一、市场表现
股市:
截至8月27日收盘,沪指涨1.35%报2902.19点;深成指涨1.86%,收报9443.18点;创业板指涨1.71%,收报1628.12点。两市合计成交5582亿元。
28个申万一级行业全部上涨,家用电器、传媒、计算机板块涨幅居前,分别上涨2.73%、2.59%和2.31%,有色金属、银行、交通运输板块涨幅居后,分别上涨0.93%、1.08%和1.39%。
数据来源:Wind、好买基金研究中心
截止日期:2019.08.27
备注:只统计排行前10和后10的行业
债市:
国债期货小幅收跌,10年期主力合约跌0.02%,5年期主力合约跌0.02%,2年期主力合约跌0.01%。
二、资金流向
北向资金:
今日北向资金净流人112.71亿元,其中沪股通流入71亿元,深股通流入41.71亿元。本周截止目前合计流入82.37亿元。
数据来源:Wind、好买基金研究中心
截止日期:2019.08.27
权益类ETF资金:
权益类ETF整体流出0.47亿份。
按成交均价算,规模增幅居前的ETF中,华夏恒生ETF资金继续流入,今日净流入规模为3.16亿元。易方达深证100ETF、工银瑞信深证红利ETF净流入规模分别为0.32亿元、0.09亿元。
数据来源:Wind、好买基金研究中心
截止日期:2019.08.27
规模减幅居前的ETF中,易方达创业板ETF、华安创业板50ETF、易方达黄金ETF分别净流出1.57亿元、0.64亿元和0.23亿元。
数据来源:Wind、好买基金研究中心
截止日期:2019.08.27
三、基金要闻
1、首批商品期货ETF获批
今日,公募首批商品期货ETF获批,华夏基金获批的是饲料豆粕期货ETF,大成基金和建信基金获批的分别是有色金属ETF和能源化工ETF。
华夏基金研究发展部董事总经理骆红艳表示,公募基金参与大宗农果品市场可以助力实体经济发展。借鉴国外市场,美国的资管产品是商品期货市场的重要参与者户。国内来看,2014年12月,《商品期货交易型开放式基金指引发布》,但有只限于被动跟踪商品或商品指数,不涉及主动管理。对于开发豆粕期货ETF的意义,首先是作为资产配置工具,商品的长期回报率与传统的股票、债券等投资工具的回报率相关性较小,可以有效优化客户资产组合的风险收益结构。其次,由于CPI是计量消费品的价格变动,配置商品有天然的抗通胀优势。此外,大商所豆粕期货的国际联动紧密,市场化程度高,流动性优良。
大成基金的期货投资部总监李绍表示,大成有色金属期货ETF解决了诸多资金在大类资产配置时对期货的歧视性约束,长期看将成为大类资产配置的标配之选。同时,个人投资者可以通过场内直接买卖或者场外申购ETF联接基金方式,灵活参与。大成有色金属期货ETF基金进行指数化投资降低期货投资风险,基金本身为无杠杆的商品期货基金,也不采用卖空策略,有效隔离期货风险;期货合约总头寸维持与基金资产净值一致,即所有商品期货合约的价值合计介于基金资产净值的90%至110%之间。
点评:商品市场风险大,门槛高,个人投资者通过ETF参与商品市场是个不错的选择,未来这个这个品种可以持续关注。
四、 指数估值
主要宽基指数中,中证500处于低估状态,沪深300和上证50处于合理估值区间;行业指数中,全指可选、中证消费、食品饮料、全指信息目前仍处于高估状态,注意风险。
数据来源:Wind,好买基金研究中心
数据时间:2019.08.27
备注:百分位低于30%为低估,高于70%为高估,介于30~70%正常估值
五、明日消息
新股申购:
数据来源:Wind、好买基金研究中心
截止日期:2019.08.27
新债申购:
暂无
新基金待发行:
数据来源:Wind、好买基金研究中心
截止日期:2019.08.27
基金仓位变动:
8月26日,偏股型基金仓位变动不一,偏股混合型基金、灵活配置型基金、普通股票型基金仓位较上日分别上升0.75%、0.95%和0.49%,平衡混合型基金仓位较上日降低0.47%。
数据来源:Wind、好买基金研究中心
截止日期:2019.08.27