券结构、流动性等因素对信用利差变动的

影响；而在信用债市场发展趋势方面，本基金主要考察由于信用债供求变化对信用

利差的影响。

（2）信用债个券分析策略。本基金将对发债主体企业进行深入的基本面分析，

并结合债券的发行条款，以确定信用债券的实际信用风险状况及其信用利差水平，

挖掘并投资于信用风险相对较低、信用利差相对较大的优质品种。债券信用风险评

定需要重点分析企业财务结构、偿债能力、经营效益等财务信息，同时需要考虑企

业的经营环境等外部因素，着重分析企业未来的偿债能力，评估其违约风险水平。

本基金进行信用债投资时，所投资的信用债的信用评级范围和相应比例如下：

本基金投资的信用债券中（含资产支持证券，下同），其经国内信用评级机构

认定的评级须在AA+（含AA+）以上。评级为AAA的信用债投资占信用债资产的比

例不低于50%；评级为AA+的信用债投资占信用债资产的比例为0-50%。本基金主

动投资信用债采用债项评级，无债项评级的参照主体评级。如因评级下调不满足上

述要求的，将在评级报告发布之日起3个月内调整至符合比例要求。

本基金将综合参考国内依法成立并拥有证券评级资质的评级机构所出具的信

用评级（具体评级机构名单以基金管理人确认为准）。如出现同一时间多家评级机

构出具信用评级不同的情况，基金管理人需结合自身内部信用评级进行独立判断

与认定，以基金管理人的判断结果为准。

9、国债期货交易策略

本基金参与国债期货交易以套期保值为主要目的。本基金将结合国债交易市

场和期货交易市场的收益性、流动性的情况，通过多头或空头套期保值等投资策略

进行套期保值。

若相关法律法规发生变化时，基金管理人期货交易管理从其最新规定，以符合

上述法律法规和监管要求的变化。

10、信用衍生品投资策略

本基金按照风险管理原则，以风险对冲为目的，参与信用衍生品交易。本基金

将根据所持标的债券等固定收益品种的投资策略，审慎开展信用衍生品投资，合理

确定信用衍生品的投资金额、期限等。同时，本基金将加强基金投资信用衍生品的

交易对手方、创设机构的风险管理，合理分散交易对手方、创设机构的集中度，对

交易对手方、创设机构的财务状况、偿付能力及杠杆水平等进行必要的尽职调查与

严格的准入管理。

四、投资限制

1、组合限制

基金的投资组合应遵循以下限制：

（1）本基金对债券资产的投资比例不低于基金资产的80%，其中，投资于可

转换债券、可交换债券的比例不超过基金资产的20%；

（2）本基金保持不低于基金资产净值5％的现金或者到期日在一年以内的政

府债券，其中现金不包括结算备付金、存出保证金和应收申购款等；

（3）本基金持有一家公司发行的证券，其市值不超过基金资产净值的10％；

（4）本基金基金管理人管理的全部证券投资基金持有一家公司发行的证券，

不超过该证券的10％；完全按照有关指数的构成比例进行证券投资的证券投资基

金品种可以不受此条款规定的比例限制；

（5）本基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券的比例，不得超过基

金资产净值的10％；

（6）本基金持有的全部资产支持证券，其市值不得超过基金资产净值的20％；

（7）本基金持有的同一(指同一信用级别)资产支持证券的比例，不得超过该

资产支持证券规模的10％；

（8）本基金基金管理人管理的全部证券投资基金投资于同一原始权益人的各

类资产支持证券，不得超过其各类资产支持证券合计规模的10％；

（9）本基金进入全国银行间同业市场进行债券回购的最长期限为1年，债券

回购到期后不展期；

（10）本基金主动投资于流动性受限资产的市值合计不得超过基金资产净值

的15%；因证券市场波动、上市公司股票停牌、基金规模变动等基金管理人之外的

因素致使基金不符合该比例限制的，基金管理人不得主动新增流动性受限资产的

投资；

（11）本基金基金管理人管理的全部开放式证券投资基金(包括开放式证券投

资基金以及处于开放期的定期开放证券投资基金)持有一家上市公司发行的可流

通股票，不得超过该上市公司可流通股票的15%；本基金管理人管理的全部投资组

合持有一家上市公司发行的可流通股票，不得超过该上市公司可流通股票的30%；

（12）本基金与私募类证券资管产品及中国证监会认定的其他主体为交易对

手开展逆回购交易的，可接受质押品的资质要求应当与基金合同约定的投资范围

保持一致；

（13）本基金资产总值不超过基金资产净值的140%；

（14）本基金参与国债期货交易，应当遵守下列要求：

①本基金在任何交易日日终，持有的买入国债期货合约价值，不得超过基金资

产净值的15%；

②本基金在任何交易日日终，持有的卖出国债期货合约价值不得超过基金持

有的债券总市值的30%；

③本基金所持有的债券（不含到期日在一年以内的政府债券）市值和买入、卖

出国债期货合约价值，合计（轧差计算）应当符合基金合同关于债券投资比例的有

关约定；

④本基金在任何交易日内交易（不包括平仓）的国债期货合约的成交金额不得

超过上一交易日基金资产净值的30%。

（15）本基金不持有具有信用保护卖方属性的信用衍生品；本基金投资的信用

衍生品名义本金不得超过本基金中对应受保护债券面值的100%；投资于同一信用

保护卖方的各类信用衍生品名义本金合计不得超过基金资产净值的10%；因证券/

期货市场波动、证券发行人合并、基金规模变动等基金管理人之外的因素致使基金

不符合前述所规定比例限制的，基金管理人应在3个月之内进行调整；

（16）法律法规及中国证监会规定的和《基金合同》约定的其他投资限制。

除上述第（2）、（10）、（12）、（15）项情形之外，因证券/期货市场波动、

证券发行人合并、基金规模变动等基金管理人之外的因素致使基金投资比例不符

合上述规定投资比例的，基金管理人应当在10个交易日内进行调整，但中国证监

会规定的特殊情形除外。法律法规另有规定的，从其规定。

基金管理人应当自基金合同生效之日起6个月内使基金的投资组合比例符合

基金合同的有关约定。在上述期间内，本基金的投资范围、投资策略应当符合基金

合同的约定。基金托管人对基金的投资的监督与检查自基金合同生效之日起开始。

法律法规或监管部门取消上述限制，如适用于本基金，基金管理人在履行适当

程序后，则本基金投资不再受相关限制。

2、禁止行为

为维护基金份额持有人的合法权益，基金财产不得用于下列投资或者活动：

（1）承销证券；

（2）违反规定向他人贷款或者提供担保；

（3）从事承担无限责任的投资；

（4）买卖其他基金份额，但是中国证监会另有规定的除外；

（5）向其基金管理人、基金托管人出资；

（6）从事内幕交易、操纵证券交易价格及其他不正当的证券交易活动；

（7）法律、行政法规和中国证监会规定禁止的其他活动。

基金管理人运用基金财产买卖基金管理人、基金托管人及其控股股东、实际控

制人或者与其有重大利害关系的公司发行的证券或者承销期内承销的证券，或者

从事其他重大关联交易的，应当符合基金的投资目标和投资策略，遵循基金份额持

有人利益优先原则，防范利益冲突，建立健全内部审批机制和评估机制，按照市场

公平合理价格执行。相关交易必须事先得到基金托管人的同意，并按法律法规予以

披露。重大关联交易应提交基金管理人董事会审议，并经过三分之二以上的独立董

事通过。基金管理人董事会应至少每半年对关联交易事项进行审查。

法律、行政法规或监管部门取消上述禁止行为规定或从事关联交易的条件和

要求，本基金可不受相关限制。法律法规或监管部门对上述禁止行为规定或从事关

联交易的条件和要求进行变更的，本基金可以变更后的规定为准。经与基金托管人

协商一致，基金管理人可依据法律法规或监管部门规定直接对基金合同进行变更，

该变更无须召开基金份额持有人大会审议。

五、业绩比较基准

本基金采用“中证短债指数收益率*80%+活期存款利率(税后)*20%”作为业绩

比较基准。

中证短债指数由中证指数有限公司编制，旨在综合反映银行间和交易所市场

剩余期限在1年以下的国债、金融债、企业债、央行票据和短期融资券的整体价格

变动趋势。选择上述业绩比较基准能够比较准确地体现本基金的风险收益特征。

如果指数编制单位停止计算编制该指数或更改指数名称，或今后法律法规发

生变化，或有更适当的、更能为市场普遍接受的业绩比较基准推出，本基金管理人

可依据维护基金份额持有人合法权益的原则，在与基金托管人协商一致并按照监

管部门要求履行适当程序后，调整业绩比较基准并及时公告，而无需召开基金份额

持有人大会。

六、风险收益特征

本基金为债券型证券投资基金，预期收益和预期风险高于货币市场基金，低于

股票型证券投资基金、混合型证券投资基金。

七、基金管理人代表基金行使股东或债权人权利的处理原则及方法

1、基金管理人按照国家有关规定代表基金独立行使股东或债权人权利，保护

基金份额持有人的利益；

2、不谋求对上市公司的控股；

3、有利于基金财产的安全与增值；

4、不通过关联交易为自身、雇员、授权代理人或任何存在利害关系的第三人

牟取任何不当利益。

八、侧袋机制的实施和投资运作安排

当基金持有特定资产且存在或潜在大额赎回申请时，根据最大限度保护基金

份额持有人利益的原则，基金管理人经与基金托管人协商一致，并咨询会计师事务

所意见后，可以依照法律法规及基金合同的约定启用侧袋机制。

侧袋机制实施期间，本部分约定的投资组合比例、投资策略、组合限制、业绩

比较基准、风险收益特征等约定仅适用于主袋账户。

侧袋账户的实施条件、实施程序、运作安排、投资安排、特定资产的处置变现

和支付等对投资者权益有重大影响的事项详见本招募说明书“侧袋机制”章节的规

定。

第十部分基金的财产

一、基金资产总值

基金资产总值是指购买的各类证券及票据价值、银行存款本息和基金应收的

申购款以及其他投资所形成的价值总和。

二、基金资产净值

基金资产净值是指基金资产总值减去基金负债后的价值。

三、基金财产的账户

基金托管人根据相关法律法规、规范性文件为本基金开立资金账户、证券账户

以及投资所需的其他专用账户。开立的基金专用账户与基金管理人、基金托管人、

基金销售机构和基金登记机构自有的财产账户以及其他基金财产账户相独立。

四、基金财产的保管和处分

本基金财产独立于基金管理人、基金托管人和基金销售机构的财产，并由基金

托管人保管。基金管理人、基金托管人、基金登记机构和基金销售机构以其自有的

财产承担其自身的法律责任，其债权人不得对本基金财产行使请求冻结、扣押或其

他权利。除依法律法规和《基金合同》的规定处分外，基金财产不得被处分。

基金管理人、基金托管人因依法解散、被依法撤销或者被依法宣告破产等原因

进行清算的，基金财产不属于其清算财产。基金管理人管理运作基金财产所产生的

债权，不得与其固有资产产生的债务相互抵销；基金管理人管理运作不同基金的基

金财产所产生的债权债务不得相互抵销。非因基金财产本身承担的债务，不得对基

金财产强制执行。

第十一部分基金资产估值

一、估值日

本基金的估值日为本基金相关的证券交易场所的交易日以及国家法律法规规

定需要对外披露基金净值的非交易日。

二、估值对象

基金所拥有的股票、债券、国债期货合约、资产支持证券和银行存款本息、应

收款项、其它投资等资产及负债。

三、估值原则

基金管理人在确定相关金融资产和金融负债的公允价值时，应符合《企业会计

准则》、监管部门有关规定。

（一）对存在活跃市场且能够获取相同资产或负债报价的投资品种，在估值日

有报价的，除会计准则规定的例外情况外，应将该报价不加调整地应用于该资产或

负债的公允价值计量。估值日无报价且最近交易日后未发生影响公允价值计量的

重大事件的，应采用最近交易日的报价确定公允价值。有充足证据表明估值日或最

近交易日的报价不能真实反映公允价值的，应对报价进行调整，确定公允价值。

与上述投资品种相同，但具有不同特征的，应以相同资产或负债的公允价值为

基础，并在估值技术中考虑不同特征因素的影响。特征是指对资产出售或使用的限

制等，如果该限制是针对资产持有者的，那么在估值技术中不应将该限制作为特征

考虑。此外，基金管理人不应考虑因其大量持有相关资产或负债所产生的溢价或折

价。

（二）对不存在活跃市场的投资品种，应采用在当前情况下适用并且有足够可

利用数据和其他信息支持的估值技术确定公允价值。采用估值技术确定公允价值

时，应优先使用可观察输入值，只有在无法取得相关资产或负债可观察输入值或取

得不切实可行的情况下，才可以使用不可观察输入值。

（三）如经济环境发生重大变化或证券发行人发生影响证券价格的重大事件，

使潜在估值调整对前一估值日的基金资产净值的影响在0.25%以上的，应对估值进

行调整并确定公允价值。

四、估值方法

1、证券交易所上市的权益类证券的估值

交易所上市的有价证券（包括股票等），以其估值日在证券交易所挂牌的市价

（收盘价）估值；估值日无交易的，且最近交易日后经济环境未发生重大变化或证

券发行机构未发生影响证券价格的重大事件的，以最近交易日的市价（收盘价）估

值；如最近交易日后经济环境发生了重大变化或证券发行机构发生影响证券价格

的重大事件的，可参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素，调整最近交易市

价，确定公允价格；

2、处于未上市期间的权益类证券应区分如下情况处理：

（1）送股、转增股、配股和公开增发的新股，按估值日在证券交易所挂牌的

同一股票的估值方法估值；该日无交易的，以最近一日的市价（收盘价）估值；

（2）首次公开发行未上市的股票、债券，采用估值技术确定公允价值，在估

值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本估值；

（3）在发行时明确一定期限限售期的股票，包括但不限于非公开发行股票、

首次公开发行股票时公司股东公开发售股份、通过大宗交易取得的带限售期的股

票等，不包括停牌、新发行未上市、回购交易中的质押券等流通受限股票，按监管

机构或行业协会有关规定确定公允价值。

3、以公允价值计量的固定收益品种的估值

（1）对于已上市交易或挂牌转让的不含权固定收益品种，选取估值日第三方

估值机构提供的相应品种当日的估值全价进行估值；

（2）对于已上市交易或挂牌转让的含权固定收益品种，选取估值日第三方估

值机构提供的相应品种当日的唯一估值全价或推荐估值全价进行估值；

对于含投资者回售权的固定收益品种，行使回售权的，在回售登记日至实际

收款日期间选取第三方估值基准服务机构提供的相应品种的唯一估值全价或推

荐估值全价，同时应充分考虑发行人的信用风险变化对公允价值的影响。回售登

记期截止日（含当日）后未行使回售权的按照长待偿期所对应的价格进行估值。

（3）对于在交易所市场上市交易的公开发行的可转换债券等有活跃市场的含

转股权的债券，实行全价交易的债券选取估值日收盘价作为估值全价；实行净价交

易的债券选取估值日收盘价并加计每百元税前应计利息作为估值全价；

（4）对于未上市或未挂牌转让且不存在活跃市场的固定收益品种，应采用在

当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术确定其公允价

值。4、同一债券同时在两个或两个以上市场交易的，按债券所处的市场分别估值。

5、因持有股票而享有的配股权，采用估值技术确定公允价值，在估值技术难

以可靠计量公允价值的情况下，按成本估值。

6、国债期货合约以估值当日结算价进行估值。估值当日无结算价的，且最近

交易日后经济环境未发生重大变化的，采用最近交易日结算价估值。

7、当发生大额申购或赎回情形时，管理人可以采用摆动定价机制，以确保基

金估值的公平性。

8、如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映其公允价值的，基金

管理人可根据具体情况与基金托管人商定后，按最能反映公允价值的价格估值。

9、信用衍生品按第三方估值机构提供的当日估值价格进行估值，但基金管理

人应依法承担的估值责任不因委托而免除，选定第三方未提供估值价格的，依照有

关法律法规及企业会计准则的要求，采用合理估值技术确认公允价值。

10、相关法律法规以及监管部门有强制规定的，从其规定。如有新增事项，按

国家最新规定估值。

如基金管理人或基金托管人发现基金估值违反基金合同订明的估值方法、程

序及相关法律法规的规定或者未能充分维护基金份额持有人利益时，应立即通知

对方，共同查明原因，双方协商解决。

根据有关法律法规，基金资产净值计算和基金会计核算的义务由基金管理人

承担。本基金的基金会计责任方由基金管理人担任，因此，就与本基金有关的会计

问题，如经相关各方在平等基础上充分讨论后，仍无法达成一致的意见，按照基金

管理人对基金资产净值的计算结果对外予以公布。

五、估值程序

1、各类基金份额净值是按照每个工作日闭市后，该类基金资产净值除以当日

该类基金份额的余额数量计算，均精确到0.0001元，小数点后第5位四舍五入。

基金管理人可以设立大额赎回情形下的净值精度应急调整机制。国家法律法规另

有规定的，从其规定。

基金管理人每个工作日计算基金资产净值及各类基金份额净值，并按规定公

告。如遇特殊情况，经履行适当程序后，可以适当延迟计算或公告。

2、基金管理人应每个工作日对基金资产估值。但基金管理人根据法律法规或

基金合同的规定暂停估值时除外。基金管理人每个工作日对基金资产估值后，将当

日的基金资产净值和各类基金份额净值结果发送基金托管人，经基金托管人复核

无误后，由基金管理人按规定对外公布。

六、估值错误的处理

基金管理人和基金托管人将采取必要、适当、合理的措施确保基金资产估值的

准确性、及时性。当任一类基金份额净值小数点后4位以内(含第4位)发生估值

错误时，视为该类基金份额净值错误。

基金合同的当事人应按照以下约定处理：

1、估值错误类型

本基金运作过程中，如果由于基金管理人或基金托管人、或基金登记机构、或

销售机构、或投资人自身的过错造成估值错误，导致其他当事人遭受损失的，过错

的责任人应当对由于该估值错误遭受损失当事人(“受损方”)的直接损失按下述

“估值错误处理原则”给予赔偿，承担赔偿责任。

上述估值错误的主要类型包括但不限于：资料申报差错、数据传输差错、数据

计算差错、系统故障差错、下达指令差错等。

2、估值错误处理原则

（1）估值错误已发生，但尚未给当事人造成损失时，估值错误责任方应及时

协调各方，及时进行更正，因更正估值错误发生的费用由估值错误责任方承担；由

于估值错误责任方未及时更正已产生的估值错误，给当事人造成损失的，由估值错

误责任方对直接损失承担赔偿责任；若估值错误责任方已经积极协调，并且有协助

义务的当事人有足够的时间进行更正而未更正，则其应当承担相应赔偿责任。估值

错误责任方应对更正的情况向有关当事人进行确认，确保估值错误已得到更正。

（2）估值错误的责任方对有关当事人的直接损失负责，不对间接损失负责，

并且仅对估值错误的有关直接当事人负责，不对第三方负责。

（3）因估值错误而获得不当得利的当事人负有及时返还不当得利的义务。但

估值错误责任方仍应对估值错误负责。如果由于获得不当得利的当事人不返还或

不全部返还不当得利造成其他当事人的利益损失(“受损方”)，则估值错误责任方

应赔偿受损方的损失，并在其支付的赔偿金额的范围内对获得不当得利的当事人

享有要求交付不当得利的权利；如果获得不当得利的当事人已经将此部分不当得

利返还给受损方，则受损方应当将其已经获得的赔偿额加上已经获得的不当得利

返还的总和超过其实际损失的差额部分支付给估值错误责任方。

（4）估值错误调整采用尽量恢复至假设未发生估值错误的正确情形的方式。

3、估值错误处理程序

估值错误被发现后，有关的当事人应当及时进行处理，处理的程序如下：

（1）查明估值错误发生的原因，列明所有的当事人，并根据估值错误发生的

原因确定估值错误的责任方；

（2）根据估值错误处理原则或当事人协商的方法对因估值错误造成的损失进

行评估；

（3）根据估值错误处理原则或当事人协商的方法由估值错误的责任方进行更

正和赔偿损失；

（4）根据估值错误处理的方法，需要修改登记机构交易数据的，由登记机构

进行更正，并就估值错误的更正向有关当事人进行确认。

4、基金份额净值估值错误处理的方法如下：

（1）基金份额净值计算出现错误时，基金管理人应当立即予以纠正，通报基

金托管人，并采取合理的措施防止损失进一步扩大。

（2）错误偏差达到或超过该类基金份额净值的0.25%时，基金管理人应当通

报基金托管人并报中国证监会备案；错误偏差达到或超过该类基金份额净值的0.

5%时，基金管理人应当公告，并报中国证监会备案。

（3）前述内容如法律法规或监管机关另有规定的，从其规定处理。如果行业

另有通行做法，基金管理人和基金托管人应本着平等和保护基金份额持有人利益

的原则进行协商。

七、暂停估值的情形

1、基金投资所涉及的证券交易市场遇法定节假日或因其他原因暂停营业时；

2、因不可抗力致使基金管理人、基金托管人无法准确评估基金资产价值时；

3、当特定资产占前一估值日基金资产净值50%以上的，经与基金托管人协商

确认后，基金管理人应当暂停估值；

4、中国证监会和基金合同认定的其它情形。

八、基金净值的确认

用于基金信息披露的基金净值信息由基金管理人负责计算，基金托管人负责

进行复核。基金管理人应于每个开放日交易结束后计算当日的基金资产净值和基

金份额净值并发送给基金托管人。基金托管人对净值计算结果复核确认后发送给

基金管理人，由基金管理人按规定对基金净值予以公布。

九、特殊情况的处理

（1）基金管理人或基金托管人按基金合同约定的估值方法第8项进行估值时，

所造成的误差不作为基金资产估值错误处理；

（2）由于不可抗力，或由于证券、期货交易所、登记结算公司等机构发送的

数据错误等原因，基金管理人和基金托管人虽然已经采取必要、适当、合理的措施

进行检查，但未能发现错误的，由此造成的基金资产估值错误，基金管理人和基金

托管人免除赔偿责任，但基金管理人、基金托管人应当积极采取必要的措施减轻或

消除由此造成的影响。

十、实施侧袋机制期间的基金资产估值

本基金实施侧袋机制的，应根据本部分的约定对主袋账户资产进行估值并披

露主袋账户的基金净值信息，暂停披露侧袋账户份额净值。

第十二部分基金的收益与分配

一、基金利润的构成

基金利润指基金利息收入、投资收益、公允价值变动收益和其他收入扣除相关

费用后的余额，基金已实现收益指基金利润减去公允价值变动收益后的余额。

二、基金可供分配利润

基金可供分配利润指截至收益分配基准日基金未分配利润与未分配利润中已

实现收益的孰低数。

三、基金收益分配原则

1、在符合有关基金分红条件的前提下，本基金可以根据实际情况进行收益分

配，具体分配方案以公告为准；

2、本基金收益分配方式分两种：现金分红与红利再投资，投资者可选择现金

红利或将现金红利自动转为相应类别的基金份额进行再投资；若投资者不选择，本

基金默认的收益分配方式是现金分红；若投资者选择将现金红利自动转为基金份

额进行再投资，红利再投资取得的份额，其运作期的起算日和到期日与原持有基金

份额相同；

3、基金收益分配后基金份额净值不能低于面值，即基金收益分配基准日的基

金份额净值减去每单位基金份额收益分配金额后不能低于面值；

4、同一类别每一基金份额享有同等分配权；

5、法律法规或监管机关另有规定的，从其规定。

在不违反法律法规且对基金份额持有人利益无实质性不利影响的前提下，基

金管理人可对基金收益分配原则进行调整，无需召开基金份额持有人大会。

四、收益分配方案

收益分配方案中应载明截止收益分配基准日的可供分配利润、收益分配对象、

分配时间、分配数额及比例、分配方式等内容。

五、收益分配方案的确定、公告与实施

本基金收益分配方案由基金管理人拟定，并由基金托管人复核，依照《信息披

露办法》的有关规定在规定媒介公告。

六、基金收益分配中发生的费用

基金收益分配时所发生的银行转账或其他手续费用由投资者自行承担。当投

资者的现金红利小于一定金额，不足以支付银行转账或其他手续费用时，登记机构

可将基金份额持有人的现金红利自动转为相应类别的基金份额。红利再投资的计

算方法，依照《业务规则》执行。

七、实施侧袋机制期间的收益分配

本基金实施侧袋机制的，侧袋账户不进行收益分配。

第十三部分基金费用与税收

一、基金费用的种类

1、基金管理人的管理费；

2、基金托管人的托管费；

3、销售服务费；

4、《基金合同》生效后与基金相关的信息披露费用；

5、《基金合同》生效后与基金相关的会计师费、律师费、诉讼费和仲裁费等；

6、基金份额持有人大会费用；

7、基金的证券、期货交易费用；

8、基金的银行汇划费用；

9、基金的开户费用、账户维护费用；

10、按照国家有关规定和《基金合同》约定，可以在基金财产中列支的其他费

用。

二、基金费用计提方法、计提标准和支付方式

1、基金管理人的管理费

本基金的管理费按前一日基金资产净值的0.3%年费率计提。管理费的计算方

法如下：

H＝E×0.3%÷当年天数

H为每日应计提的基金管理费

E为前一日的基金资产净值

基金管理费每日计提，逐日累计至每月月末，按月支付。由基金托管人根据与

基金管理人核对一致的财务数据，自动在月初5个工作日内、按照指定的账户路

径进行资金支付，基金管理人无需再出具资金划拨指令。若遇法定节假日、休息日

等，支付日期顺延。费用自动扣划后，基金管理人应进行核对，如发现数据不符，

及时联系基金托管人协商解决。

2、基金托管人的托管费

本基金的托管费按前一日基金资产净值的0.12%的年费率计提。托管费的计算

方法如下：

H＝E×0.12%÷当年天数

H为每日应计提的基金托管费

E为前一日的基金资产净值

基金托管费每日计提，逐日累计至每月月末，按月支付。由基金托管人根据与

基金管理人核对一致的财务数据，自动在月初5个工作日内、按照指定的账户路

径进行资金支付，基金管理人无需再出具资金划拨指令。若遇法定节假日、休息日

等，支付日期顺延。费用自动扣划后，基金管理人应进行核对，如发现数据不符，

及时联系基金托管人协商解决。

3、销售服务费

本基金A类基金份额不收取销售服务费，C类基金份额的销售服务费年费率为

0.2%。本基金销售服务费按前一日C类基金份额的基金资产净值的0.2%年费率计

提。销售服务费的计算方法如下：

H＝E×0.2%÷当年天数

H为C类基金份额每日应计提的销售服务费

E为C类基金份额前一日的基金资产净值

销售服务费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付。由基金托管人根据与

基金管理人核对一致的财务数据，自动在月初5个工作日内、按照指定的账户路

径进行资金支付，基金管理人无需再出具资金划拨指令。若遇法定节假日、休息日

等，支付日期顺延。费用自动扣划后，基金管理人应进行核对，如发现数据不符，

及时联系基金托管人协商解决。

上述“一、基金费用的种类”中第4－10项费用，根据有关法规及相应协议规

定，按费用实际支出金额列入当期费用，由基金托管人从基金财产中支付。

三、不列入基金费用的项目

下列费用不列入基金费用：

1、基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或基

金财产的损失；

2、基金管理人和基金托管人处理与基金运作无关的事项发生的费用；

3、《基金合同》生效前的相关费用；

4、其他根据相关法律法规及中国证监会的有关规定不得列入基金费用的项目。

四、实施侧袋机制期间的基金费用

本基金实施侧袋机制的，与侧袋账户有关的费用可以从侧袋账户中列支，但应

待侧袋账户资产变现后方可列支，有关费用可酌情收取或减免，但不得收取管理费，

详见本招募说明书“侧袋机制”章节的规定。

五、基金税收

本基金运作过程中涉及的各纳税主体，其纳税义务按国家税收法律、法规执行。

基金财产投资的相关税收，由基金份额持有人承担，基金管理人或者其他扣缴义务

人按照国家有关税收征收的规定代扣代缴。

第十四部分基金的会计与审计

一、基金会计政策

1、基金管理人为本基金的会计责任方；

2、基金的会计年度为公历年度的1月1日至12月31日；

3、基金核算以人民币为记账本位币，以人民币元为记账单位；

4、会计制度执行国家有关会计制度；

5、本基金独立建账、独立核算；

6、基金管理人及基金托管人各自保留完整的会计账目、凭证并进行日常的会

计核算，按照有关规定编制基金会计报表；

7、基金托管人每月与基金管理人就基金的会计核算、报表编制等进行核对并

以书面方式确认。

二、基金的年度审计

1、基金管理人聘请与基金管理人、基金托管人相互独立的符合《中华人民共

和国证券法》规定的会计师事务所及其注册会计师对本基金的年度财务报表进行

审计。

2、会计师事务所更换经办注册会计师，应事先征得基金管理人同意。

3、基金管理人认为有充足理由更换会计师事务所，须通报基金托管人。更换

会计师事务所需按照《信息披露办法》的有关规定在规定媒介公告。

第十五部分基金的信息披露

一、本基金的信息披露应符合《基金法》、《运作办法》、《信息披露办法》、

《流动性风险管理规定》、《基金合同》及其他有关规定。

二、信息披露义务人

本基金信息披露义务人包括基金管理人、基金托管人、召集基金份额持有人大

会的基金份额持有人等法律法规和中国证监会规定的自然人、法人和非法人组织。

本基金信息披露义务人以保护基金份额持有人利益为根本出发点，按照法律

法规和中国证监会的规定披露基金信息，并保证所披露信息的真实性、准确性、完

整性、及时性、简明性和易得性。

本基金信息披露义务人应当在中国证监会规定时间内，将应予披露的基金信

息通过符合中国证监会规定条件的用以进行信息披露的全国性报刊（以下简称“规

定报刊”）及《信息披露办法》规定的互联网网站（以下简称“规定网站”）等媒

介披露，并保证基金投资者能够按照《基金合同》约定的时间和方式查阅或者复制

公开披露的信息资料。

三、本基金信息披露义务人承诺公开披露的基金信息，不得有下列行为：

1、虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏；

2、对证券投资业绩进行预测；

3、违规承诺收益或者承担损失；

4、诋毁其他基金管理人、基金托管人或者基金销售机构；

5、登载任何自然人、法人和非法人组织的祝贺性、恭维性或推荐性的文字；

6、中国证监会禁止的其他行为。

四、本基金公开披露的信息应采用中文文本。如同时采用外文文本的，基金信

息披露义务人应保证不同文本的内容一致。不同文本之间发生歧义的，以中文文本

为准。

本基金公开披露的信息采用阿拉伯数字；除特别说明外，货币单位为人民币元。

五、公开披露的基金信息

公开披露的基金信息包括：

（一）招募说明书、《基金合同》、托管协议、基金产品资料概要

1、《基金合同》是界定《基金合同》当事人的各项权利、义务关系，明确基

金份额持有人大会召开的规则及具体程序，说明基金产品的特性等涉及基金投资

者重大利益的事项的法律文件。

2、招募说明书应当最大限度地披露影响基金投资者决策的全部事项，说明基

金申购和赎回安排、基金投资、基金产品特性、风险揭示、信息披露及基金份额持

有人服务等内容。《基金合同》生效后，招募说明书的信息发生重大变更的，基金

管理人应当在三个工作日内，更新招募说明书并登载在规定网站上；招募说明书其

他信息发生变更的，基金管理人至少每年更新一次。基金终止运作的，基金管理人

不再更新招募说明书。

3、托管协议是界定基金托管人和基金管理人在基金财产保管及基金运作监督

等活动中的权利、义务关系的法律文件。

4、基金产品资料概要是招募说明书的摘要文件，用于向投资者提供简明的基

金概要信息。《基金合同》生效后，基金产品资料概要的信息发生重大变更的，基

金管理人应当在三个工作日内更新基金产品资料概要，并登载在规定网站及销售

机构网站或营业网点；基金产品资料概要其他信息发生变更的，基金管理人至少每

年更新一次。基金终止运作的，基金管理人不再更新产品资料概要。

基金管理人应将招募说明书提示性公告和《基金合同》提示性公告登载在规定

报刊上，将招募说明书、基金产品资料概要、《基金合同》和托管协议登载在规定

网站上，并将基金产品资料概要登载在销售机构网站或营业网点；基金托管人应当

将《基金合同》、托管协议登载在规定网站上。

（二）《基金合同》生效公告

基金管理人应当在规定媒介上登载《基金合同》生效公告。

（三）基金净值信息

《基金合同》生效后，在开始办理基金份额申购或者赎回前，基金管理人应当

至少每周在规定网站披露一次各类基金份额净值和基金份额累计净值。

在开始办理基金份额申购或者赎回后，基金管理人应当在不晚于每个开放日

的次日，通过规定网站、销售机构网站或者营业网点披露开放日的各类基金份额净

值和基金份额累计净值。

基金管理人应当在不晚于半年度和年度最后一日的次日，在规定网站披露半

年度和年度最后一日的各类基金份额净值和基金份额累计净值。

（四）基金份额申购、赎回价格

基金管理人应当在《基金合同》、招募说明书等信息披露文件上载明基金份额

申购、赎回价格的计算方式及有关申购、赎回费率，并保证投资者能够在基金销售

机构网站或营业网点查阅或者复制前述信息资料。

（五）基金定期报告，包括年度报告、中期报告和季度报告

基金管理人应当在每年结束之日起三个月内，编制完成年度报告，将年度报告

登载在规定网站上，并将年度报告提示性公告登载在规定报刊上。年度报告中的财

务会计报告应当经过符合《中华人民共和国证券法》规定的会计师事务所审计。

基金管理人应当在上半年结束之日起两个月内，编制完成中期报告，将中期报

告登载在规定网站上，并将中期报告提示性公告登载在规定报刊上。

基金管理人应当在季度结束之日起15个工作日内，编制完成季度报告，将季

度报告登载在规定网站上，并将季度报告提示性公告登载在规定报刊上。

《基金合同》生效不足2个月的，基金管理人可以不编制当期季度报告、中期

报告或者年度报告。

如报告期内出现单一投资者持有基金份额达到或超过基金总份额20%的情形，

为保障其他投资者的权益，基金管理人至少应当在定期报告“影响投资者决策的其

他重要信息”项下披露该投资者的类别、报告期末持有份额及占比、报告期内持有

份额变化情况及本基金的特有风险，中国证监会认定的特殊情形除外。

基金管理人应当在年度报告和中期报告中披露基金组合资产情况及其流动性

风险分析等。

（六）临时报告

本基金发生重大事件，有关信息披露义务人应当在2日内编制临时报告书，并

登载在规定报刊和规定网站上。

前款所称重大事件，是指可能对基金份额持有人权益或者基金份额的价格产

生重大影响的下列事件：

1、基金份额持有人大会的召开及决定的事项；

2、《基金合同》终止、基金清算；

3、转换基金运作方式、基金合并；

4、更换基金管理人、基金托管人、基金份额登记机构，基金改聘会计师事务

所；

5、基金管理人委托相关服务机构代为办理基金的份额登记、核算、估值等事

项，基金托管人委托相关服务机构代为办理基金的核算、估值、复核等事项；

6、基金管理人、基金托管人的法定名称、住所发生变更；

7、基金管理人变更持有百分之五以上股权的股东、基金管理人的实际控制人

变更；

8、基金管理人的高级管理人员、基金经理和基金托管人专门基金托管部门负

责人发生变动；

9、基金管理人的董事在最近12个月内变更超过百分之五十，基金管理人、基

金托管人专门基金托管部门的主要业务人员在最近12个月内变动超过百分之三十；

10、涉及基金财产、基金管理业务、基金托管业务的诉讼或仲裁；

11、基金管理人或其高级管理人员、基金经理因基金管理业务相关行为受到重

大行政处罚、刑事处罚，基金托管人或其专门基金托管部门负责人因基金托管业务

相关行为受到重大行政处罚、刑事处罚；

12、基金管理人运用基金财产买卖基金管理人、基金托管人及其控股股东、实

际控制人或者与其有重大利害关系的公司发行的证券或者承销期内承销的证券，

或者从事其他重大关联交易事项，但中国证监会另有规定的除外；

13、基金收益分配事项；

14、管理费、托管费、销售服务费、申购费、赎回费等费用计提标准、计提方

式和费率发生变更；

15、任一类别基金份额净值估值错误达基金份额净值百分之零点五；

16、本基金开始办理申购、赎回；

17、本基金发生巨额赎回并延期办理；

18、本基金连续发生巨额赎回并暂停接受赎回申请或延缓支付赎回款项；

19、本基金暂停接受申购、赎回申请或重新接受申购、赎回申请；

20、发生涉及基金申购、赎回事项调整或潜在影响投资者赎回等重大事项时；

21、基金管理人采用摆动定价机制进行估值；

22、调整基金份额类别设置；

23、本基金连续30、40、45个工作日出现基金份额持有人数量不满200人或

者基金资产净值低于5000万元情形的；

24、基金信息披露义务人认为可能对基金份额持有人权益或者基金份额的价

格产生重大影响的其他事项或中国证监会规定的其他事项。

（七）澄清公告

在《基金合同》存续期限内，任何公共媒介中出现的或者在市场上流传的消息

可能对基金份额价格产生误导性影响或者引起较大波动，以及可能损害基金份额

持有人权益的，相关信息披露义务人知悉后应当立即对该消息进行公开澄清。

（八）基金份额持有人大会决议

基金份额持有人大会决定的事项，应当依法报中国证监会备案，并予以公告。

（九）投资资产支持证券的信息披露

基金管理人应在年报及中期报告中披露基金持有的资产支持证券总额、资产

支持证券市值占基金净资产的比例和报告期内所有的资产支持证券明细。

基金管理人应在季度报告中披露基金持有的资产支持证券总额、资产支持证

券市值占基金净资产的比例和报告期末按市值占基金净资产比例大小排序的前10

名资产支持证券明细。

（十）实施侧袋机制期间的信息披露

本基金实施侧袋机制的，相关信息披露义务人应当根据法律法规、基金合同和

招募说明书的规定进行信息披露，详见本招募说明书“侧袋机制”章节的规定。

（十一）投资国债期货的相关公告

基金管理人在季度报告、中期报告、年度报告等定期报告和招募说明书（更新）

等文件中披露国债期货交易情况，包括交易政策、持仓情况、损益情况、风险指标

等，并充分揭示国债期货交易对基金总体风险的影响以及是否符合既定的交易政

策和交易目标等。

（十二）投资信用衍生品的信息披露

本基金投资信用衍生品的，基金管理人应当在季度报告、中期报告、年度报告

等定期报告和招募说明书（更新）等文件中详细披露信用衍生品的投资情况，包括

投资策略、持仓情况等，并充分揭示投资信用衍生品对基金总体风险的影响，以及

是否符合既定的投资策略和投资目标。

（十三）中国证监会规定的其他信息。

六、信息披露事务管理

基金管理人、基金托管人应当建立健全信息披露管理制度，指定专门部门及高

级管理人员负责管理信息披露事务。

基金信息披露义务人公开披露基金信息，应当符合中国证监会相关基金信息

披露内容与格式准则等法规的规定。

基金托管人应当按照相关法律法规、中国证监会的规定和《基金合同》的约定，

对基金管理人编制的基金资产净值、基金份额净值、基金份额申购赎回价格、定期

报告、更新的招募说明书、基金产品资料概要、基金清算报告等公开披露的相关基

金信息进行复核、审查，并向基金管理人进行书面或电子确认。

基金管理人、基金托管人应当在规定报刊中选择一家报刊披露本基金信息。基

金管理人、基金托管人应当向中国证监会基金电子披露网站报送拟披露的基金信

息，并保证相关报送信息的真实、准确、完整、及时。

基金管理人、基金托管人除依法在规定媒介上披露信息外，还可以根据需要在

其他公共媒介披露信息，但是其他公共媒介不得早于规定媒介披露信息，并且在不

同媒介上披露同一信息的内容应当一致。

为基金信息披露义务人公开披露的基金信息出具审计报告、法律意见书的专

业机构，应当制作工作底稿，并将相关档案至少保存到《基金合同》终止后10年。

七、信息披露文件的存放与查阅

依法必须披露的信息发布后，基金管理人、基金托管人应当按照相关法律法规

规定将信息置备于各自住所，供社会公众查阅、复制。

八、暂停或延迟披露基金相关信息的情形

1、不可抗力；

2、发生暂停估值的情形；

3、法律法规、基金合同或中国证监会规定的其他情况。

第十六部分侧袋机制

一、侧袋机制的实施条件和程序

当基金持有特定资产且存在或潜在大额赎回申请时，根据最大限度保护基金

份额持有人利益的原则，基金管理人经与基金托管人协商一致，并咨询会计师事务

所意见后，可以依照法律法规及基金合同的约定启用侧袋机制。

基金管理人应当在启用侧袋机制后及时发布临时公告，并及时聘请符合《中华

人民共和国证券法》规定的会计师事务所进行审计并披露专项审计意见。基金管理

人应当在启用侧袋机制当日报中国证监会及公司所在地中国证监会派出机构备案。

二、实施侧袋机制期间份额的申购与赎回

1、启用侧袋机制当日，本基金登记机构以基金份额持有人的原有账户份额为

基础，确认基金份额持有人的相应侧袋账户份额持有人名册和份额；当日收到的申

购申请，按照启用侧袋机制后的主袋账户份额办理；当日收到的赎回申请，仅办理

主袋账户份额的赎回申请并支付赎回款项。

2、实施侧袋机制期间，基金管理人不办理侧袋账户份额的申购、赎回和转换；

同时，基金管理人按照基金合同和招募说明书约定的政策办理主袋账户份额的赎

回，并根据主袋账户运作情况确定是否暂停申购。本招募说明书“第八部分基金

份额的申购与赎回”章节的申购、赎回规定适用于主袋账户份额。

3、基金管理人应按照主袋账户的份额净值办理主袋账户份额的申购和赎回。

巨额赎回按照单个开放日内主袋账户份额净赎回申请超过前一开放日主袋账户总

份额的10%认定。

三、实施侧袋机制期间的基金投资

侧袋机制实施期间，招募说明书“第九部分基金的投资”章节约定的投资组

合比例、投资策略、组合限制、业绩比较基准、风险收益特征等约定仅适用于主袋

账户。基金管理人计算各项投资运作指标和基金业绩指标时应当以主袋账户资产

为基准。

基金管理人原则上应当在侧袋机制启动后20个交易日内完成对主袋账户投资

组合的调整，因资产流动性受限等中国证监会规定的情形除外。

基金管理人不得在侧袋账户中进行除特定资产处置变现以外的其他投资操作。

四、实施侧袋机制期间的基金估值

本基金实施侧袋机制的，基金管理人和基金托管人应对主袋账户资产进行估

值并披露主袋账户的基金净值信息，暂停披露侧袋账户份额净值。侧袋账户的会计

核算应符合《企业会计准则》的相关要求。

五、实施侧袋账户期间的基金费用

1、本基金实施侧袋机制的，主袋账户的管理费、托管费、销售服务费按主袋

账户基金资产净值作为基数计提。

2、与处置侧袋账户资产相关的费用可从侧袋账户中列支，但应待侧袋账户资

产变现后方可列支，有关费用可酌情收取或减免，且不得收取管理费。

六、侧袋账户中特定资产的处置变现和支付

特定资产以可出售、可转让、恢复交易等方式恢复流动性后，基金管理人应当

按照基金份额持有人利益最大化原则，采取将特定资产予以处置变现等方式，及时

向侧袋账户份额持有人支付对应款项。

侧袋机制实施期间，无论侧袋账户资产是否全部完成变现，基金管理人都应当

及时向侧袋账户全部份额持有人支付已变现部分对应的款项。若侧袋账户资产无

法一次性完成处置变现，基金管理人在每次处置变现后均应按照相关法律法规要

求及时发布临时公告。

侧袋账户资产全部完成变现并终止侧袋机制后，基金管理人应及时聘请符合

《中华人民共和国证券法》规定的会计师事务所进行审计并披露专项审计意见。

七、侧袋机制的信息披露

1、临时公告

在启用侧袋机制、处置特定资产、终止侧袋机制以及发生其他可能对投资者利

益产生重大影响的事项后，基金管理人应及时发布临时公告。

2、净值信息

基金管理人应按照招募说明书“基金的信息披露”章节规定的基金净值信息披

露方式和频率披露主袋账户份额的基金份额净值和基金份额累计净值。实施侧袋

机制期间本基金暂停披露侧袋账户份额净值和累计净值。

3、定期报告

侧袋机制实施期间，基金管理人应当在定期报告中披露报告期内侧袋账户相

关信息，定期报告中的基金会计报表仅需针对主袋账户进行编制。会计师事务所对

年度报告进行审计时，应对报告期内侧袋机制运行相关的会计核算和年度报告披

露等发表审计意见。

第十七部分风险揭示

一、投资本基金的风险

1、市场风险

本基金主要投资于证券市场，而证券市场价格因受到经济因素、政治因素、投

资者心理和交易制度等各种因素的影响而产生波动，从而导致基金收益水平发生

变化，产生风险。主要的风险因素包括：

（1）政策风险。因财政政策、货币政策、产业政策、地区发展政策等国家宏

观政策发生变化，导致市场价格波动，影响基金收益而产生风险。

（2）经济周期风险。证券市场是国民经济的晴雨表，随着经济运行的周期性

变化，证券市场的收益水平也呈周期性变化，基金投资的收益水平也会随之变化，

从而产生风险。

（3）利率风险。金融市场利率的波动会导致证券市场价格和收益率的变动。

利率直接影响着债券的价格和收益率，影响着企业的融资成本和利润，导致证券市

场的价格和收益率的变动，使基金收益水平随之发生变化，从而产生风险。

（4）再投资风险。债券、票据偿付本息后以及回购到期后可能由于市场利率

的下降面临资金再投资的收益率低于原来利率，由此本基金面临再投资风险。

（5）信用风险。债券发行人不能按期还本付息或回购交易中交易对手在回购

到期履行交割责任时，不能偿还全部或部分证券或价款，都可能使本基金面临信用

风险。

（6）上市公司经营风险。上市公司的经营状况受多种因素的影响，如管理能

力、行业竞争、市场前景、技术更新、新产品研究开发等都会导致公司盈利发生变

化。如果基金所投资的上市公司经营不善，其债券价格可能下跌，或者能够用于分

配的利润减少，使基金投资收益下降。虽然基金可以通过投资多样化来分散这种非

系统风险，但不能完全避免。

（7）购买力风险。基金份额持有人收益将主要通过现金形式来分配，而现金

可能因为通货膨胀因素而使其购买力下降,从而使基金的实际收益下降。

（8）债券回购风险。债券回购为提升整体基金组合收益提供了可能，但也存

在一定的风险。债券回购的主要风险包括信用风险、投资风险及波动性加大的风险，

其中，信用风险指回购交易中交易对手在回购到期时，不能偿还全部或部分证券或

价款，造成基金净值损失的风险；投资风险是指在进行回购操作时，回购利率大于

债券投资收益而导致的风险以及由于回购操作导致投资总量放大，致使整个组合

风险放大的风险；而波动性加大的风险是指在进行回购操作时，在对基金组合收益

进行放大的同时，也对基金组合的波动性（标准差）进行了放大，即基金组合的风

险将会加大。回购比例越高，风险暴露程度也就越高，对基金净值造成损失的可能

性也就越大。

2、管理风险

在基金管理运作过程中，基金管理人的知识、经验、判断、决策、技能等，会

影响其对信息的占有以及对经济形势、证券价格走势的判断，从而影响基金收益水

平。

基金管理人和基金托管人的管理手段和管理技术等因素的变化也会影响基金

收益水平。

3、流动性风险

基金的流动性风险主要表现在两方面：一是基金管理人建仓时或为实现投资

收益而进行组合调整时，可能会由于特定投资标流动性相对不足而无法按预期的

价格将股票或债券买进或卖出；二是为应付投资者的赎回，当个券的流动性较差时，

基金管理人被迫在不适当的价格大量抛售股票或债券。两者均可能使基金净值受

到不利影响。

（1）基金申购、赎回安排

本基金为开放式，投资人可在本基金的开放日办理基金份额的申购和赎回业

务（对于每份基金份额，每个运作期到期日，基金份额持有人可就该基金份额提出

赎回申请）。为切实保护存量基金份额持有人的合法权益，遵循基金份额持有人利

益优先的原则，基金管理人将合理控制基金份额持有人集中度，审慎确认申购、赎

回业务申请，包括但不限于：

1）当接受申购申请对存量基金份额持有人利益构成潜在重大不利影响时，基

金管理人应当采取设定单一投资者申购金额上限或基金单日净申购比例上限、拒

绝大额申购、暂停基金申购等措施，切实保护存量基金份额持有人的合法权益。基

金管理人基于投资运作与风险控制的需要，可采取上述措施对基金规模予以控制。

2）当本基金发生大额申购或赎回情形时，基金管理人可以采用摆动定价机制，

以确保基金估值的公平性。

3）当前一估值日基金资产净值50%以上的资产出现无可参考的活跃市场价格

且采用估值技术仍导致公允价值存在重大不确定性时，经与基金托管人协商确认

后，基金管理人应当延缓支付赎回款项或暂停接受基金赎回申请。

本基金申购、赎回安排详见基金合同“第六部分基金份额的申购与赎回”章

节及本招募说明书“第八部分基金份额的申购与赎回”章节。

（2）拟投资市场、行业及资产的流动性风险评估

本基金的投资市场主要为证券交易所、全国银行间债券市场等流动性较好的

规范型交易场所，主要投资对象为具有良好流动性的金融工具，包括债券（含国债、

地方政府债、金融债、公司债、企业债、可转换债券、可交换债券、央行票据、中

期票据、短期融资券、超短期融资券以及中国证监会允许投资的其他债券）、资产

支持证券、债券回购、同业存单、银行存款（包括协议存款、定期存款及其他银行

存款）、货币市场工具、国债期货、信用衍生品、现金等，以及法律法规或中国证

监会允许投资的其他金融工具（但须符合中国证监会相关规定）；同时，本基金基

于分散投资的原则在行业和个券方面未有高集中度的特征，综合评估在正常市场

环境下本基金的流动性风险适中。

（3）巨额赎回情形下的流动性风险管理措施

根据《流动性风险管理规定》的相关要求，基金管理人对本基金实施流动性风

险管理，并针对性制定流动性风险管理措施，尽量避免或减小因发生流动性风险而

导致的投资者损失，最大程度的降低巨额赎回情形下的可能出现的流动性风险。

当基金出现巨额赎回时，基金管理人可以根据基金当时的资产组合状况决定

全额赎回或部分延期赎回。

1）全额赎回：当基金管理人认为有能力支付投资人的全部赎回申请时，按正

常赎回程序执行。

2）部分延期赎回：当基金管理人认为支付投资人的赎回申请有困难或认为因

支付投资人的赎回申请而进行的财产变现可能会对基金资产净值造成较大波动时，

基金管理人在当日接受赎回比例不低于上一开放日基金总份额的10%的前提下，可

对其余赎回申请延期办理。对于当日的赎回申请，应当按单个账户赎回申请量占赎

回申请总量的比例，确定当日受理的赎回份额；对于未能赎回部分，投资人在提交

赎回申请时可以选择延期赎回或取消赎回。选择延期赎回的，将自动转入下一个开

放日继续赎回，直到全部赎回为止；选择取消赎回的，当日未获受理的部分赎回申

请将被撤销。延期的赎回申请与下一开放日赎回申请一并处理，无优先权并以下一

开放日的各类基金份额净值为基础计算赎回金额，以此类推，直到全部赎回为止。

如投资人在提交赎回申请时未作明确选择，投资人未能赎回部分作自动延期赎回

处理。

3）在出现巨额赎回时，对于单个基金份额持有人当日超过上一开放日基金总

份额10%以上的赎回申请，基金管理人可以对超过的部分全部进行延期办理，具体

措施如下：延期的赎回申请将自动与下一个开放日赎回申请一并处理，无优先权并

以下一开放日的各类基金份额净值为基础计算赎回金额，以此类推，直到全部赎回

为止。如该单个基金份额持有人在提交赎回申请时未作明确选择，未能赎回部分作

自动延期赎回处理。对于此类持有人未超过上述比例的部分，管理人有权根据前述

“1）全额赎回”或“2）部分延期赎回”的方式与其他持有人的赎回申请一并办理。

但是，如此类持有人在提交赎回申请时选择取消赎回，则其当日未获受理的部分赎

回申请将被撤销。

本基金巨额赎回安排详见基金合同“第六部分基金份额的申购与赎回”章节

及本招募说明书“第八部分基金份额的申购与赎回”章节。

（4）实施备用的流动性风险管理工具的情形、程序及对投资者的潜在影响

在市场大幅波动、流动性枯竭等极端情况下发生无法应对投资者巨额赎回的

情形时，基金管理人将以保障投资者合法权益为前提，严格按照法律法规及基金合

同的规定，谨慎选取暂停接受赎回申请、延缓支付赎回款项、延期办理巨额赎回申

请、暂停基金估值、摆动定价、实施侧袋机制等流动性风险管理工具作为辅助措施。

对于各类流动性风险管理工具的使用，基金管理人将依照严格审批、审慎决策的原

则，及时有效地对风险进行监测和评估，使用前经过内部审批程序并与托管人协商

一致。在实际运用各类流动性风险管理工具时，投资者的赎回申请、赎回款项支付

等可能受到相应影响，基金管理人将密切关注市场资金动向，提前调整投资和头寸

安排，尽可能的避免出现不得不实施上述流动性风险管理工具的流动性风险，将对

投资者可能出现的潜在影响降至最低。

侧袋机制是一种流动性风险管理工具，是将特定资产分离至专门的侧袋账户

进行处置清算，并以处置变现后的款项向基金份额持有人进行支付，目的在于有效

隔离并化解风险。但基金启用侧袋机制后，侧袋账户份额将停止披露基金份额净值，

并不得办理申购、赎回和转换，仅主袋账户份额正常开放赎回，因此启用侧袋机制

时持有基金份额的持有人将在启用侧袋机制后同时持有主袋账户份额和侧袋账户

份额，侧袋账户份额不能赎回，其对应特定资产的变现时间具有不确定性，最终变

现价格也具有不确定性并且有可能大幅低于启用侧袋机制时的特定资产的估值，

基金份额持有人可能因此面临损失。

实施侧袋机制期间，因本基金不披露侧袋账户份额的净值，即便基金管理人在

基金定期报告中披露报告期末特定资产可变现净值或净值区间的，也不作为特定

资产最终变现价格的承诺，因此对于特定资产的公允价值和最终变现价格，基金管

理人不承担任何保证和承诺的责任。

基金管理人将根据主袋账户运作情况合理确定申购政策,因此实施侧袋机制

后主袋账户份额存在暂停申购的可能。

启用侧袋机制后，基金管理人计算各项投资运作指标和基金业绩指标时仅需

考虑主袋账户资产，基金业绩指标应当以主袋账户资产为基准，因此本基金披露的

业绩指标不能反映特定资产的真实价值及变化情况。

4、本基金特有风险

（1）本基金是债券型基金，基金资产主要投资于债券市场，因此本基金除承

担由于市场利率波动造成的利率风险外还要承担如企业债、公司债等信用品种的

发债主体信用恶化造成的信用风险。

（2）对于每份基金份额，在其每个运作期到期日前，基金管理人不接受基金

份额持有人对该基金份额的赎回申请，因此投资者投资本基金面临着运作期到期

日前无法进行赎回的流动性风险。

（3）对于每份基金份额，在其每个运作期到期日，基金份额持有人可就该基

金份额提出赎回申请。如果基金份额持有人在当期运作期到期日未申请赎回的，则

自该运作期到期日下一工作日起该基金份额进入下一运作期。

（4）本基金可投资资产支持证券，资产支持证券具有一定的价格波动风险、

流动性风险、信用风险等风险。价格波动风险指的是市场利率波动会导致资产支持

证券的收益率和价格波动。流动性风险指的是受资产支持证券市场规模及交易活

跃程度的影响，资产支持证券可能无法在同一价格水平上进行较大数量的买入或

卖出，存在一定的流动性风险。信用风险指的基金所投资的资产支持证券之债务人

出现违约，或在交易过程中发生交收违约，或由于资产支持证券信用质量降低导致

证券价格下降，造成基金财产损失。

（5）国债期货交易风险

本基金可参与国债期货交易，国债期货的交易可能面临市场风险、基差风险、

流动性风险。市场风险是因期货市场价格波动使所持有的期货合约价值发生变化

的风险。基差风险是期货市场的特有风险之一，是指由于期货与现货间的价差的波

动，影响套期保值或套利效果，使之发生意外损益的风险。流动性风险可分为两类：

一类为流通量风险，是指期货合约无法及时以所希望的价格建立或了结头寸的风

险，此类风险往往是由市场缺乏广度或深度导致的；另一类为资金量风险，是指资

金量无法满足保证金要求，使得所持有的头寸面临被强制平仓的风险.

（6）信用衍生品的投资风险

为对冲信用风险，本基金可能投资信用衍生品，信用衍生品的投资可能面临流

动性风险、偿付风险以及价格波动风险。

1）流动性风险

信用衍生品在交易转让过程中因无法找到交易对手或交易对手较少，导致难

以将信用衍生品以合理价格变现的风险。

2）偿付风险

在信用衍生品存续期间，由于不可控制的市场及环境变化，创设机构可能出现

经营状况不佳或创设机构的现金流与预期发生一定偏差，从而影响信用衍生品结

算的风险。

3）价格波动风险

由于创设机构或所受保护的债券主体经营状况或利率环境发生变化，引起信

用衍生品价格出现波动的风险。

（7）基金合同终止的风险

基金合同生效后，连续50个工作日出现基金份额持有人数量不满200人或者

基金资产净值低于5000万元情形的，基金管理人应及时通知基金托管人，在基金

管理人履行适当程序后，基金合同自动终止，无需召开基金份额持有人大会。故投

资者将面临基金合同自动终止的风险。

5、操作或技术风险

相关当事人在业务各环节操作过程中，因内部控制存在缺陷或者人为因素造

成操作失误或违反操作规程等引致的风险，例如，越权违规交易、会计部门欺诈、

交易错误、IT系统故障等风险。

在基金的各种交易行为或者后台运作中，可能因为技术系统的故障或者差错

而影响交易的正常进行或者导致基金份额持有人的利益受到影响。这种技术风险

可能来自基金管理公司、登记机构、销售机构、证券/期货交易所、证券/期货登记

结算机构等等。

6、合规性风险

合规性风险指基金管理或运作过程中，违反国家法律、法规的规定，或者基金

投资违反法规及基金合同有关规定的风险。

7、其他风险

（1）因技术因素而产生的风险，如电脑系统不可靠产生的风险；

（2）因基金业务快速发展而在制度建设、人员配备、内控制度建立等方面不

完善而产生的风险；

（3）因人为因素而产生的风险，如内幕交易、欺诈等行为产生的风险；

（4）对主要业务人员如基金经理的依赖而可能产生的风险；

（5）因战争、自然灾害等不可抗力导致的管理人、基金其他销售机构等机构

无法正常工作，从而影响基金的申购、赎回按正常时限完成的风险。

二、声明

1、本基金未经任何一级政府、机构及部门担保。基金投资者自愿投资于本基

金，须自行承担投资风险。

2、除管理人直接办理本基金的销售外，本基金还可通过基金管理人委托的其

他销售机构销售，但是，基金资产并不是销售机构的存款或负债，也没有经基金销

售机构担保收益，销售机构并不能保证其收益或本金安全。

第十八部分基金合同的变更、终止与基金财产的清算

一、《基金合同》的变更

1、变更基金合同涉及法律法规规定或基金合同约定应经基金份额持有人大会

决议通过的事项的，应召开基金份额持有人大会决议通过。对于法律法规规定和基

金合同约定可不经基金份额持有人大会决议通过的事项，由基金管理人和基金托

管人同意后变更并公告，并按法律法规或监管规定报中国证监会备案。

2、关于《基金合同》变更的基金份额持有人大会决议自生效后方可执行，并

自决议生效后两日内在规定媒介公告。

二、《基金合同》的终止事由

有下列情形之一的，经履行相关程序后，《基金合同》应当终止：

1、基金份额持有人大会决定终止的；

2、基金管理人、基金托管人职责终止，在6个月内没有新基金管理人、新基

金托管人承接的；

3、《基金合同》约定的其他情形；

4、相关法律法规和中国证监会规定的其他情况。

三、基金财产的清算

1、基金财产清算小组：自出现《基金合同》终止事由之日起30个工作日内成

立清算小组，基金管理人组织基金财产清算小组并在中国证监会的监督下进行基

金清算。

2、基金财产清算小组组成：基金财产清算小组成员由基金管理人、基金托管

人、具有从事证券相关业务资格的注册会计师、律师以及中国证监会指定的人员组

成。基金财产清算小组可以聘用必要的工作人员。

3、基金财产清算小组职责：基金财产清算小组负责基金财产的保管、清理、

估价、变现和分配。基金财产清算小组可以依法进行必要的民事活动。

4、基金财产清算程序：

（1）《基金合同》终止情形出现时，由基金财产清算小组统一接管基金；

（2）对基金财产和债权债务进行清理和确认；

（3）对基金财产进行估值和变现；

（4）制作清算报告；

（5）聘请会计师事务所对清算报告进行外部审计，聘请律师事务所对清算报

告出具法律意见书；

（6）将清算报告报中国证监会备案并公告；

（7）对基金剩余财产进行分配。

5、基金财产清算的期限为6个月，但因本基金所持证券的流动性受到限制而

不能及时变现的，清算期限可相应顺延。

四、清算费用

清算费用是指基金财产清算小组在进行基金清算过程中发生的所有合理费用，

清算费用由基金财产清算小组优先从基金财产中支付。

五、基金财产清算剩余资产的分配

依据基金财产清算的分配方案，将基金财产清算后的全部剩余资产扣除基金

财产清算费用、交纳所欠税款并清偿基金债务后，按基金份额持有人持有的基金份

额比例进行分配。

六、基金财产清算的公告

清算过程中的有关重大事项须及时公告；基金财产清算报告经符合《中华人民

共和国证券法》规定的会计师事务所审计并由律师事务所出具法律意见书后报中

国证监会备案并公告。基金财产清算公告于基金财产清算报告报中国证监会备案

后5个工作日内由基金财产清算小组进行公告，基金财产清算小组应当将清算报

告登载在规定网站上，并将清算报告提示性公告登载在规定报刊上。

七、基金财产清算账册及文件的保存

基金财产清算账册及有关文件由基金托管人保存，保存期限不低于法律法规

规定的最低期限。

第十九部分基金合同的内容摘要

一、基金份额持有人、基金管理人和基金托管人的权利、义务

（一）基金份额持有人

基金投资者持有本基金份额的行为即视为对《基金合同》的承认和接受，基金

投资者自依据《基金合同》取得基金份额，即成为本基金份额持有人和《基金合同》

的当事人，直至其不再持有本基金的基金份额。基金份额持有人作为《基金合同》

当事人并不以在《基金合同》上书面签章或签字为必要条件。

同一类别每份基金份额具有同等的合法权益。

1、根据《基金法》、《运作办法》及其他有关规定，基金份额持有人的权利

包括但不限于：

（1）分享基金财产收益；

（2）参与分配清算后的剩余基金财产；

（3）依法转让或者申请赎回其持有的基金份额；

（4）按照规定要求召开基金份额持有人大会或者召集基金份额持有人大会；

（5）出席或者委派代表出席基金份额持有人大会，对基金份额持有人大会审

议事项行使表决权；

（6）查阅或者复制公开披露的基金信息资料；

（7）监督基金管理人的投资运作；

（8）对基金管理人、基金托管人、基金服务机构损害其合法权益的行为依法

提起诉讼或仲裁；

（9）法律法规及中国证监会规定的和《基金合同》约定的其他权利。

2、根据《基金法》、《运作办法》及其他有关规定，基金份额持有人的义务

包括但不限于：

（1）认真阅读并遵守《基金合同》、招募说明书等信息披露文件；

（2）了解所投资基金产品，了解自身风险承受能力，自主判断基金的投资价

值，自主做出投资决策，自行承担投资风险；

（3）关注基金信息披露，及时行使权利和履行义务；

（4）交纳基金申购款项及法律法规和《基金合同》所规定的费用；

（5）在其持有的基金份额范围内，承担基金亏损或者《基金合同》终止的有

限责任；

（6）不从事任何有损基金及其他《基金合同》当事人合法权益的活动；

（7）执行生效的基金份额持有人大会的决议；

（8）返还在基金交易过程中因任何原因获得的不当得利；

（9）法律法规及中国证监会规定的和《基金合同》约定的其他义务。

（二）基金管理人的权利与义务

1、根据《基金法》、《运作办法》及其他有关规定，基金管理人的权利包括

但不限于：

（1）依法募集资金；

（2）自《基金合同》生效之日起，根据法律法规和《基金合同》独立运用并

管理基金财产；

（3）依照《基金合同》收取基金管理费以及法律法规规定或中国证监会批准

的其他费用；

（4）销售基金份额；

（5）按照规定召集基金份额持有人大会；

（6）依据《基金合同》及有关法律规定监督基金托管人，如认为基金托管人

违反了《基金合同》及国家有关法律规定，应呈报中国证监会和其他监管部门，并

采取必要措施保护基金投资者的利益；

（7）在基金托管人更换时，提名新的基金托管人；

（8）选择、更换基金销售机构，对基金销售机构的相关行为进行监督和处理；

（9）担任或委托其他符合条件的机构担任登记机构办理基金登记业务并获得

《基金合同》规定的费用；

（10）依据《基金合同》及有关法律规定决定基金收益的分配方案；

（11）在《基金合同》约定的范围内，拒绝或暂停受理申购与赎回申请；

（12）依照法律法规为基金的利益对被投资公司行使相关权利，为基金的利益

行使因基金财产投资于证券所产生的权利；

（13）在法律法规允许的前提下，为基金的利益依法为基金进行融资；

（14）以基金管理人的名义，代表基金份额持有人的利益行使诉讼权利或者实

施其他法律行为；

（15）选择、更换律师事务所、会计师事务所、证券经纪商或其他为基金提供

服务的外部机构；

（16）在符合有关法律、法规的前提下，制订和调整有关基金申购、赎回、转

换和非交易过户等业务规则；

（17）法律法规及中国证监会规定的和《基金合同》约定的其他权利。

2、根据《基金法》、《运作办法》及其他有关规定，基金管理人的义务包括

但不限于：

（1）依法募集资金，办理或者委托经中国证监会认定的其他机构代为办理基

金份额的申购、赎回和登记事宜；

（2）办理基金备案手续；

（3）自《基金合同》生效之日起，以诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用

基金财产；

（4）配备足够的具有专业资格的人员进行基金投资分析、决策，以专业化的

经营方式管理和运作基金财产；

（5）建立健全内部风险控制、监察与稽核、财务管理及人事管理等制度，保

证所管理的基金财产和基金管理人的财产相互独立，对所管理的不同基金分别管

理，分别记账，进行证券投资；

（6）除依据《基金法》、《基金合同》及其他有关规定外，不得利用基金财

产为自己及任何第三人谋取利益，不得委托第三人运作基金财产；

（7）依法接受基金托管人的监督；

（8）采取适当合理的措施使计算基金份额申购、赎回和注销价格的方法符合

《基金合同》等法律文件的规定，按有关规定计算并公告基金净值信息，确定基金

份额申购、赎回的价格；

（9）进行基金会计核算并编制基金财务会计报告；

（10）编制季度报告、中期报告和年度报告；

（11）严格按照《基金法》、《基金合同》及其他有关规定，履行信息披露及

报告义务；

（12）保守基金商业秘密，不泄露基金投资计划、投资意向等。除《基金法》、

《基金合同》及其他有关规定另有规定外，在基金信息公开披露前应予保密，不向

他人泄露；

（13）按《基金合同》的约定确定基金收益分配方案，及时向基金份额持有人

分配基金收益；

（14）按规定受理申购与赎回申请，及时、足额支付赎回款项；

（15）依据《基金法》、《基金合同》及其他有关规定召集基金份额持有人大

会或配合基金托管人、基金份额持有人依法召集基金份额持有人大会；

（16）按规定保存基金财产管理业务活动的会计账册、报表、记录和其他相关

资料不低于法律法规规定的最低期限；

（17）确保需要向基金投资者提供的各项文件或资料在规定时间发出，并且保

证投资者能够按照《基金合同》规定的时间和方式，随时查阅到与基金有关的公开

资料，并在支付合理成本的条件下得到有关资料的复印件；

（18）组织并参加基金财产清算小组，参与基金财产的保管、清理、估价、变

现和分配；

（19）面临解散、依法被撤销或者被依法宣告破产时，及时报告中国证监会并

通知基金托管人；

（20）因违反《基金合同》导致基金财产的损失或损害基金份额持有人合法权

益时，应当承担赔偿责任，其赔偿责任不因其退任而免除；

（21）监督基金托管人按法律法规和《基金合同》规定履行自己的义务，基金

托管人违反《基金合同》造成基金财产损失时，基金管理人应为基金份额持有人利

益向基金托管人追偿；

（22）当基金管理人将其义务委托第三方处理时，应当对第三方处理有关基金

事务的行为承担责任；

（23）以基金管理人名义，代表基金份额持有人利益行使诉讼权利或实施其他

法律行为；

（24）执行生效的基金份额持有人大会的决议；

（25）建立并保存基金份额持有人名册；

（26）法律法规及中国证监会规定的和《基金合同》约定的其他义务。

（三）基金托管人的权利与义务

1、根据《基金法》、《运作办法》及其他有关规定，基金托管人的权利包括

但不限于：

（1）自《基金合同》生效之日起，依法律法规和《基金合同》的规定安全保

管基金财产；

（2）依《基金合同》约定获得基金托管费以及法律法规规定或监管部门批准

的其他费用；

（3）监督基金管理人对本基金的投资运作，如发现基金管理人有违反《基金

合同》及国家法律法规行为，对基金财产、其他当事人的利益造成重大损失的情形，

应呈报中国证监会，并采取必要措施保护基金投资者的利益；

（4）根据相关市场规则，为基金开设资金账户、证券账户等投资所需账户、

为基金办理证券交易资金清算；

（5）提议召开或召集基金份额持有人大会；

（6）在基金管理人更换时，提名新的基金管理人；

（7）法律法规及中国证监会规定的和《基金合同》约定的其他权利。

2、根据《基金法》、《运作办法》及其他有关规定，基金托管人的义务包括

但不限于：

（1）以诚实信用、勤勉尽责的原则持有并安全保管基金财产；

（2）设立专门的托管部门，具有符合要求的营业场所，配备足够的、合格的

熟悉托管业务的专职人员，负责基金财产托管事宜；

（3）建立健全内部风险控制、监察与稽核、财务管理及人事管理等制度，确

保基金财产的安全，保证其托管的基金财产与基金托管人自有财产以及不同的基

金财产相互独立；对所托管的不同的基金分别设置账户，独立核算，分账管理，保

证不同基金之间在账户设置、资金划拨、账册记录等方面相互独立；

（4）除依据《基金法》、《基金合同》及其他有关规定外，不得利用基金财

产为自己及任何第三人谋取利益，不得委托第三人托管基金财产；

（5）保管由基金管理人代表基金签订的与基金有关的重大合同及有关凭证；

（6）按规定开设基金财产的资金账户和证券账户等投资所需账户，按照《基

金合同》的约定，根据基金管理人的投资指令，及时办理清算、交割事宜；

（7）保守基金商业秘密，除《基金法》、《基金合同》及其他有关规定另有

规定外，在基金信息公开披露前予以保密，不得向他人泄露；

（8）复核、审查基金管理人计算的基金资产净值、基金份额净值、基金份额

申购、赎回价格；

（9）办理与基金托管业务活动有关的信息披露事项；

（10）对基金财务会计报告、季度报告、中期报告和年度报告出具意见，说明

基金管理人在各重要方面的运作是否严格按照《基金合同》的规定进行；如果基金

管理人有未执行《基金合同》规定的行为，还应当说明基金托管人是否采取了适当

的措施；

（11）保存基金托管业务活动的记录、账册、报表和其他相关资料不低于法律

法规规定的最低期限；

（12）从基金基金管理人或委托登记机构处接收基金份额持有人名册；

（13）按规定制作相关账册并与基金管理人核对；

（14）依据基金管理人的指令或有关规定向基金份额持有人支付基金收益和

赎回款项；

（15）依据《基金法》、《基金合同》及其他有关规定，召集基金份额持有人

大会或配合基金管理人、基金份额持有人依法召集基金份额持有人大会；

（16）按照法律法规和《基金合同》的规定监督基金管理人的投资运作；

（17）参加基金财产清算小组，参与基金财产的保管、清理、估价、变现和分

配；

（18）面临解散、依法被撤销或者被依法宣告破产时，及时报告中国证监会和

银行业监督管理机构，并通知基金管理人；

（19）因违反《基金合同》导致基金财产损失时，应承担赔偿责任，其赔偿责

任不因其退任而免除；

（20）按规定监督基金管理人按法律法规和《基金合同》规定履行自己的义务，

基金管理人因违反《基金合同》造成基金财产损失时，应为基金份额持有人利益向

基金管理人追偿；

（21）执行生效的基金份额持有人大会的决议；

（22）法律法规及中国证监会规定的和《基金合同》约定的其他义务。

二、基金份额持有人大会召集、议事及表决的程序和规则

基金份额持有人大会由基金份额持有人组成，基金份额持有人的合法授权代

表有权代表基金份额持有人出席会议并表决。基金份额持有人持有的每一基金份

额拥有平等的投票权。

本基金份额持有人大会不设日常机构。在本基金存续期内，根据本基金的运作

需要，基金份额持有人大会可以设立日常机构，日常机构的设立与运作应当根据相

关法律法规和中国证监会的规定进行。

（一）召开事由

1、当出现或需要决定下列事由之一的，应当召开基金份额持有人大会，但法

律法规另有规定或《基金合同》另有约定的除外：

（1）终止《基金合同》；

（2）更换基金管理人；

（3）更换基金托管人；

（4）转换基金运作方式；

（5）调整基金管理人、基金托管人的报酬标准或提高销售服务费；

（6）变更基金类别；

（7）本基金与其他证券投资基金的合并；

（8）变更基金投资目标、范围或策略；

（9）变更基金份额持有人大会程序；

（10）基金管理人或基金托管人要求召开基金份额持有人大会；

（11）单独或合计持有本基金总份额10%以上（含10%）基金份额的基金份额

持有人（以基金管理人或基金托管人收到提议当日的基金份额计算，下同）就同一

事项书面要求召开基金份额持有人大会；

（12）对本基金合同当事人权利和义务产生重大影响的其他事项；

（13）法律法规、《基金合同》或中国证监会规定的其他应当召开基金份额持

有人大会的事项。

2、在法律法规规定和《基金合同》约定的范围内且对基金份额持有人利益无

实质性不利影响的前提下，以下情况可由基金管理人和基金托管人协商一致后修

改，不需召开基金份额持有人大会：

（1）法律法规要求增加或调整的基金费用的收取；

（2）调整本基金的申购费率、调低销售服务费或变更收费方式，停止对现有

基金份额类别的销售、调整现有基金份额类别的费率水平或增加新的基金份额类

别等；

（3）因相应的法律法规发生变动而应当对《基金合同》进行修改；

（4）对《基金合同》的修改对基金份额持有人利益无实质性不利影响或修改

不涉及《基金合同》当事人权利义务关系发生变化；

（5）在法律法规规定或中国证监会许可的范围内调整有关申购、赎回、转换、

交易、非交易过户、转托管等业务规则；

（6）本基金在履行适当程序后推出新业务或服务；

（7）按照法律法规和《基金合同》规定不需召开基金份额持有人大会的其他

情形。

（二）会议召集人及召集方式

1、除法律法规规定或《基金合同》另有约定外，基金份额持有人大会由基金

管理人召集。

2、基金管理人未按规定召集或不能召开时，由基金托管人召集。

3、基金托管人认为有必要召开基金份额持有人大会的，应当向基金管理人提

出书面提议。基金管理人应当自收到书面提议之日起10日内决定是否召集，并书

面告知基金托管人。基金管理人决定召集的，应当自出具书面决定之日起60日内

召开；基金管理人决定不召集，基金托管人仍认为有必要召开的，应当由基金托管

人自行召集，并自出具书面决定之日起60日内召开并告知基金管理人，基金管理

人应当配合。

4、代表基金份额10%以上（含10%）的基金份额持有人就同一事项书面要求召

开基金份额持有人大会，应当向基金管理人提出书面提议。基金管理人应当自收到

书面提议之日起10日内决定是否召集，并书面告知提出提议的基金份额持有人代

表和基金托管人。基金管理人决定召集的，应当自出具书面决定之日起60日内召

开；基金管理人决定不召集，代表基金份额10%以上（含10%）的基金份额持有人

仍认为有必要召开的，应当向基金托管人提出书面提议。基金托管人应当自收到书

面提议之日起10日内决定是否召集，并书面告知提出提议的基金份额持有人代表

和基金管理人；基金托管人决定召集的，应当自出具书面决定之日起60日内召开

并告知基金管理人，基金管理人应当配合。

5、代表基金份额10%以上（含10%）的基金份额持有人就同一事项要求召开基

金份额持有人大会，而基金管理人、基金托管人都不召集的，单独或合计代表基金

份额10%以上（含10%）的基金份额持有人有权自行召集，并至少提前30日报中国

证监会备案。基金份额持有人依法自行召集基金份额持有人大会的，基金管理人、

基金托管人应当配合，不得阻碍、干扰。

6、基金份额持有人会议的召集人负责选择确定开会时间、地点、方式和权益

登记日。

（三）召开基金份额持有人大会的通知时间、通知内容、通知方式

1、召开基金份额持有人大会，召集人应于会议召开前30日，在规定媒介公

告。基金份额持有人大会通知应至少载明以下内容：

（1）会议召开的时间、地点和会议形式；

（2）会议拟审议的事项、议事程序和表决方式；

（3）有权出席基金份额持有人大会的基金份额持有人的权益登记日；

（4）授权委托证明的内容要求（包括但不限于代理人身份，代理权限和代理

有效期限等）、送达时间和地点；

（5）会务常设联系人姓名及联系电话；

（6）出席会议者必须准备的文件和必须履行的手续；

（7）召集人需要通知的其他事项。

2、采取通讯开会方式并进行表决的情况下，由会议召集人决定在会议通知中

说明本次基金份额持有人大会所采取的具体通讯方式、委托的公证机关及其联系

方式和联系人、书面表决意见寄交的截止时间和收取方式。

3、如召集人为基金管理人，还应另行书面通知基金托管人到指定地点对表决

意见的计票进行监督；如召集人为基金托管人，则应另行书面通知基金管理人到指

定地点对表决意见的计票进行监督；如召集人为基金份额持有人，则应另行书面通

知基金管理人和基金托管人到指定地点对表决意见的计票进行监督。基金管理人

或基金托管人拒不派代表对书面表决意见的计票进行监督的，不影响表决意见的

计票效力。

（四）基金份额持有人出席会议的方式

基金份额持有人大会可通过现场开会方式、通讯开会方式或法律法规、监管机

构允许的其他方式召开，会议的召开方式由会议召集人确定。

1、现场开会。由基金份额持有人本人出席或以代理投票授权委托证明委派代

表出席，现场开会时基金管理人和基金托管人的授权代表应当列席基金份额持有

人大会，基金管理人或基金托管人不派代表列席的，不影响表决效力。现场开会同

时符合以下条件时，可以进行基金份额持有人大会议程：

（1）亲自出席会议者持有基金份额的凭证、受托出席会议者出具的基金份额

持有人持有基金份额的凭证及基金份额持有人的代理投票授权委托证明符合法律

法规、《基金合同》和会议通知的规定，并且持有基金份额的凭证与基金管理人持

有的登记资料相符；

（2）经核对，汇总到会者出示的在权益登记日持有基金份额的凭证显示，有

效的基金份额不少于本基金在权益登记日基金总份额的二分之一（含二分之一）。

若到会者在权益登记日代表的有效的基金份额少于本基金在权益登记日基金总份

额的二分之一，召集人可以在原公告的基金份额持有人大会召开时间的3个月以

后、6个月以内，就原定审议事项重新召集基金份额持有人大会。重新召集的基金

份额持有人大会到会者在权益登记日代表的有效的基金份额应不少于本基金在权

益登记日基金总份额的三分之一（含三分之一）。

2、通讯开会。通讯开会系指基金份额持有人将其对表决事项的投票以书面形

式或基金合同约定的其他方式在表决截止日以前送达至召集人指定的地址或系统。

通讯开会应以书面方式或基金合同约定的其他方式进行表决。

在同时符合以下条件时，通讯开会的方式视为有效：

（1）会议召集人按《基金合同》约定公布会议通知后，在2个工作日内连续

公布相关提示性公告；

（2）召集人按基金合同约定通知基金托管人（如果基金托管人为召集人，则

为基金管理人）到指定地点对书面表决意见的计票进行监督。会议召集人在基金托

管人（如果基金托管人为召集人，则为基金管理人）和公证机关的监督下按照会议

通知规定的方式收取份额持有人的书面表决意见；基金托管人或基金管理人经通

知不参加收取书面表决意见的，不影响表决效力；

（3）本人直接出具书面意见或授权他人代表出具书面意见的，基金份额持有

人所持有的基金份额不小于在权益登记日基金总份额的二分之一（含二分之一）；

若本人直接出具书面意见或授权他人代表出具书面意见基金份额持有人所持有的

基金份额小于在权益登记日基金总份额的二分之一，召集人可以在原公告的基金

份额持有人大会召开时间的3个月以后、6个月以内，就原定审议事项重新召集基

金份额持有人大会。重新召集的基金份额持有人大会应当有代表三分之一以上（含

三分之一）基金份额的基金份额持有人直接出具书面意见或授权他人代表出具书

面意见；

（4）上述第（3）项中直接出具书面意见的基金份额持有人或受托代表他人出

具书面意见的代理人，同时提交的持有基金份额的凭证、受托出具书面意见的代理

人出具的基金份额持有人持有基金份额的凭证及基金份额持有人的代理投票授权

委托证明符合法律法规、《基金合同》和会议通知的规定，并与基金登记机构记录

相符。

3、在不与法律法规冲突的前提下，基金份额持有人大会亦可采用网络、电话、

短信等其他非现场方式或者以现场方式与非现场方式相结合的方式召开，会议程

序比照现场开会和通讯开会的程序进行。基金份额持有人可以采用书面、网络、电

话、短信或其他方式进行表决，具体方式由会议召集人确定并在会议通知中列明。

4、在不与法律法规冲突的前提下，基金份额持有人可采用其他书面或非书面

方式授权他人代为出席基金份额持有人大会并行使表决权，授权方式可以采用书

面、网络、电话、短信或其他方式，具体方式在会议通知中列明。

（五）议事内容与程序

1、议事内容及提案权

议事内容为关系基金份额持有人利益的重大事项，如《基金合同》的重大修改、

决定终止《基金合同》、更换基金管理人、更换基金托管人、与其他证券投资基金

合并、法律法规及《基金合同》规定的其他事项以及会议召集人认为需提交基金份

额持有人大会讨论的其他事项。

基金份额持有人大会的召集人发出召集会议的通知后，对原有提案的修改应

当在基金份额持有人大会召开前及时公告。

基金份额持有人大会不得对未事先公告的议事内容进行表决。

2、议事程序

（1）现场开会

在现场开会的方式下，首先由大会主持人按照下列第（七）条规定程序确定和

公布监票人，然后由大会主持人宣读提案，经讨论后进行表决，并形成大会决议。

大会主持人为基金管理人授权出席会议的代表，在基金管理人授权代表未能主持

大会的情况下，由基金托管人授权其出席会议的代表主持；如果基金管理人授权代

表和基金托管人授权代表均未能主持大会，则由出席大会的基金份额持有人和代

理人所持表决权的50%以上（含50%）选举产生一名基金份额持有人作为该次基金

份额持有人大会的主持人。基金管理人和基金托管人拒不出席或主持基金份额持

有人大会，不影响基金份额持有人大会作出的决议的效力。

会议召集人应当制作出席会议人员的签名册。签名册载明参加会议人员姓名

（或单位名称）、身份证明文件号码、持有或代表有表决权的基金份额、基金份额

持有人姓名（或单位名称）和联系方式等事项。

（2）通讯开会

在通讯开会的情况下，首先由召集人提前30日公布提案，在所通知的表决截

止日期后2个工作日内在公证机关监督下由召集人统计全部有效表决，在公证机

关监督下形成决议。

（六）表决

基金份额持有人所持每份基金份额有一票表决权。

基金份额持有人大会决议分为一般决议和特别决议：

1、一般决议，一般决议须经参加大会的基金份额持有人或其代理人所持表决

权的二分之一以上（含二分之一）通过方为有效；除下列第2项所规定的须以特别

决议通过事项以外的其他事项均以一般决议的方式通过。

2、特别决议，特别决议应当经参加大会的基金份额持有人或其代理人所持表

决权的三分之二以上（含三分之二）通过方可做出。除《基金合同》另有约定外，

转换基金运作方式、更换基金管理人或者基金托管人、终止《基金合同》、本基金

与其他证券投资基金合并以特别决议通过方为有效。

基金份额持有人大会采取记名方式进行投票表决。

采取通讯方式进行表决时，除非在计票时有充分的相反证据证明，否则提交符

合会议通知中规定的确认投资者身份文件的表决视为有效出席的投资者，表面符

合会议通知规定的书面表决意见视为有效表决，表决意见模煳不清或相互矛盾的

视为弃权表决，但应当计入出具书面意见的基金份额持有人所代表的基金份额总

数。

基金份额持有人大会的各项提案或同一项提案内并列的各项议题应当分开审

议、逐项表决。

在上述规则的前提下，具体规则以召集人发布的基金份额持有人大会通知为

准。

（七）计票

1、现场开会

（1）如大会由基金管理人或基金托管人召集，基金份额持有人大会的主持人

应当在会议开始后宣布在出席会议的基金份额持有人和代理人中选举两名基金份

额持有人代表与大会召集人授权的一名监督员共同担任监票人；如大会由基金份

额持有人自行召集或大会虽然由基金管理人或基金托管人召集，但是基金管理人

或基金托管人未出席大会的，基金份额持有人大会的主持人应当在会议开始后宣

布在出席会议的基金份额持有人中选举三名基金份额持有人代表担任监票人。基

金管理人或基金托管人不出席大会的，不影响计票的效力。

（2）监票人应当在基金份额持有人表决后立即进行清点并由大会主持人当场

公布计票结果。

（3）如果会议主持人或基金份额持有人或代理人对于提交的表决结果有怀疑，

可以在宣布表决结果后立即对所投票数要求进行重新清点。监票人应当进行重新

清点，重新清点以一次为限。重新清点后，大会主持人应当当场公布重新清点结果。

（4）计票过程应由公证机关予以公证，基金管理人或基金托管人拒不出席大

会的，不影响计票的效力。

2、通讯开会

在通讯开会的情况下，计票方式为：由大会召集人授权的两名监督员在基金托

管人授权代表（若由基金托管人召集，则为基金管理人授权代表）的监督下进行计

票，并由公证机关对其计票过程予以公证。基金管理人或基金托管人拒派代表对书

面表决意见的计票进行监督的，不影响计票和表决结果。

（八）生效与公告

基金份额持有人大会的决议，召集人应当自通过之日起5日内报中国证监会

备案。

基金份额持有人大会的决议自表决通过之日起生效。

基金份额持有人大会决议自生效之日起2日内在规定媒介上公告。如果采用

通讯方式进行表决，在公告基金份额持有人大会决议时，必须将公证书全文、公证

机构、公证员姓名等一同公告。

基金管理人、基金托管人和基金份额持有人应当执行生效的基金份额持有人

大会的决议。生效的基金份额持有人大会决议对全体基金份额持有人、基金管理人、

基金托管人均有约束力。

（九）实施侧袋机制期间基金份额持有人大会的特殊约定

若本基金实施侧袋机制，则相关基金份额或表决权的比例指主袋份额持有人

和侧袋份额持有人分别持有或代表的基金份额或表决权符合该等比例，但若相关

基金份额持有人大会召集和审议事项不涉及侧袋账户的，则仅指主袋份额持有人

持有或代表的基金份额或表决权符合该等比例：

1、基金份额持有人行使提议权、召集权、提名权所需单独或合计代表相关

基金份额10%以上（含10%）；

2、现场开会的到会者在权益登记日代表的基金份额不少于本基金在权益登

记日相关基金份额的二分之一（含二分之一）；

3、通讯开会的直接出具书面意见或授权他人代表出具书面意见的基金份额

持有人所持有的基金份额不小于在权益登记日相关基金份额的二分之一（含二分

之一）；

4、在参与基金份额持有人大会投票的基金份额持有人所持有的基金份额小

于在权益登记日相关基金份额的二分之一、召集人在原公告的基金份额持有人大

会召开时间的3个月以后、6个月以内就原定审议事项重新召集的基金份额持有

人大会应当有代表三分之一以上（含三分之一）相关基金份额的持有人参与或授

权他人参与基金份额持有人大会投票；

5、现场开会由出席大会的基金份额持有人和代理人所持表决权的50%以上

（含50%）选举产生一名基金份额持有人作为该次基金份额持有人大会的主持

人；

6、一般决议须经参加大会的基金份额持有人或其代理人所持表决权的二分

之一以上（含二分之一）通过；

7、特别决议应当经参加大会的基金份额持有人或其代理人所持表决权的三

分之二以上（含三分之二）通过。

同一主侧袋账户内的每份基金份额具有平等的表决权。

（十）本部分关于基金份额持有人大会召开事由、召开条件、议事程序、表决

条件等规定，凡是直接引用法律法规的部分，如将来法律法规修改导致相关内容被

取消或变更的，基金管理人与基金托管人协商一致并提前公告后，可直接对本部分

内容进行修改和调整，无需召开基金份额持有人大会审议。

三、基金合同解除和终止的事由、程序以及基金财产清算方式

（一）《基金合同》的变更

1、变更基金合同涉及法律法规规定或本基金合同约定应经基金份额持有人大

会决议通过的事项的，应召开基金份额持有人大会决议通过。对于法律法规规定和

基金合同约定可不经基金份额持有人大会决议通过的事项，由基金管理人和基金

托管人同意后变更并公告，并按法律法规或监管规定报中国证监会备案。

2、关于《基金合同》变更的基金份额持有人大会决议自生效后方可执行，并

自决议生效后两日内在规定媒介公告。

（二）《基金合同》的终止事由

有下列情形之一的，经履行相关程序后，《基金合同》应当终止：

1、基金份额持有人大会决定终止的；

2、基金管理人、基金托管人职责终止，在6个月内没有新基金管理人、新基

金托管人承接的；

3、《基金合同》约定的其他情形；

4、相关法律法规和中国证监会规定的其他情况。

（三）基金财产的清算

1、基金财产清算小组：自出现《基金合同》终止事由之日起30个工作日内成

立清算小组，基金管理人组织基金财产清算小组并在中国证监会的监督下进行基

金清算。

2、基金财产清算小组组成：基金财产清算小组成员由基金管理人、基金托管

人、具有从事证券相关业务资格的注册会计师、律师以及中国证监会指定的人员组

成。基金财产清算小组可以聘用必要的工作人员。

3、基金财产清算小组职责：基金财产清算小组负责基金财产的保管、清理、

估价、变现和分配。基金财产清算小组可以依法进行必要的民事活动。

4、基金财产清算程序：

（1）《基金合同》终止情形出现时，由基金财产清算小组统一接管基金；

（2）对基金财产和债权债务进行清理和确认；

（3）对基金财产进行估值和变现；

（4）制作清算报告；

（5）聘请会计师事务所对清算报告进行外部审计，聘请律师事务所对清算报

告出具法律意见书；

（6）将清算报告报中国证监会备案并公告；

（7）对基金剩余财产进行分配。

5、基金财产清算的期限为6个月，但因本基金所持证券的流动性受到限制而

不能及时变现的，清算期限可相应顺延。

（四）清算费用

清算费用是指基金财产清算小组在进行基金清算过程中发生的所有合理费用，

清算费用由基金财产清算小组优先从基金财产中支付。

（五）基金财产清算剩余资产的分配

依据基金财产清算的分配方案，将基金财产清算后的全部剩余资产扣除基金

财产清算费用、交纳所欠税款并清偿基金债务后，按基金份额持有人持有的基金份

额比例进行分配。

（六）基金财产清算的公告

清算过程中的有关重大事项须及时公告；基金财产清算报告经符合《中华人民

共和国证券法》规定的会计师事务所审计并由律师事务所出具法律意见书后报中

国证监会备案并公告。基金财产清算公告于基金财产清算报告报中国证监会备案

后5个工作日内由基金财产清算小组进行公告，基金财产清算小组应当将清算报

告登载在规定网站上，并将清算报告提示性公告登载在规定报刊上。

（七）基金财产清算账册及文件的保存

基金财产清算账册及有关文件由基金托管人保存，保存期限不低于法律法规

规定的最低期限。

四、争议解决方式

各方当事人同意，因《基金合同》而产生的或与《基金合同》有关的一切争议，

如经友好协商未能解决的，应提交中国国际经济贸易仲裁委员会并按其仲裁规则

进行仲裁，仲裁地点为北京市。仲裁裁决是终局的，对各方当事人均有约束力，仲

裁费用由败诉方承担。

争议处理期间，基金管理人和基金托管人应恪守各自的职责，继续忠实、勤勉、

尽责地履行基金合同规定的义务，维护基金份额持有人的合法权益。

《基金合同》受中国法律（为本基金合同之目的，不含香港特别行政区、澳门

特别行政区法律和台湾地区的有关规定）管辖。

五、基金合同存放地和投资者取得基金合同的方式

《基金合同》可印制成册，供投资者在基金管理人、基金托管人、销售机构的

办公场所和营业场所查阅。

第二十部分基金托管协议的内容摘要

一、托管协议当事人

（一）基金管理人：国联基金管理有限公司

注册地址：深圳市福田区福田街道岗厦社区金田路3086号大百汇广场31层

02-04单元

办公地址：北京市东城区安定门外大街208号玖安广场A座11层

法定代表人：王瑶

成立时间：2013年5月31日

批准设立机关及批准设立文号：中国证监会证监许可〔2013〕667号

注册资本：人民币柒亿伍仟万元整

组织形式：有限责任公司

存续期间：持续经营

（二）基金托管人：上海浦东发展银行股份有限公司

住所：上海市中山东一路12号

办公地址：上海市博成路1388号浦银中心A栋

法定代表人：张为忠

成立日期：1992年10月19日

批准设立机关及批准设立文号：中国人民银行，银复[1992]350号

基金托管业务资格批准机关：中国证监会

基金托管业务资格文号：证监基金字[2003]105号

组织形式：股份有限公司（上市）

注册资本：人民币293.52亿元

经营期限：永久存续

二、基金托管人对基金管理人的业务监督和核查

（一）基金托管人对基金管理人的投资行为行使监督权

1.基金托管人根据有关法律法规的规定和《基金合同》的约定，对下述基金合

同投资范围、投资对象进行监督。

本基金将投资于以下金融工具：

本基金的投资范围主要为具有良好流动性的金融工具，包括债券（含国债、地

方政府债、金融债、公司债、企业债、可转换债券、可交换债券、央行票据、中期

票据、短期融资券、超短期融资券以及中国证监会允许投资的其他债券）、资产支

持证券、债券回购、同业存单、银行存款（包括协议存款、定期存款及其他银行存

款）、货币市场工具、国债期货、信用衍生品、现金等，以及法律法规或中国证监

会允许投资的其他金融工具（但须符合中国证监会相关规定）。

本基金不直接从二级市场买入股票等权益类资产，但可持有因可转债转股或

可交债换股所形成的股票等。因上述原因持有的股票等资产，本基金应在其可交易

之日起的30个交易日内卖出。

如法律法规或监管机构以后允许证券投资基金投资其他品种，基金管理人在

履行适当程序后，可以将其纳入投资范围。

《基金合同》已明确约定基金投资风格或证券选择标准的，基金管理人应按照

基金托管人要求的格式提供投资品种，以便基金托管人运用相关技术系统，对基金

实际投资是否符合《基金合同》关于证券选择标准的约定进行监督，对存在疑义的

事项进行核查。

本基金不得投资于相关法律、法规、部门规章及《基金合同》禁止投资的投资

工具。

2.基金托管人根据有关法律法规的规定及《基金合同》的约定对下述基金投融

资比例进行监督：

（1）按法律法规的规定及《基金合同》的约定，本基金的投资组合比例为：

本基金投资于债券资产的投资比例不低于基金资产的80%，其中，投资于可转换债

券、可交换债券的比例不超过基金资产的20%；每个交易日日终在扣除国债期货合

约需缴纳的交易保证金后，本基金保留的现金或到期日在一年以内的政府债券的

比例合计不低于基金资产净值的5%。其中，现金不包括结算备付金、存出保证金

和应收申购款等。

如法律法规或中国证监会变更投资品种的投资比例限制，基金管理人在履行

适当程序后，可以调整上述投资品种的投资比例。

（2）根据法律法规的规定及《基金合同》的约定，本基金投资组合遵循以下

投资限制：

1）本基金对债券资产的投资比例不低于基金资产的80%，其中，投资于可转

换债券、可交换债券的比例不超过基金资产的20%；

2）本基金保持不低于基金资产净值5％的现金或者到期日在一年以内的政府

债券，其中现金不包括结算备付金、存出保证金和应收申购款等；

3）本基金持有一家公司发行的证券，其市值不超过基金资产净值的10％；

4）本基金基金管理人管理的全部证券投资基金持有一家公司发行的证券，不

超过该证券的10％；完全按照有关指数的构成比例进行证券投资的证券投资基金

品种可以不受此条款规定的比例限制；

5）本基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券的比例，不得超过基金

资产净值的10％；

6）本基金持有的全部资产支持证券，其市值不得超过基金资产净值的20％；

7）本基金持有的同一(指同一信用级别)资产支持证券的比例，不得超过该资

产支持证券规模的10％；

8）本基金基金管理人管理的全部证券投资基金投资于同一原始权益人的各类

资产支持证券，不得超过其各类资产支持证券合计规模的10％；

9）进入全国银行间同业市场进行债券回购的最长期限为1年，债券回购到期

后不展期；

10）本基金主动投资于流动性受限资产的市值合计不得超过基金资产净值的1

5%；因证券市场波动、上市公司股票停牌、基金规模变动等基金管理人之外的因素

致使基金不符合该比例限制的，基金管理人不得主动新增流动性受限资产的投资；

11）本基金基金管理人管理的全部开放式证券投资基金(包括开放式证券投资

基金以及处于开放期的定期开放证券投资基金)持有一家上市公司发行的可流通

股票，不得超过该上市公司可流通股票的15%；本基金管理人管理的全部投资组合

持有一家上市公司发行的可流通股票，不得超过该上市公司可流通股票的30%；

12）本基金与私募类证券资管产品及中国证监会认定的其他主体为交易对手

开展逆回购交易的，可接受质押品的资质要求应当与基金合同约定的投资范围保

持一致；

13）本基金资产总值不超过基金资产净值的140%；

14）本基金参与国债期货交易，应当遵守下列要求：

①本基金在任何交易日日终，持有的买入国债期货合约价值，不得超过基金资

产净值的15%；

②本基金在任何交易日日终，持有的卖出国债期货合约价值不得超过基金持

有的债券总市值的30%；

③本基金所持有的债券（不含到期日在一年以内的政府债券）市值和买入、卖

出国债期货合约价值，合计（轧差计算）应当符合基金合同关于债券投资比例的有

关约定；

④本基金在任何交易日内交易（不包括平仓）的国债期货合约的成交金额不得

超过上一交易日基金资产净值的30%。

15）本基金不持有具有信用保护卖方属性的信用衍生品；本基金投资的信用衍

生品名义本金不得超过本基金中对应受保护债券面值的100%；投资于同一信用保

护卖方的各类信用衍生品名义本金合计不得超过基金资产净值的10%；因证券/期

货市场波动、证券发行人合并、基金规模变动等基金管理人之外的因素致使基金不

符合前述所规定比例限制的，基金管理人应在3个月之内进行调整；

16）法律法规及中国证监会规定的和《基金合同》约定的其他投资限制。

除上述第2）、10）、12）、15）项情形之外，因证券、期货市场波动、证券

发行人合并、基金规模变动等基金管理人之外的因素致使基金投资比例不符合上

述规定投资比例的，基金管理人应当在10个交易日内进行调整，但中国证监会规

定的特殊情形除外。法律法规另有规定的，从其规定。

基金管理人应当自基金合同生效之日起6个月内使基金的投资组合比例符合

基金合同的有关约定。在上述期间内，本基金的投资范围、投资策略应当符合基金

合同的约定。基金托管人对基金的投资的监督与检查自基金合同生效之日起开始。

法律法规或监管部门取消上述限制，如适用于本基金，基金管理人在履行适当

程序后，则本基金投资不再受相关限制。

法律法规或监管部门对上述投资限制、投资禁止等作出强制性调整的，本基金

应当按照法律法规或监管部门的规定执行；如法律法规或监管部门修改或调整上

述投资限制、投资禁止性规定，且该等调整或修改属于非强制性的，基金管理人有

权在履行适当程序后按照法律法规或监管部门调整或修改后的规定执行，并应向

投资者履行信息披露义务。如本基金增加投资品种，投资限制以法律法规和中国证

监会的规定为准。

（4）相关法律、法规或部门规章规定的其他比例限制。

基金托管人对基金投资的监督和检查自本托管协议生效之日起开始。

3.基金托管人根据有关法律法规的规定及《基金合同》的约定对下述基金投资

禁止行为进行监督：

根据法律法规的规定及《基金合同》的约定，本基金禁止从事下列行为：

（1）承销证券；

（2）违反规定向他人贷款或者提供担保；

（3）从事承担无限责任的投资；

（4）买卖其他基金份额，但是中国证监会另有规定的除外；

（5）向其基金管理人、基金托管人出资；

（6）从事内幕交易、操纵证券交易价格及其他不正当的证券交易活动；

（7）法律、行政法规和中国证监会规定禁止的其他活动。

如法律、行政法规或监管部门取消或变更上述禁止性规定，如适用于本基金，

基金管理人在履行适当程序后可不受上述规定的限制或以变更后的规定为准。

4.基金托管人依据有关法律法规的规定和《基金合同》的约定对于基金关联投

资限制进行监督。

基金管理人运用基金财产买卖基金管理人、基金托管人及其控股股东、实际控

制人或者与其有重大利害关系的公司发行的证券或者承销期内承销的证券，或者

从事其他重大关联交易的，应当符合基金的投资目标和投资策略，遵循基金份额持

有人利益优先原则，防范利益冲突，建立健全内部审批机制和评估机制，按照市场

公平合理价格执行。相关交易必须事先得到基金托管人的同意，并按法律法规予以

披露。重大关联交易应提交基金管理人董事会审议，并经过三分之二以上的独立董

事通过。基金管理人董事会应至少每半年对关联交易事项进行审查。

法律、行政法规或监管部门取消上述从事关联交易的条件和要求，本基金可不

受相关限制。法律法规或监管部门对上述从事关联交易的条件和要求进行变更的，

本基金可以变更后的规定为准。经与基金托管人协商一致，基金管理人可依据法律

法规或监管部门规定直接对基金合同进行变更，该变更无须召开基金份额持有人

大会审议。

如法律、法规或《基金合同》有关于基金从事关联交易的规定，基金管理人和

基金托管人事先相互提供与本机构有控股关系的股东、与本机构有其他重大利害

关系的公司名单。基金管理人有责任确保关联交易名单的真实性、准确性、完整性，

并负责及时将更新后的名单发送给基金托管人。名单变更后基金管理人应及时发

送基金托管人，经基金托管人确认后，新的关联交易名单开始生效。基金托管人仅

按基金管理人提供的基金关联方名单为限,进行监督。如果基金托管人在运作中严

格遵循了监督流程，基金管理人仍违规进行关联交易，并造成基金资产损失的，由

基金管理人承担责任。

5.基金托管人依据有关法律法规的规定和《基金合同》的约定对基金管理人

参与银行间债券市场进行监督。

基金托管人根据基金管理人提供的银行间债券市场交易对手名单进行监督。

基金管理人有责任控制交易对手的资信风险，由于交易对手的资信风险引起的损

失，基金管理人应当负责向相关责任人追偿。

6.基金托管人依据有关法律法规的规定和《基金合同》的约定，对基金银行

存款业务进行监督。

基金管理人应当加强对基金投资银行存款风险的评估与研究，严格测算与控

制投资银行存款的风险敞口，针对不同类型存款银行建立相关投资限制制度。对于

基金投资的银行存款，由于存款银行发生信用风险事件而造成损失，基金管理人有

权要求相关责任人进行赔偿。如果基金托管人在运作过程中遵循有关法律法规的

规定和《基金合同》的约定监督流程，则对于由于存款银行信用风险引起的损失，

不承担赔偿责任。

7.基金托管人对基金投资流通受限证券的监督

如下所指“流通受限证券”与本协议以及基金合同所指“流动性受限资产”定

义存在不同。就流动性受限资产定义，请参照基金合同的“第三部分释义”部分。

基金管理人投资流通受限证券，应事先根据中国证监会相关规定，明确基金投

资流通受限证券的比例，制订严格的投资决策流程和风险控制制度，防范流动性风

险、法律风险和操作风险等各种风险。基金托管人对基金管理人是否遵守相关制度、

流动性风险处置预案以及相关投资额度和比例等的情况进行监督。

（1）本基金投资的流通受限证券须为经中国证监会批准的非公开发行股票、

公开发行股票网下配售部分等在发行时明确一定期限锁定期的可交易证券,不包

括由于发布重大消息或其他原因而临时停牌的证券、已发行未上市证券、回购交易

中的质押券等流通受限证券。本基金不投资有锁定期但锁定期不明确的证券。

（2）基金管理人对本基金投资流通受限证券的流动性风险负责，确保对相关

风险采取积极有效的措施，在合理的时间内有效解决基金运作的流动性问题。如因

巨额赎回或市场发生剧烈变动等原因而导致基金现金周转出现困难时，基金管理

人应保证提供足额现金确保基金的支付结算，并承担所有损失。对本基金因投资流

通受限证券导致的流动性风险，基金托管人不承担任何责任。如因基金管理人原因

导致本基金出现损失的，基金托管人不承担任何责任。

（3）有关基金投资的流通受限证券应保证登记存管在相关基金名下，基金管

理人负责相关工作的落实和协调，并保证基金托管人能够正常查询。如因流通受限

证券的登记存管不能保证基金托管人正常履行资产保管责任，有关此项基金资产

存管的责任由基金管理人承担。

如基金管理人未遵守相关制度、流动性风险处置方案以及投资额度和比例限

制要求，导致基金出现风险使乙方承担连带赔偿责任的，若基金托管人此前已切实

履行监督职责的，基金管理人应赔偿基金托管人由此遭受的损失。

（4）相关法律法规对基金投资流通受限证券有新规定的，从其规定。

（二）基金托管人应根据有关法律法规的规定及《基金合同》的约定，对基金

资产净值计算、各类基金份额净值计算、应收资金到账、基金费用开支及收入确定、

基金收益分配、相关信息披露、宣传推介材料中登载的基金业绩表现数据等进行监

督和核查。

（三）基金托管人发现基金管理人的投资运作及其他运作违反《基金法》、《基

金合同》、基金托管协议等有关规定时，应及时以书面形式通知基金管理人限期纠

正，基金管理人收到通知后应在下一个工作日及时核对，并以书面形式向基金托管

人发出回函，进行解释或举证。

在限期内，基金托管人有权随时对通知事项进行复查，督促基金管理人改正。

基金管理人对基金托管人通知的违规事项未能在限期内纠正的，基金托管人应报

告中国证监会。

基金管理人应积极配合和协助基金托管人依照法律法规、《基金合同》和本托

管协议对基金业务的监督和核查，对基金托管人发出的书面提示，必须在规定时间

内答复基金托管人并改正，或就基金托管人的疑义进行解释或举证，对基金托管人

按照法律法规、《基金合同》和本托管协议的要求需向中国证监会报送监督报告的，

基金管理人应积极配合提供相关数据资料和制度等。

若基金托管人发现基金管理人发出但未执行的投资指令或依据交易程序已经

生效的投资指令违反法律、行政法规和其他有关规定，或者违反《基金合同》约定

的，应当立即通知基金管理人，并报告中国证监会。基金管理人的上述违规失信行

为给基金财产或基金份额持有人造成的损失，由基金管理人承担。

对于必须于估值完成后方可获知的监控指标或依据交易程序已经成交的投资

指令，基金托管人发现该投资指令违反法律法规或者违反《基金合同》约定的，应

当立即通知基金管理人，并报告中国证监会。

基金托管人发现基金管理人有重大违规行为，应立即报告中国证监会，同时通

知基金管理人限期纠正。

基金管理人无正当理由，拒绝、阻挠基金托管人根据本协议规定行使监督权，

或采取拖延、欺诈等手段妨碍基金托管人进行有效监督，情节严重或经基金托管人

提出警告仍不改正的，基金托管人应报告中国证监会。

（四）基金托管人应当依照法律法规和基金合同约定，对侧袋机制启用、特定

资产处置和信息披露等方面进行复核和监督。

三、管理人对托管人的业务核查

基金管理人对基金托管人履行托管职责情况进行核查，核查事项包括但不限

于基金托管人是否安全保管基金财产、是否分别开设基金财产的资金账户和证券

账户及投资所需其他账户、是否复核基金管理人计算的基金资产净值和各类基金

份额净值、是否根据基金管理人指令办理清算交收、进行相关信息披露和监督基金

投资运作等行为。

基金管理人发现基金托管人擅自挪用基金财产、未对基金财产实行分账管理、

无故未执行或无故延迟执行基金管理人资金划拨指令、泄露基金投资信息等违反

《基金法》、《基金合同》、本托管协议及其他有关规定时，基金管理人应及时以

书面形式通知基金托管人限期纠正，基金托管人收到通知后应及时核对并以书面

形式向基金管理人发出回函。在限期内，基金管理人有权随时对通知事项进行复查，

督促基金托管人改正。基金托管人对基金管理人通知的违规事项未能在限期内纠

正的，基金管理人应报告中国证监会。基金管理人发现基金托管人有重大违规行为，

应立即报告中国证监会和银行业监督管理机构，同时通知基金托管人限期纠正。

基金托管人应积极配合基金管理人的核查行为，包括但不限于：提交相关资料

以供基金管理人核查托管财产的完整性和真实性，在规定时间内答复基金管理人

并改正。

基金托管人无正当理由，拒绝、阻挠基金管理人根据本协议规定行使监督权，

或采取拖延、欺诈等手段妨碍基金管理人进行有效监督，情节严重或经基金管理人

提出警告仍不改正的，基金管理人应报告中国证监会。

四、基金财产的保管

（一）基金财产保管的原则

1.基金财产应独立于基金管理人、基金托管人的固有财产。

2.基金托管人应按本协议规定安全保管托管财产。未经基金管理人的指令，

不得自行运用、处分、分配基金的任何财产（基金托管人主动扣收的汇划费除

外）。基金托管人不对处于自身实际控制之外的账户及财产承担责任。

3.基金托管人按照规定为托管的基金财产开设资金账户和证券账户及投资所

需其他账户。

4.基金托管人对所托管的不同基金财产分别设置账户，与基金托管人的其他

业务和其他基金、基金的托管业务实行严格的分账管理，确保基金财产的完整与

独立。

5.对于因基金申购、基金投资过程中产生的应收财产，应由基金管理人负责

与有关当事人确定到账日期并通知基金托管人，到账日基金财产没有到达基金托

管人处的，基金托管人应及时通知基金管理人采取措施进行催收。由此给基金造

成损失的，基金管理人应负责向有关当事人追偿基金的损失，基金托管人对基金

管理人的追偿行为应予以必要的协助与配合，但对基金财产的损失不承担责任。

（二）基金资产托管专户的开立和管理

基金托管人以基金的名义在其营业机构开设资产托管专户，并根据基金管理

人合法合规的有效指令办理资金收付。基金管理人应根据法律法规及托管行的相

关要求，提供开户所需的资料并提供其他必要协助。本基金的资产托管专户的预

留印鉴的印章由基金托管人刻制、保管和使用。

本基金的一切货币收支活动，均需通过基金托管人或基金的资产托管专户进

行。基金的资产托管专户的开立和使用，限于满足开展本基金业务的需要。除因

本基金业务需要，基金托管人和基金管理人不得假借本基金的名义开立其他任何

银行账户；亦不得使用以基金名义开立的银行账户进行本基金业务以外的活动。

资产托管专户的管理应符合《人民币银行结算账户管理办法》、《人民币利

率管理规定》、《利率管理暂行规定》、《支付结算办法》以及银行业监督管理

机构的其他有关规定。

（三）基金证券账户与证券交易资金账户的开设和管理

基金托管人以基金托管人和本基金联名的方式在中国证券登记结算有限公司

上海分公司/深圳分公司开立专门的证券账户。

基金证券账户的开立和使用，限于满足开展本基金业务的需要。基金托管人

和基金管理人不得出借和未经对方同意擅自转让本基金的任何证券账户；亦不得

使用本基金的任何证券账户进行本基金业务以外的活动。

基金证券账户的开立和原始开户材料的保管由基金托管人负责，账户资产的

管理和运用由基金管理人负责。基金托管人以基金托管人的名义在中国证券登记

结算有限责任公司上海分公司/深圳分公司开立结算备付金账户，基金托管人代

表所托管的基金完成与中国证券登记结算有限责任公司的一级法人清算工作，基

金管理人应予以积极协助。结算备付金、证券结算保证金等的收取按照中国证券

登记结算有限责任公司的规定和基金托管人为履行结算参与人的义务所制定的业

务规则执行。

（四）银行间市场债券托管和资金结算专户的开立和管理及市场准入备案

《基金合同》生效后，在符合监管机构要求的情况下，基金管理人负责以基

金的名义申请并取得进入全国银行间同业拆借市场的交易资格，并代表基金进行

交易；基金托管人根据中国人民银行、中央国债登记结算有限责任公司、银行间

市场清算所股份有限公司的有关规定，以本基金的名义分别在中央国债登记结算

有限责任公司、银行间市场清算所股份有限公司开立债券托管账户和资金结算账

户，并代表基金进行银行间市场债券交易的结算。基金托管人协助基金管理人完

成银行间债券市场准入备案。

（五）其他账户的开设和管理

1、因业务发展而需要开立的其它账户，可以根据《基金合同》或有关法律

法规的规定，经基金管理人和基金托管人协商一致后，由基金托管人负责为基金

开立。新账户按有关规则使用并管理。

2、法律、法规等有关规定对相关账户的开立和管理另有规定的，从其规定

办理。

（六）基金投资银行存款账户的开立和管理

基金投资银行定期存款，基金管理人与基金托管人应比照相关规定，就本基

金投资银行存款业务签订书面协议。

基金投资银行定期存款应由基金管理人与存款银行总行或其授权分行签订总

体合作协议，并将资金存放于存款银行总行或其授权分行指定的分支机构。

存款账户必须以基金名义开立，账户名称为基金名称，存款账户开户文件上

加盖预留印鉴及基金管理人公章。

本基金投资银行存款时，基金管理人应当与存款银行签订具体存款协议，明

确存款的类型、期限、利率、金额、账号、对账方式、支取方式、账户管理等细

则。

为防范特殊情况下的流动性风险，定期存款协议中应当约定提前支取条款。

基金所投资定期存款存续期间，基金管理人、基金托管人应当与存款银行建

立定期对账机制，确保基金银行存款业务账目及核对的真实、准确。

（七）基金财产投资的有关实物证券、银行定期存款存单等有价凭证的保管

基金财产投资的有关实物证券、银行定期存款存单等有价凭证由基金托管人

存放于基金托管人的保管库；其中实物证券也可存入中央国债登记结算有限责任

公司、中国证券登记结算有限责任公司上海分公司/深圳分公司、银行间市场清

算所股份有限公司或票据营业中心的代保管库。实物证券的购买和转让，由基金

托管人根据基金管理人的指令办理。属于基金托管人实际有效控制下的实物证券

在基金托管人保管期间的损坏、灭失，由此产生的责任应由基金托管人承担。基

金托管人对基金托管人以外机构实际有效控制或保管的实物证券、银行定期存款

存单对应的财产不承担保管责任。

（八）与基金财产有关的重大合同的保管

由基金管理人代表基金签署的与基金有关的重大合同的原件分别应由基金托

管人、基金管理人保管。除本协议另有规定外，基金管理人在代表基金签署与基

金有关的重大合同时应尽可能保证基金一方持有两份以上的正本，以便基金管理

人和基金托管人至少各持有一份正本的原件。基金管理人在合同签署后5个工作

日内通过专人送达、挂号邮寄等安全方式将合同原件送达基金托管人处。合同原

件应存放于基金管理人和基金托管人各自文件保管部门不低于法律法规规定的最

低期限。

对于无法取得二份以上的正本的，基金管理人应向基金托管人提供与合同原

件核对一致的并加盖基金管理人公章的合同传真件或复印件，未经双方协商一

致，合同原件不得转移。

五、基金资产净值计算和会计核算

（一）基金资产净值的计算、复核的时间和程序

基金资产净值是指基金资产总值减去基金负债后的价值。各类基金份额净值

是按照每个工作日闭市后，该类基金资产净值除以当日该类基金份额的余额数量

计算，均精确到0.0001元，小数点后第5位四舍五入。基金管理人可以设立大额

赎回情形下的净值精度应急调整机制。国家法律法规另有规定的，从其规定。

根据有关法律法规，基金资产净值计算和基金会计核算的义务由基金管理人

承担。本基金的基金会计责任方由基金管理人担任，因此，就与本基金有关的会计

问题，如经相关各方在平等基础上充分讨论后，仍无法达成一致的意见，按照基金

管理人对基金资产净值的计算结果对外予以公布。

基金管理人应每个工作日对基金资产估值，但基金管理人根据法律法规或基

金合同的规定暂停估值时除外。估值原则应符合《基金合同》、《证券投资基金会

计核算业务指引》及其他法律、法规的规定。基金管理人每个工作日对基金资产估

值后，将当日的基金资产净值和各类基金份额净值结果发送基金托管人，基金托管

人对净值计算结果复核后以双方认可的方式发送给基金管理人，由基金管理人按

规定对外公布。

根据《基金法》，基金管理人计算并公告基金资产净值，基金托管人复核、审

查基金管理人计算的基金资产净值。如有新增事项，按国家最新规定估值。

（二）基金资产估值

估值原则应符合《基金合同》、《证券投资基金会计核算业务指引》及其他法

律法规的规定的约定。

当相关法律法规或《基金合同》规定的估值方法不能客观反映基金财产公允价

值时，基金管理人可根据具体情况，并与基金托管人商定后，按最能反映公允价值

的价格估值。

（三）估值错误处理

1.当任一类基金份额净值小数点后4位以内(含第4位)发生差错时，视为该

类基金份额净值错误；基金份额净值出现错误时，基金管理人应当立即予以纠正，

通报基金托管人，并采取合理的措施防止损失进一步扩大；错误偏差达到该类基金

份额净值的0.25%时，基金管理人应当通报基金托管人并报中国证监会备案；错误

偏差达到该类基金份额净值的0.5%时，基金管理人应当公告，并报中国证监会备

案；当发生净值计算错误时，由基金管理人负责处理，由此给基金份额持有人和基

金造成损失的，应由基金管理人先行赔付，基金管理人按差错情形，有权向其他当

事人追偿，基金托管人不承担任何责任。

2.当因基金管理人和基金托管人原因致使基金份额净值计算差错给基金和基

金份额持有人造成损失需要进行赔偿时，基金管理人和基金托管人应根据实际情

况界定双方承担的责任，经确认后按以下条款进行赔偿：

（1）本基金的基金会计责任方由基金管理人担任，与本基金有关的会计问题，

如经双方在平等基础上充分讨论后，尚不能达成一致时，按基金管理人的建议执行，

由此给基金份额持有人和基金财产造成的直接损失，由基金管理人负责赔付。

（2）若基金管理人计算的基金份额净值已由基金托管人复核确认后公告，而

且基金托管人未对计算过程提出疑义或要求基金管理人书面说明的，在基金份额

净值出错且造成基金份额持有人直接损失的，应根据法律法规的规定对基金份额

持有人或基金支付赔偿金，对于向基金份额持有人或基金支付的赔偿金额，基金管

理人与基金托管人按照各自收取的管理费和托管费的比例承担相应的责任。

（3）如基金管理人和基金托管人对基金份额净值的计算结果，虽然多次重新

计算和核对，尚不能达成一致时，为避免不能按时公布基金份额净值的情形，以基

金管理人的计算结果对外公布，由此给基金份额持有人和基金造成的直接损失，由

基金管理人负责赔付。

（4）由于基金管理人提供的信息错误（包括但不限于基金申购或赎回金额等），

导致基金份额净值计算错误而引起的基金份额持有人和基金财产的损失，由基金

管理人负责赔付。

3.由于不可抗力，或由于证券、期货交易所、登记结算公司等机构发送的数据

错误等原因，基金管理人和基金托管人虽然已经采取必要、适当、合理的措施进行

检查，但未能发现错误的，由此造成的基金资产估值错误，基金管理人和基金托管

人免除赔偿责任，但基金管理人、基金托管人应当积极采取必要的措施减轻或消除

由此造成的影响。

4.基金管理人和基金托管人由于各自技术系统设置而产生的净值计算尾差，

以基金管理人计算结果为准。

5.前述内容如法律法规或者监管部门另有规定的，从其规定。如果行业另有通

行做法，双方当事人应本着平等和保护基金份额持有人利益的原则进行协商。

（四）暂停估值的情形

1、基金投资所涉及的证券交易市场遇法定节假日或因其他原因暂停营业时；

2、因不可抗力致使基金管理人、基金托管人无法准确评估基金资产价值时；

3、当特定资产占前一估值日基金资产净值50%以上的，经与基金托管人协商

确认后，基金管理人应当暂停估值；

4、中国证监会和基金合同认定的其它情形。

（五）基金账册的建立

基金管理人和基金托管人在《基金合同》生效后，应按照相关各方约定的同一

记账方法和会计处理原则，分别独立地设置、登录和保管本基金的全套账册，对相

关各方各自的账册定期进行核对，互相监督，以保证基金资产的安全。若双方对会

计处理方法存在分歧，应以基金管理人的处理方法为准。

经对账发现相关各方的账目存在不符的，基金管理人和基金托管人必须及时

查明原因并纠正，保证相关各方平行登录的账册记录完全相符。若当日核对不符，

暂时无法查找到错账的原因而影响到基金资产净值的计算和公告的，以基金管理

人的账册为准。

（六）基金定期报告的编制和复核

基金财务报表由基金管理人和基金托管人每月分别独立编制。月度报表的编

制，应于每月终了后5个工作日内完成。

《基金合同》生效后，招募说明书的信息发生重大变更的，基金管理人应当在

三个工作日内，更新招募说明书并登载在规定网站上；招募说明书其他信息发生变

更的，基金管理人至少每年更新一次。

《基金合同》生效后，基金产品资料概要的信息发生重大变更的，基金管理人

应当在三个工作日内更新基金产品资料概要，并登载在规定网站及销售机构网站

或营业网点；基金产品资料概要其他信息发生变更的，基金管理人至少每年更新一

次。

基金管理人在每个季度结束之日起15个工作日内完成季度报告编制并公告；

在会计年度半年终了后两个月内完成中期报告编制并公告；在会计年度结束后三

个月内完成年度报告编制并公告。

基金托管人在复核过程中，发现相关各方的报表存在不符时，基金管理人和基

金托管人应共同查明原因，进行调整，调整以相关各方认可的账务处理方式为准。

核对无误后，基金托管人在基金管理人提供的报告上加盖印鉴或者出具加盖托管

业务部门业务章的复核意见书，相关各方各自留存一份。如果基金管理人与基金托

管人不能于应当发布公告之日之前就相关报表达成一致，基金管理人有权按照其

编制的报表对外发布公告，基金托管人有权就相关情况报证监会备案。

基金托管人在对财务会计报告、中期报告或年度报告复核完毕后，需盖章确认

或出具相应的复核确认书，以备有权机构对相关文件审核时提示。

六、基金份额持有人名册的保管

基金管理人妥善保管的基金份额持有人名册，包括《基金合同》生效日、《基

金合同》终止日、基金份额持有人大会权利登记日、每年6月30日、12月31日

的基金份额持有人名册。基金份额持有人名册的内容必须包括基金份额持有人的

名称和持有的基金份额。

基金份额持有人名册由基金的登记机构根据基金管理人的指令编制和保管，

基金管理人应按照目前相关规则保管基金份额持有人名册。保管方式可以采用电

子或文档的形式。保管期限不低于法律法规规定的最低期限。

在基金托管人编制中期报告和年度报告前，基金管理人应将每年6月30日、

12月31日的基金持有人名册送交基金托管人，文件方式可以采用电子或文档的形

式并且保证其的真实、准确、完整。基金托管人应妥善保管，不得将持有人名册用

于基金托管业务以外的其他用途。

七、争议解决方式

（一）本协议适用中华人民共和国法律（为本协议之目的，在此不包括香港、

澳门特别行政区法律和台湾地区的有关规定），并从其解释。

（二）双方当事人同意，因本协议而产生的或与本协议有关的一切争议，除经

友好协商可以解决的，应提交中国国际经济贸易仲裁委员会，根据该会届时有效的

仲裁规则进行仲裁，仲裁的地点在北京，仲裁裁决是终局性的并对双方均有约束力，

仲裁费用由败诉方承担。

争议处理期间，双方当事人应恪守基金管理人和基金托管人职责，继续忠实、

勤勉、尽责地履行《基金合同》和本托管协议规定的义务，维护基金份额持有人的

合法权益。

八、基金托管协议的变更、终止与基金财产的清算

（一）托管协议的变更与终止

1.托管协议的变更程序

本协议双方当事人经协商一致，可以对协议的内容进行变更。变更后的托管协

议，其内容不得与《基金合同》的规定有任何冲突，并需经基金管理人、基金托管

人加盖公章或合同专用章以及双方法定代表人或授权代理人签字（或盖章）确认。

基金托管协议的变更按法律法规或监管规定报中国证监会备案。

2.基金托管协议终止的情形

发生以下情况，本托管协议终止：

（1）《基金合同》终止；

（2）基金托管人解散、依法被撤销、破产或有其他基金托管人接管基金资产；

（3）基金管理人解散、依法被撤销、破产或有其他基金管理人接管基金管理

权；

（4）发生法律法规或《基金合同》规定的终止事项。

（二）基金财产的清算

1、基金财产清算小组：自出现《基金合同》终止事由之日起30个工作日内成

立清算小组，基金管理人组织基金财产清算小组并在中国证监会的监督下进行基

金清算。

2、基金财产清算小组组成：基金财产清算小组成员由基金管理人、基金托管

人、具有从事证券相关业务资格的注册会计师、律师以及中国证监会指定的人员组

成。基金财产清算小组可以聘用必要的工作人员。

3、基金财产清算小组职责：基金财产清算小组负责基金财产的保管、清理、

估价、变现和分配。基金财产清算小组可以依法进行必要的民事活动。

4、基金财产清算程序：

（1）《基金合同》终止情形出现时，由基金财产清算小组统一接管基金；

（2）对基金财产和债权债务进行清理和确认；

（3）对基金财产进行估值和变现；

（4）制作清算报告；

（5）聘请会计师事务所对清算报告进行外部审计，聘请律师事务所对清算报

告出具法律意见书；

（6）将清算报告报中国证监会备案并公告；

（7）对基金剩余财产进行分配。

5、基金财产清算的期限为6个月，但因本基金所持证券的流动性受到限制而

不能及时变现的，清算期限可相应顺延。

6.清算费用

清算费用是指基金财产清算小组在进行基金清算过程中发生的所有合理费用，

清算费用由基金财产清算小组优先从基金财产中支付。

7.基金财产按下列顺序清偿：

(1)支付清算费用；

(2)交纳所欠税款；

(3)清偿基金债务；

(4)按基金份额持有人持有的基金份额比例进行分配。

基金财产未按前款(1)－(3)项规定清偿前，不分配给基金份额持有人。

（三）基金财产清算的公告

清算过程中的有关重大事项须及时公告；基金财产清算报告经符合《中华人民

共和国证券法》规定的会计师事务所审计并由律师事务所出具法律意见书后报中

国证监会备案并公告。基金财产清算公告于基金财产清算报告报中国证监会备案

后5个工作日内由基金财产清算小组进行公告，财产清算小组应当将清算报告登

载在规定网站上，并将清算报告提示性公告登载在规定报刊上。

（四）基金财产清算账册及文件的保存

基金财产清算账册及有关文件由基金托管人保存，保存期限不低于法律法规

规定的最低期限。

第二十一部分对基金份额持有人的服务

基金管理人为基金份额持有人提供以下一系列的服务。基金管理人有权根据

基金份额持有人的需要、市场状况以及基金管理人服务能力的变化，增加、修改以

下服务项目或服务内容：

一、主动通知服务

基金管理人通过短信、电子邮件、邮寄信件或主动致电等方式按基金份额持有

人意愿为基金份额持有人提供各项主动通知服务。主动通知服务内容包括账户交

易确认通知、纸质账单寄送失败通知、与基金份额持有人相关的基金管理人公告及

重要信息通知等服务。请基金份额持有人留意各联系方式的完整性和准确性。

二、查询服务

基金管理人开通了24小时自助语音服务和网上查询服务。基金份额持有人可

通过以上方式进行基金管理人信息查询和持有人账户信息查询。客服专员在工作

时间还可为基金份额持有人提供周到的人工查询、答疑服务。

具体查询内容：最新公告、各基金产品介绍、基金管理人介绍等基金管理人信

息；基金交易信息、资产市值、基金份额净值、基金收益分配等账户信息。

三、资料索取服务

为方便基金份额持有人办理各种直销交易手续，基金管理人网站上提供直销

业务表单下载。基金份额持有人也可通过客户服务热线向客服专员索取业务表格。

另外，基金管理人还可提供对账单、资产证明等资料。

四、资讯服务定制

为进一步提升服务品质，满足基金份额持有人个性化需要，基金管理人推出全

方位资讯服务定制计划。基金份额持有人可通过客户服务热线、客服邮箱定制各类

资讯服务。

基金管理人会按照基金份额持有人的要求通过电子邮件、短信等方式提供交

易确认通知、持有基金周净值、对账单等资讯服务。

基金管理人可不定期发送其他资讯，以便基金份额持有人及时了解基金管理

人发布的公告信息、市场研判、最新动态等。

五、基金理财业务咨询

为更好地与基金份额持有人沟通，客服专员可以在工作时间内为基金份额持

有人解答基金理财方面的疑问，提供关于基金理财的咨询服务。

六、投诉建议受理

如果基金份额持有人对基金管理人提供的各项服务有疑问，可通过语音留言、

发送电子邮件、客服热线等方式随时向基金管理人提出。基金管理人将采用限期处

理、分级管理的原则，及时处理基金份额持有人的投诉建议。

七、互动活动

基金管理人可以为基金份额持有人定期或不定期地举办各种互动活动，以加

强基金份额持有人与基金管理人之间的互动联系。

八、基金管理人客户服务中心联系方式

客户服务热线：400-160-6000；010-5651 7299

人工坐席服务时间：周一至周五（除节假日）9：00-17：00

网址：www.glfund.com

客服邮箱：services@glfund.com

九、如本招募说明书存在任何您/贵机构无法理解的内容，请联系基金管理

人客户服务热线。请确保投资前，您/贵机构已经全面理解了本招募说明书。

第二十二部分招募说明书的存放及查阅方式

本招募说明书存放在基金管理人、基金托管人及基金销售机构的住所，投资者

可免费查阅。在支付工本费后，可在合理时间内取得上述文件的复制件或复印件。

投资人也可在基金管理人指定的网站上进行查阅。

基金管理人和基金托管人保证文本的内容与所公告的内容完全一致。

第二十三部分备查文件

（一）中国证监会准予国联金如意3个月滚动持有债券型集合资产管理计划

变更注册为国联金如意3个月滚动持有债券型证券投资基金的文件

（二）国联金如意3个月滚动持有债券型证券投资基金基金合同

（三）国联金如意3个月滚动持有债券型证券投资基金托管协议

（四）法律意见书

（五）基金管理人业务资格批件、营业执照

（六）基金托管人业务资格批件、营业执照

（七）中国证监会要求的其他文件

上述备查文件存放在基金管理人和其他销售机构的办公场所和营业场所，投

资者可免费查阅。在支付工本费后，可在合理时间内取得上述文件的复制件或复

印件。

国联基金管理有限公司

2025年12月8日


              

                

               国联金如意3个月滚动持有债券型证券投资基金招募说明书.pdf